PDF《管控力度升级,行业集中度提高》

2、污染防治成效逐步显现,但环保之路仍任重道远 随着我国可持续发展战略的持续推进及环保意识的不断增强,对于制浆 造纸过程中的污染问题重视度也越来越高;

且近年来,我国造纸工业持续加 大污染治理力度,污染防治的成效逐步显现.

图表 3: 十二五 期间造纸行业污染物排放情况

2011 2012

2013 2014

2015 汇总企业数

5871 5235

4856 4664

4180 工业废水排放量/亿吨 38.3 34.3 28.5 27.6 23.67 COD 排放量/万吨 74.3 62.3 53.3 47.8 33.5 氨氮排放量/万吨 2.5 2.1 1.8 1.6 1.2 二氧化硫排放量/万吨 54.3 49.7 44.9 41.2 37.1 氮氧化物排放量/万吨 22.1 20.7 19.3 19.4

22 清水取用量/万吨 45.6 40.8 34.5 33.6 28.98 资料来源:造纸工业协会, 光大证券研究所 节能降耗方面, 十一五 期间, 吨纸浆平均综合能耗 (标准煤) 由0.55 吨降至 0.45 吨;

吨纸及纸板平均综合能耗(标准煤)由0.83 吨降至 0.68 吨;

吨纸及纸板平均消耗原生纸浆由

427 千克降至

340 千克. 三废 防治重点――废水方面,根据造纸工业协会年度数据,2015 年纸及纸制品行业用水总量 118.35 亿吨,其中新鲜水量为 28.98 亿吨,占 工业总耗新鲜水量比例为 7.5%;

重复用水量为 89.37 亿吨,水重复利用率 为75.5%(2005 年水重复利用率仅为 44.6%).2015 年排放废水中化学需 氧量(COD)为33.5 万吨,同比减少 14.3 万吨,降幅 29.9%,占全国工业 COD 总排放量的比例约为 13.1%.排放废水中氨氮为 1.2 万吨,占全国工 业氨氮总排放量的比例为 6.1%. 2018-06-15 造纸印刷轻工 敬请参阅最后一页特别声明 -5- 证券研究报告 废气方面,2015 年,造纸和纸制品业二氧化硫排放量 37.1 万吨,比上 年降低 10.0%;

氮氧化物排放量 22.0 万吨,比上年增长 13.4%;

烟(粉) 尘排放量 13.8 万吨,比上年降低 2.8%. 因此,我国造纸行业节能降耗减污工作不断取得积极的进展,但总体污 染量占全国污染物排放量的比重仍然相对较高,与发达国家造纸污染防治的 水平仍有一定差距,这一方面受制于我国制浆造纸的传统工艺及产品结构, 另一方面,我国在污染治理方面仍然缺乏全面的污染防治体系,因此,我国 造纸行业的环保之路仍任重道远.

图表 4:2008-2015 年造纸行业水重复利用率不断提升 资料来源:造纸工业协会,光大证券研究所

图表 5:2008-2015 年造纸行业 COD 排放量

图表 6:2008-2015 年造纸行业废水排放量降低 资料来源:造纸工业协会,光大证券研究所 资料来源:造纸工业协会,光大证券研究所

2、造纸行业环保力度持续升级 2.

1、2016-2018 年造纸行业环保政策趋严

2016 年来,我国连续发布了多项政策力促造纸行业可持续发展,这些 政策主要集中在造纸污染防治、废纸回收利用、废纸进口限制等方面. 造纸产业环保约束方面: 主要包括提升行业标准,禁止落后产能新建项目和设备投资;

控制污染 物排放许可制度,处罚不规范排污企业;

对大量排放污染物企业征税,提高 2018-06-15 造纸印刷轻工 敬请参阅最后一页特别声明 -6- 证券研究报告 其破坏环境的成本;

严格控制自备电厂的规模,提高造纸企业能源成本.

图表 7:造纸行业环保相关政策 时间 政策 内容 影响 2007.10 造纸产业发展政策 对产业布局、纤维原料、环境保护、行业准入 等方面做了具体规定. 造纸产业发展日趋规范 2008.6 制浆造纸工业水污染物排 放标准 增加了控制排放的污染项目、规定了污染物排 放监控要........