PDF《前田热能》

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2017 年度报告 前田热能 NEEQ :

836376 山东前田热能技术股份有限公司 SHANDONG MAEDA THERMAL ENERGY TECHNOLOGY CO.

,LTD

2 公司年度大事记

2017 年2月28 日公司与泰安大汶口工业园管理 委员会签订工业园新厂区回购协议,为鼓励和加 强扶持重点项目的发展, 培植企业做强做大,帮 助企业轻资产运行.对于回购后的资产采取租赁 的方式公司继续使用,由原来的固定资产变为流 动资产,增强公司流动资产的循环性,提高资金 使用效率.

2017 年6月28 日公司与威能(无锡)供热设备 有限公司、威能(中国)供热制冷环境技术有限 公司、威能(北京)供暖设备有限公司全系列铸 铁锅炉合作签约,被德国威能入选为 首批商用 锅炉采购第一生产基地 ;

目前公司正在与德国 威能进行全系列铸铝产品的 OEM 合作,标志着 新产品市场覆盖率进一步的提升. 贯彻新经济发展理念,以市场新需求为主线,以 新技术、新产业、新业态、新模式为核心,加快 提升移动热源系统、微热能系统、分布式多能源 融合技术、超低氮技术、全预混技术核心地位, 将产品的质感和整体层次提高到国际水平;

国家 知识产权 实用新型专利 由原来的

6 项增加到

12 项,技术研发带动了产品市场占有率,促进企 业的快速发展,增强了企业的综合能力,带来明 显的社会效益和经济效益. 参股公司邓州市前田热力有限公司,目前列入河 南省 PPP 项目清单库,并作为河南省重点投资项 目进行推广, 标志着 PPP 项目正式实施,与政府签 订的特许经营许可证已发(即夏季供冷、冬季供 暖) .截至

2017 年年底,完成建设项目面积为

36 万平方米,达到供暖、供冷运营的近

10 万平方 米,为邓州市民生工程建设做出贡献.关于配套 费的收费标准许可文件预计

2018 年第一季度正 式落地.

3 目录

第一节 声明与提示.5

第二节 公司概况

7

第三节 会计数据和财务指标摘要

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第四节 管理层讨论与分析.11

第五节 重要事项

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第六节 股本变动及股东情况.26

第七节 融资及利润分配情况.28

第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况

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第九节 行业信息

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第十节 公司治理及内部控制.34 第十一节 财务报告

39 4 释义 释义项目 释义 鲁联锅炉 指 济南鲁联锅炉集团有限公司 欣升集团 指 山东欣升集团有限公司 鸿牛能源、控股股东 指 泰安市鸿牛能源科技有限公司 监事会 指 山东前田热能技术股份有限公司监事会 董事会 指 山东前田热能技术股份有限公司董事会 股东大会 指 山东前田热能技术股份有限公司股东大会 前田热能 指 山东前田热能技术股份有限公司 邓州前田 指 邓州市前田热力有限公司 管理层 指 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员 高级管理人员 指 包括董事、监事、高级管理人员等 三会 指 股东大会、董事会、监事会 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》 《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》 《业务规则》 指 《全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)》 中审众环会计师事务所 指 中审众环会计师事务所(特殊普通合伙) 国海证券、主办券商 指 国海证券股份有限公司

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第一节 声明与提示 【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚 假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任. 公司负责人牛东升、主管会计工作负责人商学梅及会计机构负责人(会计主管人员)商学梅保证年 度报告中财务报告的真实、准确、完整. 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述,不构成公司对投资者的实质承诺,投资者及相关人士均应 对此保持足够的风险认识,并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异. 事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 √否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 √否 是否存在豁免披露事项 是 √否 【重要风险提示表】 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 市场竞争存在的风险 国家推进《能源发展 十三五 规划》,明确提出落实五大发 展理念,主动适应、把握和引领新常态,即在经济发展、坚持 以推进能源结构性改革为主线,以满足经济社会发展和民生需 求为立足点,着力优化能源系统.国务院先后出台相应的空气 污染防治计划,推行 煤改气 工程,并给予使用燃气锅炉的 热力企业以财政补贴,提高了市场对燃气锅炉的需求量.公司 产品主要为燃油燃气锅炉,其产品用途主要用于分布式区域集 中供热.随着政策传导效应进一步明晰,预计未来分布式集中 供热锅炉市场会进一步发展,如果部分社会资金与技术向分布 式区域集中供热锅炉市场转移,市场竞争将会加剧,公司若不 能在新产品开发、新技术创新、营销网络建设等方面适应市场 竞争状况的变化,将有可能面临市场占有率下降及经营业绩下 滑的风险. 资质认证持续获得风险 公司目前拥有特种设备制造许可证(锅炉)B 级、特种设备制造 许可证(锅炉)D 级,美国机械工程师学会(ASME)的认证,企 业管理体系证书、环境认证证书、安全生产许可证等诸多资质 和认证.上述资质和认证的取得对公司的生产经营至关重要, 但是这些资质和认证均需要定期复审才能继续持有.如果公司 未来不能通过上述资质和认证的复审,将对公司生产经营产生 不利的影响. 对外担保发生代偿损失的风险 报告期内,公司为泰安三鑫重工有限公司

