PDF《山西通宝能源股份有限公司 2002 年度》

证券代码:600780 股票简称:通宝能源 编号:临2002―017 山西通宝能源股份有限公司

2002 年度 增发 A 股不超过 12,000 万股网上路演公告 经中国证券监督管理委员会证监发行字[2002]111 号文核准, 山西通宝能 源股份有限公司(以下简称 发行人 )已于今日在上海证券报刊登《招股意向 书》 ,并将通过上海证券交易所系统发行不超过 12,000 万股 A 股股票.

本次发行 采用网上网下同时累计投标询价的方式发行. 为了便于投资者了解发行人和本次发行的有关情况,根据中国证监会《关于 新股发行公司通过互联网进行公司推介的通知》,发行人与主承销商定于

2002 年11 月18 日(星期一)下午 14: 00―18: 00,在中国证券网( www.cnstock.com) 进行公司推介活动. 届时参加人员有:发行人董事长、总经理、总会计师、董事会秘书;

主承销 商东方证券有限责任公司有关领导及项目负责人等. 敬请广大投资者关注. 山西通宝能源股份有限公司

2002 年11 月15 日 山西通宝能源股份有限公司 (山西省太原高新技术产业开发区学府工业园区 V-6 区)

2002 年增发人民币普通股股票 招股意向书 主承销商 东方证券有限责任公司 (上海市浦东大道

720 号国际航运金融大厦) 招股意向书签署时间:二二年十一月十五日

2002 年增发招股意向书 山西通宝能源股份有限公司 1-1-1-2 发行人中文名称:山西通宝能源股份有限公司 发行人英文名称:Top Energy Company Ltd. Shanxi 发行人住所:山西省太原高新技术产业开发区学府工业园区 V-6 区 股票简称:通宝能源 股票代码:600780 股票类型:人民币普通股(A 股) 每股面值:1.00 元 发行对象:在上海证券交易所开设股票帐户的社会公众投资者和机 构投资者(国家法律、法规禁止者除外) 发行方式:向机构投资者网下发售及向社会公众投资者网上发售相 结合的方式,股权登记日登记在册的流通股股东享有 10:

3 的优先配售权 发行数量:不超过 12,000 万股,最终发行数量将由发行人和主承销 商根据网上和网下的申购情况,结合本次募资需要协商确 定,并在申购结束后在发行结果公告中披露 定价方式:本次发行采用在发行询价区间内网上、网下同时累计投 标询价方式确定发行价格.最终发行价格将根据累计投标 询价结果,按照申购价格由高到低进行排序,由发行人和 主承销商协商确定.询价区间的上限为股权登记日(不含 股权登记日)公司股票前十个交易日收盘价的算术平均 值,下限为上限的 85%,询价区间包括上限和下限. 预计募集资金量:52,700 万元 申请上市交易所:上海证券交易所 主承销商:东方证券有限责任公司 副主承销商:武汉证券有限责任公司 分销商:天同证券有限责任公司 福建省闽发证券有限公司 西部证券有限责任公司 青岛万通证券有限责任公司 发行人律师事务所:北京市浩天律师事务所 发行人会计师事务所: 北京中洲光华会计师事务所有限公司 招股意向书签署日期: 二二年十一月十五日

2002 年增发招股意向书 山西通宝能源股份有限公司 1-1-1-3 公司董事会声明 公司董事会已批准本招股意向书,全体董事承诺其中不存在任何虚假、误导性陈 述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任. 证券监督管理机构及其他政府部门对本次发行所作的任何决定,均不表明其对发 行人所发行股票的价值或者投资人的收益作出实质性判断或者保证. 任何与之相反的声 明均属虚假不实陈述. 根据《证券法》的规定,股票依法发行后,发行人经营与收益的变化,由发行人自 行负责,由此变化引致的投资风险,由投资者自行负责.

