DOC《山东康润电气股份有限公司》

山东康润电气股份有限公司 股权挂牌说明书摘要 推荐机构: 山东君联创业投资有限公司 日期: 二一八年六月二十八日 重要声明与提示 本说明书的目的仅为向投资者提供有关本次股权挂牌的情况,投资者在做出投资决定之前,应仔细阅读该说明书全文,并以其作为投资决策依据.

现就股权挂牌事宜作如下声明和提示:

一、本公司董事会保证股权挂牌说明书及其摘要内容真实、准确、完整,全体董事承诺对该说明书的虚假记载、误导性陈述或重大遗漏负连带责任.

二、本公司提醒投资者注意,凡本说明书未涉及的有关内容,请投资者直接或通过齐鲁股权交易中心向本公司查询.

三、根据《公司法》及有关法律、行政法规和齐鲁股权交易中心有关规定,本公司董事、监事、高级管理人员已依法履行诚信和勤勉尽责的义务和责任.

四、齐鲁股权交易中心以及有关备案机构对公司有关事项的意见,均不表明对公司的任何保证.

五、齐鲁股权交易中心不承担任何由于政策和市场变化给投资者带来的风险. 释义除非另有说明,下列简称具有以下含义: 一般名词: 康润电气、公司、本公司 指 山东康润电气股份有限公司 康润有限 指 淄博康润电气有限公司、山东康润电气有限公司 控股股东、实际控制人 指 陈津 法定代表人 指 陈津 股东大会 指 除有前缀外,均指山东康润电气股份有限公司股东大会 董事会指除有前缀外,均指山东康润电气股份有限公司董事会 监事会指除有前缀外,均指山东康润电气股份有限公司监事会 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 齐鲁股交中心 指 齐鲁股权交易中心 推荐机构 指 山东君联创业投资有限公司 律所指山东致公律师事务所 审计机构 指 山东博华有限责任会计师事务所 元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元 专有名词: 无功补偿 全称无功功率补偿,是一种在电力供电系统中起提高电网的功率因数的作用,降低供电变压器及输送线路的损耗,提高供电效率,改善供电环境的技术. 谐波 谐波是指对周期性非正弦交流量进行傅里叶级数分解所得到的大于基波频率整数倍的各次分量,通常称为高次谐波,而基波是指其频率与工频(50Hz)相同的分量. 谐波抑制 抑制谐波是一种依据谐波产生的原因来抑制谐波影响的技术. IGBT IGBT(Insulated Gate Bipolar Transistor),绝缘栅双极型晶体管,是由BJT(双极型三极管)和MOS(绝缘栅型场效应管)组成的复合全控型电压驱动式功率半导体器件, 兼有MOSFET的高输入阻抗和GTR的低导通压降两方面的优点.IGBT是能源变换与传输的核心器件,俗称电力电子装置的 CPU ,作为国家战略性新兴产业,在轨道交通、智能电网、航空航天、电动汽车与新能源装备等领域应用极广. 纹波 纹波是由于直流稳定电源的电压波动而造成的一种现象,因为直流稳定电源一般是由交流电源经整流稳压等环节而形成的,这就不可避免地在直流稳定量中多少带有一些交流成份,这种叠加在直流稳定量上的交流分量就称之为纹波. 滤波 滤波(Wave filtering)是将信号中特定波段频率滤除的操作,是抑制和防止干扰的一项重要措施.滤波分为经典滤波和现代滤波. 功率密度 功率密度是指燃料电池能输出最大的功率除以整个燃料电池系统的重量或体积(或面积),单位是瓦/公斤或瓦/升. 功率因数 功率因数(Power Factor)的大小与电路的负荷性质有关,是电力系统的一个重要的技术数据.功率因数是衡量电气设备效率高低的一个系数.功率因数低,说明电路用于交变磁场转换的无功功率大, 从而降低了设备的利用率,增加了线路供电损失. 有源滤波器 有源电力滤波器(Active Power Filter,简称APF)是一种用于动态抑制谐波、补偿无功的新型电力电子装置,它能够对大小和频率都变化的谐波以及变化的无功进行补偿. FPGA FPGA(Field-Programmable Gate Array),即现场可编程门阵列,它是在PAL、GAL、CPLD等可编程器件的基础上进一步发展的产物.它是作为专用集成电路(ASIC)领域中的一种半定制电路而出现的,既解决了定制电路的不足,又克服了原有可编程器件门电路数有限的缺点.

第一节 重大事项提示

一、产业政策与下游行业波动风险 报告期,受益于国家基础设施投资规模增加及国家倡导的智能电网建设,电能质量产品行业快速发展,推动公司电能质量产品收入持续增长.若今后公司所处行业政策、市场环境等因素发生重大变化,将可能引起公司收入的不利变动,从而对公司经营成果产生一定的负面影响.

二、市场竞争风险 我国电气设备制造业市场化程度较高,生产厂家众多,行业集中度较低,市场竞争较为激烈.公司自成立以来,在多年的经营过程中积累了多项先进的工艺技术,形成了可扩展能力较强的电力电子研发平台,在研发创新能力、产品质量、精益管理、业务渠道、品牌形象等方面逐步形成了较强的竞争优势.如果公司不能准确把握行业发展规律,并持续技术创新、改善经营管理以提升产品质量、降低生产成本,则公司面临在竞争中被淘汰的风险.

