PDF《证券代码：600725 证券简称：云维股份 公告编号：临》

10 国际金融-汇丰-MORGAN STANLEY &

CO.INTERNATIONAL LIMITED 2,113,994 0.73% 无限售流通股 合计 232,869,586 80.27% 本次发行后, 云维集团仍是公司的控股股东, 煤化集团仍是公司的实际控制人, 云维股份非公开发行股票发行结果要暨股份变动公告

7 未导致上市公司控制权发生变化.

四、本次发行前后公司股本结构变动表 本次向除煤化集团和云维集团以外的其他机构投资者发行后股本结构变动如 下表所示: 单位:股 变动前 变动数 变动后

1、国家持有股份

0 0

0

2、国有法人持有股份 199,341,978

0 199,341,978

3、其他境内法人持有股份

0 0

0

4、境内自然人持有股份

0 0

0

5、境外法人、自然人持有股份

0 0

0

6、战略投资者配售股份

0 0

0

7、一般法人配售股份

0 14,850,000 14,850,000

8、其他

0 0

0 有限售条 件的流通 股 有限售条件的流通股合计 199,341,978 14,850,000 214,191,978 A 股75,937,500

0 75,937,500 B 股000H股000其他

0 0

0 无限售条 件的流通 股 无限售条件的流通股份合计 75,937,500

0 75,937,500 股份总额 275,279,478 14,850,000 290,129,478

五、管理层讨论与分析 公司管理层就本次发行对公司的影响的讨论与分析如下:

1、对公司财务状况的影响 根据经审计的公司

2006 年的财务报表和备考财务报表,截止

2006 年12 月31 日,公司主要资产及负债情况如下表所示: 单位:万元 指标 现有报表数据 备考报表数据 流动资产 22,116.96 62,934.52 长期投资 13,248.00 23,383.00 固定资产 62,121.93 243,618.75 无形资产及其他资产合计 1,025.65 4,322.78 资产合计 98,512.55 334,259.05 流动负债 48,350.14 173827.14 长期负债

0 40,688.00 负债合计 48,350.14 214,515.14 股东权益 49,822.38 107,301.97 负债与股东权益合计 98,512.55 334,259.05 云维股份非公开发行股票发行结果要暨股份变动公告

8 公司现有财务结构相比,备考的资产负债结构有了较大的变化,截止

2006 年12 月31 日, 公司的资产负债率为 49.08% (合并报表) , 备考的资产负债率为 64.18% (合并报表) ,资产负债率有较大幅度的提高.

2、对公司盈利能力的影响 本次非公开发行前, 最近三年公司净利润、净资产收益率和每股收益如下表所 示: 指标

2006 年度

2005 年度

2004 年度 净利润(万元) 6,356.14 5,373.34 1,506.30 每股收益(元) 0.385 0.326 0.151 净资产收益率(%) 12.76 11.85 4.10 本次非公开发行后, 大为焦化和大为制焦成为公司的控股子公司.根据经审计 的大为焦化

2004 年、2005 年和

2006 年的财务报表,大为焦化

2004 年、2005 年和

2006 年分别实现净利润 1,713.62 万元、5,754.44 万元和 8,442.52 万元,同期的 净资产收益率分别为 11.38%、 27.65%和37.06%,均高于同期公司的净资产收益率. 根据亚太中汇出具的亚太审核字[2006]B-A-92 号《盈利预测审核报告》 ,大为焦化

2007 年将实现净利润 7,408 万元. 大为制焦目前正处于建设阶段,2006 年12 月部分装置开始投产,2007 年开始 产生利润 ,

2008 年全部投产. 根据亚太中汇出具的亚太审核字[2006]B-A-93 号 《盈 利预测审核报告》 ,大为制焦

2007 年将实现净利润 5,293.86 万元. 公司按照持有大为焦化 54.80%股权和合计持有大为制焦 96.36%股权比例计 算,2007 年大为焦化和大为制焦对公司的净利润贡献将达到 9,160.75 万元,由此 可见,大为焦化和大为制焦将逐........