PDF《中信证券股份有限公司》

股票简称:中信证券 股票代码:600030 债券简称:13 中信

02 债券代码:122260 中信证券股份有限公司 CITIC Securities Company Limited (广东省深圳市福田区中心三路

8 号卓越时代广场(二期)北座) 中信证券股份有限公司

2013 年公司债券(第一期)(10 年期) 受托管理事务报告 (2018 年度) 债券受托管理人 (住所:上海市广东路

689 号) 二一九年四月

2 重要声明 海通证券股份有限公司(以下简称 海通证券 )编制本报告的内容及信 息均来源于中信证券股份有限公司(以下简称 发行人 、 公司 或 中信 证券 )对外公布的《中信证券股份有限公司

2018 年年度报告》等相关公开信 息披露文件、发行人提供的证明文件以及第三方中介机构出具的专业意见.

本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见,投资者应对相 关事宜做出独立判断,而不应将本报告中的任何内容据以作为海通证券所作的 承诺或声明.

3 目录

第一章 本期债券概况

4

第二章 受托管理人履行职责情况.6

第三章 发行人

2018 年度经营和财务状况

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第四章 发行人募集资金使用及专项账户运作情况

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第五章 债券持有人会议召开情况.16

第六章 本期债券利息的偿付情况.17

第七章 发行人偿债保障措施的执行情况

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第八章 发行人偿债意愿和能力分析.19

第九章 本期债券跟踪评级情况.20

第十章 负责处理与本期债券相关事务专人的变动情况

21 第十一章 其他情况

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第一章 本期债券概况

一、核准文件和核准规模 2013年5月30日,经中国证券监督管理委员会证监许可[2013]706号文核准, 中信证券股份有限公司获准发行不超过人民币200亿元公司债券.

二、发行主体名称 中文名称:中信证券股份有限公司 英文名称:CITICS Securities Company Limited

三、本期债券的主要条款

1、 债券名称: 中信证券股份有限公司

2013 年公司债券 (第一期) (10 年期) (简称 本期债券 ) .

2、债券简称及代码:债券简称

13 中信

02 ,上市代码

122260 .

3、发行规模:人民币120亿元.

4、票面金额及发行价格:本期债券面值100元,按面值平价发行.

5、债券期限:10年期.

6、债券利率:5.05%.

7、 还本付息方式: 本期债券采用单利按年计息, 不计复利, 每年付息一次, 到期一次还本, 最后一期利息随本金的兑付一起支付.年度付息款项自付息日起 不另计利息, 本金自兑付日起不另计利息.具体本息兑付工作按照主管部门的相 关规定办理.

8、付息日:付息日为2014年至2023年每年的6月7日,前述日期如遇法定节 假日或休息日,则兑付顺延至下一个交易日,顺延期间不另计息.

9、兑付日:兑付日为2023年6月7日,前述日期如遇法定节假日或休息日, 则兑付顺延至下一个交易日,顺延期间不另计息.

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10、担保方式:本次发行的公司债券无担保.

11、发行时信用级别:经中诚信证券评估有限公司综合评定,发行人的主体 信用等级为AAA,本期债券的信用等级为AAA.

12、最新跟踪信用级别及评级机构:在本期公司债券的存续期内,中诚信证 券评估有限公司每年将至少出具一次正式的定期跟踪评级报告. 中诚信证券评估 有限公司于2018年4月20日出具了本期债券2018年度跟踪评级报告,维持本期债 券信用级别AAA,维持公司主体信用级别AAA,评级展望为稳定.

13、债券受托管理人:海通证券股份有限公司.

14、登记机构:中国证券登记结算有限责任公司上海分公司.

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第二章 受托管理人履行职责情况 报告期内,海通证券根据《公司债券受托管理人职业行为准则》等有关规定 和本期债券《受托管理协议》等约定,对企业有关情况进行了跟进和督导,履行 了受托管理工作职责.

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第三章 发行人2018年度经营和财务状况

一、发行人基本情况 发行人名称 : 中信证券股份有限公司 英文名称 : CITICS Securities Company Limited 注册资本 : 1,211,690.84 万元 注册地址 : 广东省深圳市福田区中心三路

8 号卓越时代广场(二期)北座 法定代表人 : 张佑君 成立日期 :

1995 年10 月25 日 上市日期 :

2003 年1月6日股票简称 : 中信证券 股票代码 : 600030.SH、6030.HK 股票上市地 : 上海证券交易所、香港联交所 董事会秘书 : 郑京 联系电话 : 0755-

23835888、010-60838888 传真 : 0755-

23835861、010-60836029 互联网址 : http://www.cs.ecitic.com 电子邮箱 : [email protected] 经营范围 : 证券经纪(限山东省、河南省、浙江省天台县、浙江省 苍南县以外区域) ;

证券投资咨询;

与证券交易、证券 投资活动有关的财务顾问;

证券承销与保荐;

证券自营;

证券资产管理;

融资融券;

证券投资基金代销;

为期货 公司提供中间介绍业务;

代销金融产品;

股票期权做市.