1000 万元的银行借款 提供担保,该借款单位每月按时付息,并承诺将处置的资产优

6 先偿还借款和利息.截至

2017 年末,公司继续履行担保责任, 担保金额占公司

2017 年12 月末经审计资产总额的比例为 5.68%.如果被担保企业无法到期偿还上述借款,公司将产生代 偿损失. 持续亏损的风险 报告期内公司呈现盈利趋势,为尽快扭亏为盈,公司

2017 年在 品牌建设、新产品新技术研发、新渠道发展、新商业模式等方 面进行创新,新产品新产业加快成长.对传统产品进行创新, 目前企业的产品主要有铸铁锅炉、铸铝锅炉、移动热源等

3 大 系列

11 个类别,企业从单纯提供供暖产品到提供整体供暖解决 方案,产品主要用于医院、学校、酒店供暖供水,尤其在燃气 公司、热力公司大量使用.目前市场供热方式已经由传统的集 中供暖方式向分布式区域供热方式发展,社会资金向分布式市 场大量投入,产品具有明显优势. 原材料价格变动风险 公司产品的主要原材料为生铁、废钢及辅机等.公司

2016 年度 和2017 年度生铁和废钢的采购金额占营业成本的比例分别为 31.2%和32.5%;

辅机采购金额占营业成本的比例分别为 27.37% 和28.56%,其原材料主要是钢材.因此,主要原材料占营业成 本的比例较大,若钢铁价格发生波动将会影响公司产品的成本, 进而将对公司的盈利能力产生影响,2017 年公司对所有产品进 行价格上调,增加销量降低运营成本,与供应商签订协议以确 保原材料的价格稳定性. 营业收入的季节性波动风险 公司存在一定的季节性波动,我国供暖开始日期一般是在每年

10 月份开始,故公司的收入也相应集中于下半年,导致公司的 营业收入在年度内分布不均衡,因此会造成公司第一季度或半 年度盈利较弱,甚至出现季节性亏损.2017 年公司在加快提升 热水设备系统的发展,加速拓展南方市场,增加铸造产品的品 类,有效弥补季节性盈利缺陷.投资者不宜以季度或半年度的 数据推算公司全年的经营成果. 厂房搬迁影响和轻资产运行的风险 根据公司

2014 年12 月26 日与泰安市土地收购储备中心签订的 国有土地使用权收储合同,泰安市土地收购储备中心以总价 28,920,005.00 元一次性买断公司目前主厂区所在的三宗土地 及其地上、地下建(构)筑物,并约定公司在

2019 年12 月31 日前完成土地腾空的一切事宜.截止到目前累计收到

2600 万元 土地收储款,搬迁的资金得到保障,同时公司制定分批实施搬 迁计划,完全可以利用销售淡季时间完成搬迁工作,对企业日 常经营活动不会产生影响.根据公司

2017 年2月28 日与泰安 大汶口工业园管理委会签订的项目用地协议,公司在

2017 年度 完成工业园新厂区的轻资产运行,共收到地上建筑物款项

2150 万元, 对于回购的地上建筑物采取租赁的方式公司继续使用 (租 赁协议尚未签订),轻资产事宜提高资金使用效率,产生风险 的可能性较小. 本期重大风险是否发生重大变化: 是7

第二节 公司概况

一、 基本信息 公司中文全称 山东前田热能技术股份有限公司 英文名称及缩写 SHANDONG MAEDA THERMAL ENERGY TECHNOLOGY CO.,LTD 证券简称 前田热能 证券代码

836376 法定代表人 牛东升 办公地址 山东省泰安市岱岳区大汶口石膏工业园南留大街中段

二、 联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 商学梅 职务 财务总监、董事会秘书 电话 0538-6211756 传真 0538-6212868 电子邮箱 [email protected] 公司网址 www.wmsd.cn 联系地址及邮政编码 山东省泰安市南关大街