三、技术和产品研发风险 强大的技术和产品研发能力是公司可持续发展并保持行业竞争优势的关键.报告期内,公司围绕电能质量监测领域,对研发机构设置、研发流程体系不断完善,并持续加大研发投入,在产品设计、性能质量、技术工艺等方面取得了多项研发成果.随着下游产业市场需求的不断变化,产业技术水平的持续提高以及市场竞争的加剧,公司的研发和持续创新能力面临着严峻的挑战.如果公司不能准确把握行业未来发展方向、研发创新机制不能适应行业发展需要、技术水平无法满足市场要求,则公司的市场竞争力和盈利能力将受到负面影响.

四、人力资源风险 作为高新技术企业,高素质的电力电子技术研发人才、营销人才、管理人才对公司的发展至关重要.公司经过多年发展,已形成一套自身的人才培养体系,拥有一支具有丰富行业经验、专业化水平高的员工队伍,对公司忠诚度较高.公司为人才的培育与发展提供良好的人文环境,对人才具有较强的凝聚力,报告期内,公司核心员工队伍较为稳定. 随着行业竞争的日趋激烈,对优秀人才的争夺亦会更加激烈,公司存在因竞争而导致的人才流失风险.随着公司业务的快速发展,公司对优秀的研发、管理、销售等各类人才的需求将不断增加.公司虽具有良好的人才引入制度及较为完善的员工激励机制,但不排除无法及时引进合适人才,进而对公司经营造成不利影响.

第二节 公司基本情况

一、公司简介 公司名称:山东康润电气股份有限公司 注册资本:410万元 法定代表人:陈津 成立日期:2010年4月15日 住所:山东省淄博市高新区政通路135号高科技创业园C座126室 邮政编码:255000 电子

邮箱:[email protected] 董事会秘书:李青华

电话: 0533-3585728 传真:0533-3585648 公司

网址:http://www.zbkrun.com/ 经营范围:电力系统配变电设备、电力仪器仪表及自动化控制软件的生产、销售及技术咨询.(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动). 主营业务:公司主要从事电能质量监测、分析和治理及智能化电网的研发和配套. 山东康润电气股份有限公司成立于2010年4月,位于淄博高新技术产业开发区,主要从事电能质量监测、分析和治理及智能化电网的研发和配套,是电网公司的合格供应商. 公司秉承以 质量为本 的原则,于2011年通过ISO9000质量管理体系认证,并于2013年成为高新技术企业,所有操作流程严格按照ISO9000质量管理体系运行.公司先后推出了电能质量在线监测系统、电能质量在线监测装置、电能质量便携式分析仪、电压监测仪、动态无功补偿装置、有源滤波器装置、无功补偿成套装置、滤波补偿成套装置、动态无功补偿控制及保护装置、电容器不平衡保护单元、电容器谐波保护单元等多种类型的产品及系统软件,主要用于电力、冶金、化工、电气化铁路等行业,是国内最具规模、用户群最广、用户最多的专业电能质量供应商,并受到专家、用户的一致好评. 公司历来重视科技投入,公司目前共申请专利13项,软件著作权3项.在科技创新方面,公司也经常与相关同类单位、科研院所以及生产一次电力设备的同仁开展广泛的交流与合作,不断推陈出新,提高了产品的竞争力,增强了公司的持续发展能力.公司先后与西安交大、苏州大学、浙江大学、山东理工大学等多个院校建立了长期合作关系. 公司拥有完善的各类高精度仪器设备、成熟精湛的技术、经验丰富的研发人员,同时具有专业的市场分析、策划能力及完善的售后服务队伍,专业的队伍,专心的服务,能够根据市场的需要及时灵活地开发客户真正需要的产品.

二、公司股本结构 截至本说明书出具之日,公司2位发起人股东,共持有公司股份410.00万股,占总股本的100%. 公司股本结构图如下:

三、公司业务情况

(一)公司主营业务 公司专业从事电能质量的监测分析和治理及智能化电网的研发和配套,公司先后推出了电能质量在线监测系统、电能质量在线监测装置、电能质量便携式分析仪、电压监测仪、动态无功补偿装置、有源滤波器装置、无功补偿成套装置、滤波补偿成套装置、动态无功补偿控制及保护装置、电容器不平衡保护单元、电容器谐波保护单元、智能负荷调度系统(三相有功动态平衡装置)等多种类型的产品和单元模块,及先后推出了几款与系统集成配套的系统应用软件.产品主要应用于电力、冶金、化工、电气化铁路等行业.

(二)主营业务变化情况 报告期内,公司主营业务没有发生变化.

四、公司财务报表

(一)最近一年及一期的资产负债表 资产负债表 单位:万元 项目2018年5月31日2017年12月31日 资产合计 825.54 739.52 负债合计 403.15 284.47 所有者权益合计 422.39 455.05

(二)最近一年及一期利润表 利润表 单位:万元 项目2018年1-5月2017年度 营业收入 171.05 524.13 营业利润 -38.33 8.46 利润总额 -38.33 8.37 净利润 -32.66 6.47

(三)最近一年及一期现金流量表 现金流量表 单位:万元 项目2018年1-5月2017年度 经营活动产生的现金流量净额 19.09 10.69 投资活动产生的现金流量净额 4.05 6.36 筹资活动产生的现金流量净额 - - 现金及现金等价物净增加额 15.04 4.34

五、公司主要财务指标 指标2018年5月31日2017年12月31日

1、每股净资产(元) 1.03 1.11

2、资产负债比率(%) 48.83 38.47

3、流动比率(倍) 1.04 1.20

4、速动比........