PDF《CNNC HUA YUAN TITANIUM DIOXIDE CO.》

3685 万元.2006 年,钛精矿单位运输成本

290 元/吨,年 运输成本

2991 万元,占主营业务成本的 6.97%;

产成品单位运输成本

464 元/吨,年 运输费用约

1905 万元, 占营业费用的 57.34%. 两项合计对营业利润影响为

4896 万元. 由于地理位置比较偏僻,导致本公司原材料及产成品的运输成本较行业内一般企 业高,加上近几年国内铁路货运价格的升高,对本公司的盈利水平造成较大影响. ③能源、动力价格变动的风险 本公司所在地区为核军工基地,生产所需水、热均由中核四Ο四提供,生产所需 电在

2006 年4月18 日前由中核四Ο四提供,之后改由甘肃省电力公司嘉峪关供电公 司提供.由于享受核军工基地的政策,2005 年前生产所需水、电、热价格较低.但近 几年国内能源价格的上涨对本地区能源动力价格形成上涨压力.2004 年12 月,公司 所在地区甘肃矿区物价管理部门调整了本地区水、电、热的供应价格.该调整事项从 中核华原钛白股份有限公司首次公开发行股票 招股说明书 1-1-5

2005 年1月1日开始执行.2006 年4月18 日起,本公司的工业用电改由甘肃省电力 公司嘉峪关供电公司直接提供,2006 年7月1日起按市场价格进行结算,平均用电价 格提高到 0.42 元/度.由于水、电、热涨价因素,对2005 年、2006 年利润总额的影响 见下表: 价格(元/单位) 对2005 年利润总额 的影响数(元) 对2006 年利润总额 的影响数(元) 项目 调整前 调整后 水(吨) 0.20 0.80 3,084,016.80 3,435,942.6 电(度) 0.14 0.42 3,804,087.78 9,199,504.88 热(吉焦) 2.87 21.60 16,030,051.77 18,112,022.38 总计 22,918,156.35 30,747,469.86 未来几年,如国内能源价格继续上涨,本公司能源、动力价格上涨的风险依然存 在.

5、 本公司是通过债转股而成立的股份有限公司, 公司成立时资产管理公司持有股 份比例为 88.99%,董事会成员中有

5 名董事具有资产管理公司背景.由于资产管理公 司的主要任务是处置、回收金融资产,其执行国家政策实施债转股从而成为企业股东 是一种政策性持股,由此可能引起控股股东和管理层变动,将给公司经营带来不确定 的影响. 本公司原第二大股东中国东方资产管理公司于

2006 年8月30 日,举办了 中核 华原钛白股份有限公司债权及股权公开竞价转让会 ,公开转让东方持有的本公司股 权3,920.8 万股(占总股本的 30.16%)及对本公司的债权 1,994.34 万元,北京嘉利九 龙商城有限公司最终以

11300 万元总价竞标成交.2006 年9月21 日,东方兰州办事 处与北京嘉利九龙商城有限公司签订了《股权转让协议书》和《债权转让协议书》. 截止

2007 年4月30 日,该股权转让事项的工商变更登记手续已完成,本公司第二大 股东已由中国东方资产管理公司变更为北京嘉利九龙商城有限公司. 经查证,嘉利九龙系依法设立并有效存续的企业法人,具备法律、法规和规范性 文件规定的担任发行人股东的资格.嘉利九龙已做出书面承诺:自发行人的股票上市 之日起

12 个月内, 不转让或者委托他人管理持有的发行人股份, 也不由发行人回购嘉 利九龙持有的股份. 鉴于东方并非本公司控股股东或实际控制人,对本公司重大事项决策及生产经营 中核华原钛白股份有限公司首次公开发行股票 招股说明书 1-1-6 发展不构成实质影响,因此,上述股权转让和债权转让行为不会对本次发行上市造成 重大不利影响.