PDF《中期票据募集说明书》

上海电力股份有限公司

2009 年度第一期 中期票据募集说明书 发行人 主承销商 联席主承销商 注册金额: 人民币

25 亿元 本期发行金额: 人民币

12 亿元 本期中期票据期限:

5 年 担保情况: 无担保 信用评级机构: 上海新世纪资信评估投资服 务有限公司 发行人主体长期信用等级: AA+ 本期中期票据信用等级: AA+ 二 九年二月十六日 中信证券股份有限公司 中信银行股份有限公司

1 重要提示 本公司发行本期中期票据已在中国银行间市场交易商协会注册, 注册不代表交易商协会对本期中期票据的投资价值作出任何评价, 也 不代表对本期中期票据的投资风险作出任何判断.

投资者购买本公司 本期中期票据,应当认真阅读本募集说明书及有关的信息披露文件, 对信息披露的真实性、 准确性和完整性进行独立分析, 并据以独立判 断中期票据的投资价值,自行承担与其有关的任何投资风险. 本公司董事会已批准本募集说明书, 全体董事承诺其中不存在虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承 担个别和连带法律责任. 本公司负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责人保证本 募集说明书所述财务信息真实、准确、完整. 凡通过认购、 受让等合法手段取得并持有本公司发行的本期中期 票据, 均视同自愿接受本募集说明书对本期中期票据各项权利义务的 约定. 本公司承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履行义 务,接受投资者监督. 上海电力股份有限公司

2009 年度第一期中期票据 募集说明书

2 目录释义.4?

第一章 风险提示及说明 6?

一、本期中期票据的投资风险 6?

二、发行人的相关风险 6?

第二章 发行条款.10?

一、本期中期票据发行条款 10?

二、本期中期票据发行安排 11?

第三章 本期中期票据募集资金运用 13?

一、募集资金用途 13?

二、发行人承诺 14?

第四章 发行人基本情况 15?

一、发行人概况 15?

二、发行人历史沿革 15?

三、发行人控股股东和实际控制人情况 16?

四、发行人组织结构和下属子公司、参股公司情况 18?

五、发行人公司治理结构 30?

六、发行人管理层情况 33?

七、发行人的经营范围与主营业务情况 37?

八、发行人重大在建项目和未来投资情况 41?

九、发行人发展战略及目标 42?

十、发行人行业现状及发展前景 43? 十

一、发行人在行业中的地位和竞争优势 44?

第五章 发行人财务状况分析 46?

一、财务数据和指标 46?

二、财务情况分析 66?

三、主要财务指标 71?

四、发行人持有交易性和可供出售金融资产、金融衍生工具及境外投资情况 72?

五、发行人有息债务情况 73?

六、关联方关系及其交易 76?

七、承诺事项 78?

八、担保情况 79?

九、资产抵/质押情况.81?

第六章 发行人的资信状况 82?

一、本期中期票据信用评级主要内容 82? 上海电力股份有限公司

2009 年度第一期中期票据 募集说明书

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二、发行人银行授信情况 83?

三、发行人债务违约记录 84?

四、发行人债务融资工具和其他直接融资工具偿还情况 84?

第七章 本期中期票据投资者保护机制 85?

一、违约责任 85?

二、投资者保护机制 85?