二、发行人

2018 年度经营情况

1、投资银行 2018年,公司完成A股主承销项目54单,主承销份额人民币1,783亿元(含资 产类定向增发),市场份额14.75%,排名市场第一.其中,IPO主承销项目11单,

8 主承销份额人民币127.76亿元;

再融资主承销项目43单,主承销份额人民币 1,655.24亿元. 境内债券及结构化融资业务方面,2018年,公司主承销各类信用债券合计 1,391支,主承销金额人民币7,659.13亿元,市场份额5.11%,债券承销金额、承 销支数均排名同业第一,继续保持在债券承销市场的领先地位. 财务顾问业务方面,2018年,公司完成的A股重大资产重组交易金额约为人 民币723亿元,排名行业第二;

公司继续加强对重点客户的覆盖,紧跟市场及政 策动态,在央企内部重组、产业并购、市场化并购及跨境并购领域完成了中国重 工债转股、 南山控股吸收合并深基地、深赤湾收购招商局港口等多单具有市场影 响力及创新性的并购重组交易,不断巩固公司在并购领域的市场竞争力. 新三板业务方面, 2018年, 公司作为主办券商在持续督导的挂牌公司共26家, 在2018年度股转公司主办券商执业质量评价中位列第一档.2018年,公司为161 家挂牌公司提供了做市服务,其中98家公司进入了创新层.

2、经纪业务 2018年, 公司经纪业务持续保持行业领先地位,代理股票基金交易总额人民 币11.05万亿元(不含场内货币基金交易量),市场份额6.09%,同比提升7%,排 名保持行业第二.公司及中信证券(山东)共代销金融产品人民币8,755亿元, 产品销售能力行业领先.截至报告期末,经纪业务零售客户累计近820万户,一 般法人机构客户3.4万户, 托管客户资产合计人民币4.1万亿元. QFII客户134家, 占比43%;

RQFII客户59家,占比26%;

QFII与RQFII总客户数量稳居市场前列.公 司及中信证券(山东)投资顾问人数合计2,851人,较2017年增长46%.

3、交易 (1)资本中介型业务 股权衍生品业务方面, 公司面向机构客户提供包括覆盖境内外标的的场外期 权报价交易、收益互换等在内的场外衍生品服务,解决客户的风险管理、全球资 产配置、 策略投资等需求;

为机构客户和零售客户提供浮动收益挂钩型收益凭证、 结构性产品等柜台产品,满足客户的财富管理、大类资产配置需求;

为交易所交

9 易的基金产品、场内期权产品提供流动性做市服务.2018年,公司场外衍生品业 务持续发展,不断贴近市场需求,扩大应用场景;

柜台产品业务进一步丰富挂钩 标的和收益结构;

做市交易业务向多品种、多元化方向发展,上证50ETF期权做 市持续排名市场前列.保持客户群体广泛、产品供给丰富、收益相对稳定的业务 形态. 固定收益业务方面, 公司充分发挥客户资源优势, 提升服务客户的综合能力, 通过加强各业务板块之间的合作, 丰富交易品种, 涵盖各类固定收益产品、 市场、 客户.2018年利率产品销售总规模保持同业第一,加强债券及衍生品做市,获得 债券通优秀境内报价机构 荣誉称号,场外期权业务规模进一步增加,开展信 用风险保护合约、信用缓释凭证交易.加强市场研判及信用研究,提高风险管理 能力.此外,公司积极推动股份制银行、城商行等金融机构的投顾服务,投顾业 务稳步发展. 大宗商品业务方面, 公司聚焦于商品衍生品业务,针对境内外企业和机构投 资者客户,提供商品配置、套期保值、风险管理等服务,践行金融服务实体经济 的理念,继续开展交易服务,扩大商品互换交易、商品场外期权等业务的盈利能 力和客户覆盖度. 初步形成了商品衍生交易和报价做市业务共同发展的局面,期 望进一步为境内外各类产业和机构客户提供大宗商品领域个性化、 专业化的金融 服务. 证券融资类业务方面, 在业务规模保持同业领先的同时,落实公司对融资类 业务集约化专业经营的要求,归口管理公司融资融券、股票质押回购、约定购回 式证券交易等融资类业务,优化业务流程,防范业务风险,为公司客户不同阶段 和不同层次的融资需求打造定制化综合解决方案. (2)证券自营投资 2018年,股票自营业务根据市场环境变化,及时调整投资策略,审慎配置资 金,强化仓位管理,严格管理市场风险.同时,加强研究体系建设及基本面研究 力度,积极把握市场机会,取得了优于市场的收益率. 2018年,公司另类投资业务积极应对市场变化,基于宏观分析和判断,以量

