DOC《上海合全药业股份有限公司》

3、利润情况分析 报告期内发行人利润情况表 单位:万元 项目 2018年1-3月2017年2016年 营业收入 57,141.87 218,721.09 176,340.34 营业成本 33,376.57 123,974.69 100,194.86 销售费用 865.17 4,131.12 3,036.29 管理费用 6,560.66 29,015.72 23,279.66 财务费用 3,988.05 5,003.62 -3,205.60 营业外收入 315.21 347.69 1,410.75 营业外支出 16.79 24.74 211.53 归属于挂牌公司股东的净利润 11,332.92 49,496.45 47,121.03 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 11,108.15 45,625.19 42,755.17 (1)销售费用分析 2016年度、2017年度及2018年1-3月,发行人销售费用分别为3,036.29万元、4,131.12万元和865.17万元,占收入的比重分别为1.72%、1.89%和1.51%,销售费用占收入的比重变动不大,2017年度销售费用中职工薪酬增加较多,主要是由于公司对员工进行股权激励,属于销售人员部分计入了销售费用. 报告期内公司销售费用明细如下: 单位:万元 项目 2018年1-3月2017年2016年 职工薪酬 637.36 2,361.77 1,227.40 咨询费 81.06 616.39 1,337.12 差旅费 36.00 169.74 104.99 广告费 78.17 227.35 66.83 业务费 - 0.51 4.03 办公费 5.46 449.47 98.07 租赁费 - 15.77 5.18 其他 27.12 290.13 192.67 合计 865.17 4,131.12 3,036.29 (2)管理费用分析 2016年度、2017年度及2018年1-3月,发行人的管理费用分别为23,279.66万元、29,015.72万元和6,560.66万元.2017年度发行人管理费用较2016年度增加5,736.06万元,增幅24.64%,主要原因为:1)公司对研发的投入增加,主要为对临床后期项目、新技术平台的研发投入增加;

2)2017年度公司管理人员人数增加,同时公司对员工进行股权激励,属于管理人员部分计入了管理费用. 报告期内公司管理费用明细如下: 单位:万元 项目 2018年1-3月2017年2016年 工资、奖金及福利 2,656.69 9,992.33 5,622.89 研发费用 2,227.99 11,945.38 10,122.31 办公费 69.94 415.08 389.45 设备及车辆费 232.46 859.21 510.70 业务招待费 36.06 178.34 122.00 咨询及服务费 451.36 2,163.22 3,383.07 租赁及折旧摊销费 631.15 2,221.75 1,079.61 差旅费 131.02 682.73 689.67 其他 123.99 557.68 1,359.96 合计 6,560.66 29,015.72 23,279.66 (3)财务费用分析 2016年度、2017年度及2018年1-3月,发行人的财务费用分别为-3,205.60万元、5,003.62万元和3,907.87万元,2016年度美元相对人民币升值,2017年以来美元相对人民币贬值,因此2016年度公司汇兑收益为2,949.56万元,2017年度、2018年1-3月公司汇兑损失分别为5,472.02万元、4,018.27万元.未来公司将结合资金管理模式和日常业务需要,逐步通过外汇资金衍生品来规避汇率风险,从而有效管理汇率波动对公司业绩造成的影响. 报告期内公司财务费用明细如下: 单位:万元 项目 2018年1-3月2017年2016年 利息收入 -121.92 -559.55 -369.74 汇兑损失(收益) 4,018.27 5,472.02 -2,949.56 银行手续费 11.52 91.15 113.70 合计 3,907.87 5,003.62 -3,205.60 (4)净利润及扣非净利润分析 2016年度、2017年度及2018年1-3月,发行人归属于挂牌公司股东的净利润分别为47,121.03万元、49,496.45万元和11,332.92万元,2017年度发行人归属于挂牌公司股东的净利润较2016年度增加2,375.42万元,增幅5.04%,主要是由于公司2017年度收入增加,相应的毛利也增加,毛利增加的比例大于销售费用、管理费用........