PDF《跟踪评级公告》

2016 年4月6日, 华夏人寿与重庆信三威之间的股份转让已办理完成了过户 登记手续.本次权益变动后,重庆信三威直接持有公司 5,500 万股无限售条件流通股,占公司股 份总数的 17.1875%.其中,重庆信三威―昌盛四号私募基金持股比例为 10.03%,为公司第三大 股东;

重庆信三威―昌盛三号私募基金持股比例为 7.16%,为公司第五大股东;

华夏人寿持股比 例为 1.56%,为公司第八大股东.新郎希努尔集团仍为公司第一大股东,公司实际控制人仍为王 桂波先生.截至

2016 年4月13 日,公司股权结构如下图所示. 图1公司股权结构图 资料来源:公司权益变动公告,联合评级整理.

1 重庆信三威将受让的希努尔男装 2,290 万股无限售条件流通股和 3,210 万股无限售条件流通股分别转入重庆信三 威投资咨询中心(有限合伙)―昌盛三号私募基金和重庆信三威投资咨询中心(有限合伙)―昌盛四号私募基金. 公司债券跟踪评级报告 希努尔男装股份有限公司

5 公司主营业务仍为西服、衬衫等男士系列服饰产品的生产和销售,产品主要定位为中档男士 系列服饰.目前,公司仍以自制生产为主、委托加工生产为辅,以直营店和特许加盟店为主、团 体订购、贴牌和网上直销为有效补充,设计、生产和销售希努尔品牌的西装、衬衫及其他服饰类 产品. 公司现设总经理办公室、生产中心、采购中心、销售中心、研发中心、物流中心、财务管理 部、品牌策划部、企业管理部、人力资源部等

10 个职能部室,拥有分公司

28 家,均为公司在各 地所设的销售分支机构.截至

2015 年底,公司拥有在职员工 5,250 人. 截至

2015 年底,公司合并资产总额 27.51 亿元,负债合计 7.83 亿元,所有者权益(含少数股 东权益)19.69 亿元.2015 年,公司实现营业收入 10.13 亿元,净利润 0.23 亿元,其中,归属于 母公司净利润为 0.23 亿元;

经营活动产生的现金流量净额 1.52 亿元,现金及现金等价物净增加额 -0.34 亿元. 公司注册地址:山东省诸城市东环路

58 号;

法定代表人:陈玉剑.

二、债券概况 经中国证券监督管理委员会证监许可【2012】1601 号文核准,公司获准向社会公开发行面值 不超过人民币 7.5 亿元(含7.5 亿元)的公司债券,本次债券采取分期发行的方式,第一期发行规 模为

4 亿元,每张面值为

100 元,平价发行,期限为五年,附第三年末发行人上调票面利率选择 权和投资者回售选择权.本期债券票面利率为 5.85%,采用单利按年计息,不计复利,每年付息 一次,到期一次还本,最后一期利息随本金的兑付一起支付.经深交所 深证上【2013】57 号 文同意, 本期债券于

2013 年2月8日起在深交所集中竞价系统和综合交易平台挂牌双边挂牌交易, 证券简称为

12 希努

01 ,证券代码为

112146 . 本期债券的募集资金扣除发行费用后余额 39,626 万元, 其中 28,000 万元用于偿还建设银行和 工商银行的贷款,剩余 11,626 万元用于补充流动资金. 本期债券的付息日为

2015 年至

2018 年每年的

1 月21 日, 跟踪期内, 本期债券的当期利息已 及时足额偿付. 本期债券附带票面利率调整和投资者回售条款, 公司于

2015 年12 月发布 《关于

12 希努

01 票面利率不调整及投资者回售实施办法的公告》 ,选择不调整票面利率,并确定