2002 年增发招股意向书 山西通宝能源股份有限公司 1-1-1-4 本招股意向书的所有内容均构成招股说明书不可撤销的组成部分, 与招股说 明书具有同等法律效力. 特别风险提示 公司特别提醒投资者注意下列投资风险:

1、 本次募集资金将用于收购控股股东山西省地方电力公司持有的山西阳光发电有 限责任公司的 90%股权,从而使其成为公司的控股子公司.因国家核定电价滞后等因素 产生政策性亏损是国内电厂建成投产初期所必经的一个过程. 经北京中洲光华会计师事 务所有限公司审计,截至

2002 年6月,山西阳光发电有限责任公司尚有建成初期因国 家核定电价滞后、 政府对电厂电量的调控政策和住房补贴等因素而产生的未弥补政策性 亏损为人民币 15,610.06 万元, 如果山西阳光发电有限责任公司未来无法弥补原有政策 性亏损,公司不仅承担投资风险,而且将影响相应的投资收益.但目前该公司已进入稳 定盈利期和高回报期.

2000 年9月, 该公司在 1#至3#机组上网电价核定后开始盈利 (4# 机组正在核定) ,2001 年实现净利润 7,357.71 万元,2002 年1―6 月已实现净利润 7,137.53 万元,2002 年预测净利润达 12,476.32 万元.

2、收购山西阳光发电有限责任,对公司存在一定的管理风险.首先,该公司在被 收购前是一家独立运行的公司,收购完成后成为公司的控股子公司,与公司需要一段磨 合期.其次,截至

2002 年6月30 日,该公司的总资产为公司的 6.18 倍,净资产为公 司的 1.68 倍.收购完成后,公司规模迅速扩大对公司的经营管理提出了更高的要求. 如果公司不能在管理方面进一步提高,将对今后的经营产生影响. 发行人在此提示投资者特别关注以上投资风险,并仔细阅读本招股意向书中 风 险因素 等有关章节.

2002 年增发招股意向书 山西通宝能源股份有限公司 1-1-1-5 目录

第一节 释义…1-1-1-6

第二节 概览…1-1-1-7

第三节 本次发行概况…1-1-1-13

第四节 风险因素…1-1-1-20

第五节 发行人基本情况…1-1-1-33

第六节 业务和技术…1-1-1-38

第七节 同业竞争与关联交易…1-1-1-53

第八节 董事、监事、高级管理人员…1-1-1-64

第九节 公司治理结构…1-1-1-67

第十节 财务会计信息…1-1-1-72 第十一节 管理层讨论与分析…1-1-1-100 第十二节 盈利预测…1-1-1-109 第十三节 业务发展目标…1-1-1-119 第十四节 本次募集资金运用…1-1-1-122 第十五节 前次募集资金运用…1-1-1-135 第十六节 股利分配政策…1-1-1-138 第十七节 其他重要事项…1-1-1-140 第十八节 董事及有关中介机构声明…1-1-1-142 第十九节 附录和备查文件…1-1-1-147

2002 年增发招股意向书 山西通宝能源股份有限公司 1-1-1-6

第一节 释义 在本招股意向书中,除非另有所指,下列简称具有如下意义: 公司/发行人/通宝能源 指 山西通宝能源股份有限公司 本次发行 指 公司向机构投资者、社会公众投资者和股权登记日 登记在册的公司流通股股东发行不超过 12,000 万股、 面值

1 元的人民币普通股(A 股)的行为 河坡分公司 指 山西通宝能源股份有限公司河坡电力分公司 柳林分公司 指 山西通宝能源股份有限公司柳林电力分公司 山西地电 指 公司控股股东山西省地方电力公司 河坡发电 指 山西河坡发电有限责任公司 柳林电力 指 山西柳林电力有限责任公司 阳光发电 指 山西阳光发电有限责任公司 通宝工贸 指 山西通宝工贸有限公司 通宝创投 指 上海通宝创业投资有限公司 卓根电力 指 山西卓根电力发展集团有限公司 千瓦 指 电功率的计量单位 千瓦时 指 电能的计量单位,俗称 度 主承销商 指 东方证券有限责任公司 承销团 指 由东方证券有限责任公司担任主承销商的承销团 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 元指人民币元

2002 年增发招股意向书 山西通宝能源股份有限公司 1-1-1-7

第二节 概览 本概览仅为公司招股意向书全文的扼要提示,投资者做出投资决策前,应该认真阅读 招股意向书全文.

一、公司主要业务 公司为电力行业火力发电类企业,下属柳林电力分公司和河坡电力分公司,目前拥有 发电机组的总装机容量为

20 万千瓦,2001 年度发电量为 104,861 万千瓦时,上网电量为 93,749 万千瓦时,主营业务收入 99%来自火力发电,并同........