PDF《关于甘肃金海新材料股份有限公司》

关于甘肃金海新材料股份有限公司 挂牌申请文件的第二次反馈意见的回复 全国中小企业股份转让系统有限责任公司: 根据贵司 《关于甘肃金海新材料股份有限公司挂牌申请文件的第二次反馈意 见》的内容要求,西南证券股份有限公司作为主办券商,已会同拟挂牌公司、会 计师事务所对反馈意见提出的问题进行了认真核查和落实, 现对贵司反馈意见作 出如下回复: 如无特别说明, 本反馈意见回复中所使用的简称与公开转让说明书中的简称 具有相同含义.

关于可持续经营能力.请公司继续回答第一次反馈意见中的相关问题:

5、报 告期内公司

2014 年、2015 年亏损且经营活动产生的现金流量出现缺口.请公 司:(1)说明上述事项的原因及合理性(一反回复过于简略,烦请二反详细论 述);

(2)说明公司采取的应对措施及有效性;

(3)说明近期扭亏为盈、现金 流量转正的原因及合理性,结合期后盈利状况说明是否可持续;

(4)结合历史 同期数据说明,2016 年1-3 月扭亏为盈是否具有季节性因素;

(5)结合行业状 况、市场前景、核心资源要素、核心竞争力、业务发展规划、市场开发能力、 新业务拓展情况、资金筹资能力、期后签订合同、期后收入实现情况等,评估 公司在可预见的未来的持续经营能力.请主办券商和会计师对上述事项,以及 是否具有持续经营能力和成长性发表核查意见. 回复:

(一)说明上述事项的原因及合理性

1、公司报告期内主要经营指标如下: 项目 2016年1-3月2015年度 2014年度 营业收入(万元) 538.52 1,589.18 1,549.06 营业成本(万元) 330.80 1,068.95 1,172.56 毛利(万元) 207.72 520.23 376.50 净利润(万元) 63.69 -72.69 -223.56 扣除非经常性损益后的净 利润(万元) 62.29 -65.15 -223.74 净资产收益率(%) 0.67 -1.26 -285.76 扣除非经常性损益后净资 产收益率(%) 0.66 -1.13 -285.99 经营活动产生的现金流量 净额(万元) 268.30 -724.02 -1,026.82 每股经营活动产生的现金 流量净额(元/股) 0.03 -0.09 -2.05

2、公司

2014 年、2015 年亏损的原因及合理性 (1)公司成立时间较短,2014 年、2015 年销售规模较小,单位固定成本较 高2014 年、2015 年公司分别实现销售收入 1,549.06 万元与 1,589.18 万元,销 售规模相对较小.由于公司

2012 年才设立,在设立之初主要经营业务为阻沙固 沙网.公司需向客户提供样品进行招投标,同时建设生产设施,因此公司设立初 期没有实际的产品销售.2013 年公司与部分客户建立了合作关系,但由于处于 项目前期,销售收入规模也较小. 公司为生产型企业,固定成本较高.由于

2014 年及

2015 年销售规模较小, 公司单位固定成本较高,2014 年及

2015 年销售毛利仅为 376.50 万元与 520.23 万元. (2)公司

2014 年、2015 年期间费用占营业收入比例较高,摊薄了公司的 净利润 公司报告期内期间费用数据如下: 项目

2016 年1-3 月2015 年度

2014 年度 销售费用(万元) 58.02 189.74 247.34 管理费用(万元) 99.96 330.89 290.47 财务费用(万元) -1.01 -13.58 34.27 销售费用占营业收入比重 10.77% 11.94% 15.97% 管理费用占营业收入比重 18.56% 20.82% 18.75% 财务费用占营业收入比重 -0.19% -0.85% 2.21% 期间费用占营业收入比重 29.15% 31.91% 36.93% 1)销售费用分析 单位:万元 项目

2016 年1-3 月2015 年度