DOC《未经允许 请勿引用》

未经允许 请勿引用 经济预测分析 第39 期 国家信息中心 2012年9月6日 建议用 新型委托贷款 模式 解决小微企业融资难题 内容摘要:中小银行对服务小微企业具有先天优势,但在现行融资体系框架下,这种优势难以体现.

改进现有 委托贷款模式 ,建立银、企、民三方共同参与的创新融资平台,既可以解决小微企业融资难问题,又能使普通居民获得更多投资渠道和资产收益,还能发展壮大中小银行.改进从三个方面进行:一是信息方面,建设资金供需信息平台,二是建立银行和居民之间的利息分成机制,三是要求银行承担贷款损失风险. 小微企业是我国国民经济的基础.据工信部估算,目前小微企业数量大约占到企业总数的97.3%,就业人数占城镇就业人数的80%以上.为数众多的小微企业不但直接为市场提供消费品,还为大中型企业提供原材料、零部件和配套服务,提升了我国制造业的国际竞争力,在劳动力成本大幅上涨的今天尤其如此.此外,中小微企业还提供了全国约65%的发明专利、75%以上的企业技术创新和80%以上的新产品开发.可以说,小微企业的健康发展对增强市场活力、推进科技创新和扩大就业都有重要意义. 然而,无论是理论界还是经济决策部门都承认,目前我国小微企业的生存环境不容乐观,其中,缺乏融资支持是最重要的约束因素.从短期经济运行来看,2008年以来,国内外经济加剧波动,小微企业缺少资金后盾,抗风险能力弱,为小微企业纾困屡次成为 稳增长 和 保增长 的重要内容.从长期经济发展来看,随着我国经济总量及出口规模的迅速扩张,企业竞争压力越来越大,进行资本更新、寻找新的投资机会越来越成为企业赖以生存的手段,小微企业由于资金制约,即使有好的生产项目,也无力进行投资.因此,推动融资模式创新、破解小微企业资金瓶颈是我国 稳增长、调结构 过程中亟待破解的一大难题.

一、现有融资模式严重制约小微企业发展

1、严格的存贷限制造成了中小银行的服务缺位 理论和实证研究都表明,中小银行在支持小微企业发展方面具有先天优势.一是贴近地方经济,中小银行多数是地方性商业银行,与当地的小微企业联系紧密,更容易了解企业在经营、管理方面的真实情况,有助于银企沟通,从而大大降低信贷风险;

二是贷款发放门槛相对较低,大银行对小微企业贷款条件比较苛刻,一律需要抵押或担保,且抵押物多以房产为主,此外,针对小微企业还规定了经营记录、成长性、所属行业等多项限制,实行 一票否决 ,而中小银行贷款条件则相对宽松;

三是贷款利率低,对于同一企业,尤其是小微企业,中小银行贷款利率一般低于大银行,有利于降低小微企业负担. 但在当前的融资体系框架下,中小银行服务小微企业的先天优势难以体现.与大银行相比,我国中小银行面临资金不足的难题:我国银行实行存贷比管理,中小银行网点少、品牌效应弱,在存款利率相同的条件下,居民一般都选择大银行进行存款,而贷款规模依赖于存款规模,即使中小银行有意愿放贷给小微企业,也会由于信贷额度的不足而受到制约.

2、温州金改能够破解小微企业融资难题吗? 今年以来,我国推进金融改革的力度骤然加大,其中具有代表性的事件当属温州金融综合改革试验区的设立,其主要目标是培育中小金融机构和提高资金配置效率,一个自然的问题是:金改能否破解小微企业融资难题? 温州金改试验区自设立以来,主要推出了两项改革措施,一是降低金融机构设立门槛,鼓励民营资本发起成立中小银行、小额贷款公司、担保公司等,着力打造中小型金融机构;