DOC《第一章 练习题》

第一章 练习题

一、判断题

1、证券代表了某种权利,所以都要通过纸质券面形式来表示这种权利.

答案:错误

2、证券是证明经济权益的法律凭证,它确立和代表对财产的法定权利. 答案:正确

3、从比较宽泛的意义上看,证券都是具有一定票面金额的. 答案:错误

4、资本证券是指代表资本所有权或收益分配请求权的凭证,如股票、债券等. 答案:正确

5、固定收益证券是指未来收益将固定不变的证券. 答案:错误

6、固定收益证券发行人未来支付的货币流量并不一定是固定不变的. 答案:正确

7、尽管有些债券未来提供的货币流量不一定是固定的,但债券仍然被视为是固定收益证券的典型类型. 答案:正确

8、优先股也是固定收益证券的一个种类. 答案:正确

9、资产证券化与固定收益证券无关. 答案:错误

10、债权债务关系都要通过债券来体现. 答案:错误

11、债券的收益性是指债券能为债券所有人带来一定收入的特性. 答案:正确

12、债券所有人未来收回的货币流量都来自债券发行人支付的利息和偿还的本金. 答案:错误

13、债券的成交速度越快,就表示其流动性越好. 答案:错误

14、由于股票的风险大,所以股票的股息收益一定比债券的利息多. 答案:错误

15、各种经济主体都可以发行债券. 答案:错误

16、国债的发行主体就是中央政府. 答案:正确

17、债券发行对象与债券承购人具有不同的含义. 答案:正确

18、债券的票面金额有两个基本要件构成,一是货币单位,二是货币数量. 答案:正确

19、债券都要设置票面利率,以便债务人根据该利率来支付利息. 答案:错误

20、有些债券的利息在债券到期前就会支付. 答案:正确

21、债券平价发行的适用环境是债券票面利率与发行当时的市场利率保持基本一致. 答案:正确

22、债券折价发行的出现,一般是因为债券票面利率高于市场利率. 答案:错误

23、记账形式债券属于记名债券. 答案:正确

24、所有的债券都要经历发行过程、流通过程和偿还过程. 答案:错误

25、债券决策是债券运行的指导,债券运行是债券决策的实践. 答案:正确

26、担保债券都是企业或公司发行的,因为政府的债信最好. 答案:错误

27、按债权确定分类,债券可以分为担保债券、抵押债券、保证债券和信用债券. 答案:错误

28、从货币单位看,国内债券的面值都采用本国货币. 答案:错误

29、非流通债券是无法变更债权人的. 答案:错误

30、短期债券是指偿还期限在1年以内(包括1年)的债券. 答案:正确

31、固定利率债券是指在债券发行时就直接规定其票面利率的具体值并且以后不再变动的债券. 答案:正确

32、在经济意义上,贴现债券和零息债券的利息支付也是一次,因此可以归类于一次付息债券. 答案:正确

二、单项选择题

1、关于证券,以下表述不正确的是( A. 证券是以证明或设定权利为目的所作成的凭证 B. 证券是各类财产所有权或债权凭证的通称 C. 证券是证明经济权益的法律凭证 D. 证券代表了某种权利,因此权利都可以用证券来表示 答案:D

2、下面的(不属于有价证券. A. 财物证券 B. 证据证券 C. 货币证券 D. 资本证券 答案:B

3、证券区分为公募证券和私募证券的依据是( A. 发行地域 B. 发行主体 C. 募集方式 D. 是否上市 答案:C

4、债券之所以被称为固定收益证券,最初的基本理由是( A. 债券在其期限内将提供固定的货币流量 B. 债券的期限固定不变 C. 债券的票面金额是一个定值 D. 债券在市场上的交易价格相对于股票稳定 答案:A

5、作为固定收益证券的代表,是被人们一致公认的. A. 普通股 B. 优先股 C. 债券 D. 资产证券化 答案:C

6、关于债券,以下表述正确的是( A. 债券属于财物证券 B. 债券是有价证券中的货币证券 C. 债券是一种实际资本 D. 债券是一种虚拟资本 答案:D

7、关于债券,以下表述不正确的是( A. 债券的安全性是指债券所有人未来收回的货币流量相对来说有一定保障的特性 B. 债券是代表对债券发行人的债权证书 C. 债券收益的存在形式包括利息收入和买卖债券的差额 D. 债券利息支付的时间与债券本金偿还的时间完全相同 答案:D

8、表现债券流动性特征之一的深度,是指( A. 债券交易价格偏离市场合理价格的程度 B. 在当前价格条件下所吸收的债券成交量 C. 当一定数量的交易导致债券价格偏离均衡水平后恢复合理价格的速度 D. 一定期间内债券成交金额除以发行量的比重 答案:B

