PDF《凤凰卫视控股有限公司》

7 C 附属公司及联属公司的收购及出售视作出售户外媒体於二零一一年五月二十九日,中誉投资有限公司之控股股东、三名中华人民共和国国内独立投资者、凤凰都市传媒控股有限公司及其附属公司不同成员公司的27 名雇员以及凤凰都市文化传播(北 京) 有限公司(「凤 凰都市文化」 ) 与凤凰都市(北 京) 广告传播有限公司(「北 京凤凰都市」 ) 订立增资协议(「增 资协议」 ) . 增资协议完成后,北京凤凰都市的注册资本由约48,000,000港元增加至人民币140,000,000元,而本公司透过凤凰都市文化拥有北京凤凰都市的间接权益则由75% 降至约45.54%.随增资后尽管本集团於北京凤凰都市拥有少於一半权益, 由於本集团有能力指导北京凤凰都市的相关活动(即 对北京凤凰都市集团而言重要的活动) ,故本集团於北京凤凰都市仍保留控制权.本公司於北京凤凰都市的间接权益减少构成视作本公司出售北京凤凰都市的部分权益.有关详情及阐释载於简明综合中期财务资料附注24(b). 视作出售新媒体於二零一一年五月十二日,凤凰新媒体透过在美国首次公开发售美国存托股份(「美 国存托股份」 ) 於纽约交易所上市,美国存托股份包括於超额配股权获行使前由凤凰新媒体发售11,500,000股美国存托股份(相 当於92,000,000股新A类股份) 以及由Morningside China TMT Fund I, L.P.、Intel Capital Corporation及Bertelsmann Asia Investments AG ( 「销售股东」 ) 发售1,267,500股美国存托股份(相 当於10,140,000股现有A类股份) ,而於超额配股权获行使后由凤凰新媒体发行及出售合共13,415,125 股美国存托股份(相 当於107,321,000股新A类股份) 以及由销售股东出售1,267,500 股美国存托股份(相 当於10,140,000股现有A类股份) .由於凤凰新媒体之所有优先股已於上市时获兑换,因此於日后并无任何非现金公平值收益亏 损及累计利息.根匣峒圃,此举构成视作出售於附属公司的权益(本 集团实际权益减至51.2%) ,而凤凰新媒体仍为本公司非全资附属公司,且凤凰新媒体的财务业绩将继续综合计入本集团财务报表.有关详情及阐释载於简明综合中期财务资料附注24(a). 除上文所披露者外,本集团於截至二零一一年六月三十日止六个月并无进行任何附属公司及联属公司的重大收购及出售. C

8 C 流动资金及财务资源本集团於二零一一年六月三十日的流动资金及财务资源依然稳健.本集团於二零一一年六月三十日的尚未偿还借贷总额约为311,207,000港元(於 二零一零年十二月三十一日:664,478,000港元) ,为应付有关连公司的无抵押免息款项, 以及就用作北京凤凰国际传媒中心建筑工程款的有抵押及计息银行借贷.尚未偿还借贷总额减少乃由於已发行优先股在凤凰新媒体於纽约交易所独立上市时已被兑换所致. 按总负债相对本公司拥有人应占权益计算,本集团於二零一一年六月三十日的资本负债比率为39.9% (於二零一零年十二月三十一日:62.0%) .由於凤凰新媒体分拆上市,按总负债减现金及现金等值项目相对本公司拥有人应占权益计算的净债务对权益比率为0.04% (於二零一零年十二月三十一日:2.5%) . 除上文所披露者外,本集团的财务状况仍具流动性.由於本集团大部分货币资产乃以港元、美元及人民币计价,而少数以英镑及新台币计价,故本集团认为其所承受的汇率风险极低. 资产抵押於二零一一年六月三十日,约3,224,000港元(於 二零一零年十二月三十一日: 3,146,000 港元) 的存款已抵押予银行,以取得给予一间附属公司业主之银行担保.朝阳公园之土地及其发展中的项目,於土地租赁费用、在建工程及在建投资物业项下分别录得账面值约116,000,000港元、123,000,000港元及563,000,000港元(於 二零一零年十二月三十一日:115,000,000港元、92,000,000港元及371,000,000 港元) ,已抵押予银行以取得银行借贷用作北京凤凰国际传媒中心的建筑工程款. 除上文所披露者外,本集团於........