10 化交易为核心, 灵活运用各种金融工具和衍生品进行风险管理,开拓多市场多元 化的投资策略,有效分散了投资风险,丰富收益来源,克服市场下跌带来的不利 影响.在策略开发上大量运用人工智能/机器学习的最新技术,取得了成效.目 前已开展的业务或策略包括:股指期现套利、股票多空、宏观对冲、大宗交易、 统计套利、基本面量化、可转债套利、可交换债策略、商品策略、期权策略、组 合对冲基金投资、全球多策略基金等.

4、资产管理 资产管理业务方面, 2018年末, 公司资产管理规模为人民币13,431.20亿元, 同业市场份额10.40%,主动管理规模人民币5,527.70亿元,均排名行业第一.其中,集合理财产品规模、定向资产管理业务规模(含企业年金、全国社保基金) 与专项资产管理业务的规模分别为人民币1,338.79亿元、 12,079.31亿元和13.11 亿元. 华夏基金业务方面, 截至2018年12月31日, 华夏基金本部管理资产规模为人 民币8,797.23亿元.其中,公募基金管理规模人民币4,505.60亿元,较2017年末 增长12.98%,偏股型基金规模行业排名第一;

机构业务资产管理规模人民币 4,291.63亿元(不含投资咨询等业务),保持行业前列.

5、托管 2018年, 公司按照资管新规的要求进一步完善了风险控制体系,通过强化准 入审核、 事中监控和投后监督等环节, 有效防范服务产品的合规风险和运营风险. 年内iService服务平台的升级、客户服务热线的上线、以及虚拟估值、银行间代 理清算等创新服务的推出, 为公司资产托管和基金服务规模的稳步增长发挥了重 要的作用.截至报告期末,由公司提供资产托管服务的各类产品共4,138支,提 供基金服务的各类产品共5,126支.

6、投资 (1)中信证券投资 当前,中信证券投资已形成了包括TMT、消费升级、先进制造、医疗健康、 金融环保物流、 综合等在内的六大行业分类, 投资项目广泛涉及国内和国际业务.

11 中信证券投资作为公司自有资金股权投资平台,积极参与支持创新型企业发展, 2018年在人工智能、新能源、智慧城市、基因测序等领域投资了一批具有国际及 国内领先技术的企业. (2)金石投资 2018年, 金石投资完成对外投资超过人民币20亿元, 涉及大消费、 人工智能、 先进制造、 新能源等领域. 截至报告期末, 金石投资在管私募股权投资基金15支, 管理规模约人民币400亿元. 金石投资全资子公司中信金石基金管理有限公司 (以下简称 中信金石基金 ) 筹集并管理客户资金进行不动产股权投资,提供股权投资的财务顾问、投资管理 及相关咨询服务. 中信金石基金自2013年设立以来,致力于中国不动产投资信托 基金(REITs)的基金管理、政策咨询及研究工作.中信金石基金自2014年设立 中国境内首只类REITs基金起至报告期末,累计设立类REITs基金共计约人民币 200亿元,是国内类REITs基金累计管理规模最大的私募基金管理人.

7、研究业务 2018年, 研究业务确定了卖方研究业务全面转型战略,调整并完善研究员考 核激励机制, 鼓励研究员以提高市场声誉和创造更大价值量为首要工作目标.研 究业务2018年全年覆盖近1,100家A股头部上市公司以及169家海外中概股公司, 并通过全方位的研究服务覆盖近1,700家重点机构客户.同时,研究业务着力内 部业务协同,为公司各业务线提供服务近2,000项,并在会议筹办和研究报告发 布方面与中信里昂证券研究团队展开全面合作.

8、国际业务 2018年,中信里昂证券在传统经纪、投资银行、固定收益、资产管理等方面 均保持了市场地位,并在不同领域实现了新突破. 2018年,中信里昂证券在全球共完成31单IPO;

在香港市场,IPO保荐交易量 排名第二,并作为全球协调人参与16单港股主板IPO,排名同业第一,市场份额 从2017年的3.5%提高至2018年的9.3%. 中信里昂证券通过参与软银集团旗下电信

12 业务IPO项目, 加强了日本市场业务. 该项目募集资金超过200亿美元, 仅次于2014 年阿里巴巴的IPO集资额,为日本规模最大、全球规模第二.此外,中信里昂证 券参................