9、债券和股票的共同性质之一,在于它们两者( A. 有相同的收益率 B. 体现相同的关系 C. 都属于有价证券 D. 具有同样的发行目的 答案:C

10、债券发行人是发行债券的( A. 主体 B. 客体 C. 对象 D. 中介 答案:A

11、可以购买债券的人是指( A. 债券承购人 B. 债券发行对象 C. 债券发行人 D. 债券投标人 答案:B

12、债券票面利率通常用(表示,以百分数为单位. A. 日利率 B. 月利率 C. 季利率 D. 年利率 答案:D

13、我国现阶段发行的凭证式国债,性质上属于( A. 平价发行 B. 溢价发行 C. 折价发行 D. 减价发行 答案:A

14、如果债券票面利率高于市场利率,发行价格就会(票面金额. A. 等于 B. 低于 C. 高于 D. 等于、低于或高于 答案:C

15、计算债券利息起息日期的是( A. 债券发行日 B. 债券缴款日 C. 债券计息日 D. 债券上市日 答案:C

16、债券已经成为我国现阶段债券的主要形式. A. 券面形式 B. 记账形式 C. 登记形式 D. 单据形式 答案:B

17、一般来说,不能成为发行债券主体的是( A. 企业 B. 个人 C. 政府 D. 机构 答案:B

18、债券发行人以其某项财产或某项收入为偿还担保而发行的债券是( A. 保证债券 B. 抵押债券 C. 信用债券 D. 担保债券 答案:D

19、按债权确定分类,债券可以分为( A. 记名债券和无记名债券 B. 保证债券和信用债券 C. 国内债券和国际债券 D. 上市债券和非上市债券 答案:A

20、短期债券是指偿还期限在(的债券. A. 1年以内(包括1年) B. 半年以内(包括半年) C. 3个月以内(包括3个月) D. 7天以内(包括7天) 答案:A

三、多项选择题

1、狭义范围的证券包括( A. 股票 B. 债券 C. 借据 D. 合同 答案:AB

2、有价证券的基本特征有( A. 证券本身不能使持券人或第三者取得一定收入 B. 表示财产权 C. 证券所代表的财产权和证券不可分离 D. 以证明或设定权利为目的所作成的凭证 答案:BC

3、有价证券的种类包括( A. 财物证券 B. 占有权证券 C. 货币证券 D. 资本证券 答案:ACD

4、以下有助于理解固定收益证券含义的是( A. 固定收益证券代表了其持有人的一种权利 B. 固定收益证券发行人未来要支付一定的货币流量 C. 固定收益证券发行人未来支付的货币流量要符合某种合约规定 D. 固定收益证券发行人未来支付的货币流量并不一定是固定不变的 答案:ABCD

5、固定收益证券的种类有( A. 债务证券类 B. 股权证券类中的优先股 C. 基金证券类 D. 资产证券化类 答案:ABD

6、关于债券的性质,下列说法正确的是( A. 债券是债权人参与经营决策的依据 B. 债券是一种虚拟资本 C. 债券是有价证券中的资本证券 D. 债券是债权债务凭证 答案:BCD

7、债券的特征体现在(等方面. A. 偿还性 B. 收益性 C. 安全性 D. 流动性 答案:ABCD

8、债券收益的存在形式包括( A. 利息 B. 红利 C. 抽签 D. 买卖价差 答案:AD

9、债券流动性包含的要求有( A. 成交金额 B. 成交速度 C. 成交价格 D. 成交场所 答案:BC

10、证券流动性的特征表现在(等方面. A. 深度 B. 宽度 C. 弹性 D. 收益率 答案:ABC

11、债券与股票的联系主要表现在( A. 债券和股票的权利具有同一性 B. 债券和股票的收益率互相影响 C. 债券与股票都是筹措资金的手段 D. 债券与股票都属于有价证券 答案:BCD

12、债券与普通股的区别有( A. 债券与股票的发行目的不完全相同 B. 债券与股票的期限有着不同的属性 C. 债券与股票的债息或股息收益情况存在差异 D. 债券与股票的风险水平不同 答案:ABCD

13、以下属于债券要素的有( A. 债券发行人 B. 债券承购人 C. 债券所有人 D. 债券中介人 答案:ABC

14、以下属于债券要素的有( A. 债券名称 B. 债券面额 C. 债券票面利率 D. 债券期限 答案:ABCD

15、债券发行价格的种类一般分为( A. 平价发行 B. 溢价发行 C. 折价发行 D. 任意价发行 答案:ABC

16、关于债券发行价格,下列说法正确的是( A. 平价发行的适用环境是债券票面利率与发行当时的市场利率保持基本一致 B. 采用折价发行,债券发行人募集的资金将少于未来偿还的债券本金 C. 债券之所以能够溢价发行,一般是因为债券票面利率定得较低,低于市场利率 D. 贴现价发行也是折价发行 答案:ABD

17、纵观债券发展历史进程,债券凭证的形式有( A. 券面形式 B. 记账形式 C. 登记形式 D. 单据形式 答案:ABCD

18、债券运动过程包括( A. 发行过程 B. 流通过程 C. 偿债过程 D. 资金使用过程 答案:ABC

19、债券按信用保证分类,可以分为( A. 担保债券 B. 抵押债券 C. 保证债券 D. 信用债券 答案:ABCD

20、关于债券记名,下列说法正确的是( A. 记名债券和无记名债券在债权人权利方面有一定差异 B. 无记名债券通常是以持有人为债权人 C. 记名债券在安全性方面优于无记名债券 D. 记账形式债券都属于记名债券 答案:BCD

21、国际债券可以分为( A. 美洲债券 B. 欧洲债券 C. 本国债券 D. 外国债券 答案:BD

22、按计量单位分类,债券可以分为( A. 实物债券 B. 武士债券 C. 货币债券 D. 扬基债券 答案:AC

23、以下属于有息债券的直接形式和间接形式的是( A. 一次还本付息债券 B. 有奖债券 C. 有折债券 D. 附息债券 答案:ABCD

24、关于附息债券,下列说法正确的是( A. 到期前按照债券的到期收益率定期向投资者支付利息 B. 到期时偿还债券的本金 C. 可分为固定利率债券和浮动利率债券 D. 未来的现金流是多次的 答案:BCD

四、分析计算题

1、某公司准备平价发行债券,计划发行量8500万元,实际发行债券面值8600万元,发行费用........