58 号 公司指定信息披露平台的网址 www.neeq.com.cn 公司年度报告备置地 公司财务部

三、 企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1996-03-29 挂牌时间 2016-04-08 分层情况 基础层 行业(挂牌公司管理型行业分类) C34 通用设备制造业 主要产品与服务项目 生产全自动燃油燃气铸铁锅炉及配件、燃气热水器、锅炉集烟节 能装置、铸件加工;

热能技术研发、推广与服务;

承包热力运营;

热力投资与运营管理;

销售本公司生产的产品, 并提供售后服务;

兼营上述产品和非本公司生产的冷凝锅炉、电热水锅炉、燃气热 风炉、供热用散热器及配件的批发业务,以及相关进出口及配套 业务.(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营 活动) 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本(股) 55,000,000 优先股总股本(股) - 做市商数量 - 控股股东 泰安市鸿牛能源科技有限公司 实际控制人 牛东升

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四、 注册情况 项目 内容 报告期内是否变更 统一社会信用代码 91370900613681582B 否 注册地址 山东省泰安市岱岳区大汶口石膏 工业园南留大街中段 否 注册资本 55,000,000.00 否

五、 中介机构 主办券商 国海证券 主办券商办公地址 广西壮族自治区桂林市辅星路

13 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中审众环会计师事务所(特殊普通合伙) 签字注册会计师姓名 刘波、刘济庆 会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路

169 号2-9 层

六、 报告期后更新情况 √适用 不适用 报告期内公司普通股股票转让方式为协议转让;

2018 年1月15 日,新三板交易制度改革后,公司股票 转让方式调整为集合竞价转让.

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第三节 会计数据和财务指标摘要

一、 盈利能力 单位:元 本期 上年同期 增减比例 营业收入 72,958,377.42 47,404,719.54 53.91% 毛利率% 31.04% 21.69% - 归属于挂牌公司股东的净利润 8,578,463.63 -13,907,179.66 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性 损益后的净利润 -96,736.65 -14,978,772.31 加权平均净资产收益率% (依据归属于 挂牌公司股东的净利润计算) 18.74% -28.98% - 加权平均净资产收益率% (归属于挂牌 公司股东的扣除非经常性损益后的净 利润计算) -0.21% -31.20% - 基本每股收益 0.16 -0.25

二、 偿债能力 单位:元 本期期末 上年期末 增减比例 资产总计 176,191,344.93 162,831,134.20 8.20% 负债总计 126,392,346.02 121,333,768.62 4.17% 归属于挂牌公司股东的净资产 49,798,998.91 41,497,365.58 20.01% 归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.91 0.75 21.33% 资产负债率%(母公司) 71.74% 74.71% - 资产负债率%(合并) 71.74% 74.52% - 流动比率 2.70 0.42 - 利息保障倍数 2.68 -2.89 -

三、 营运情况 单位:元 本期 上年同期 增减比例 经营活动产生的现金流量净额 -786,763.37 -7,766,583.97 89.87% 应收账款周转率 5.02 5.46 - 存货周转率 3.19 1.75 -

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四、 成长情况 本期 上年同期 增减比例 总资产增长率% 8.20% 10.44% - 营业收入增长率% 53.91% 70.87% - 净利润增长率% 161.68% 35.16% -

五、 股本情况 单位:股 本期期末 上年期末 增减比例 普通股总股本 55,000,000.00 55,000,000.00 0% 计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量

六、 非经常性损益 单位:元 项目 金额 非流动性资产处置损益,包括已计提资产减值准备的冲 销部分 8,597,070.13 计入当期损益的政府补助,但与公司正常经营业务密切 相关,符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持 续享受的政府补助除外 721,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -36.47 其他符合非经常性损益定义的损益项目 -642,833.38 非经常性损益合计 8,675,200.28 所得税影响数 少数股东权益影响额(税后) 非经常性损益净额 8,675,200.28

七、 因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 √适用 不适用 单位:元 科目 上年期末(上年同期) 上上年期末(上上年同期) 调整重述前 调整重述后 调整重述前 调整重述后 资产处置收益 -57,517.59 营业外支出 85,425.22 27,907.63

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第四节 管理层讨论与分析

一、 业务概要 商业模式 根据《挂牌公司管理型行业分类指引》,公司所处行业大类为 C34 通用设备制造业,是一家专业拥 有38 年历史、20 年铸铁锅炉经验、单一项目

3000 万/中国铸铁商用锅炉项目、5000 个项目近

2 万台商 用产品覆盖全国的热能技术企业.产品技术和生产工艺来源于日本和美国,经过几十年的不懈努力,公 司已发展成为国内最大的铸铁锅炉制造商、国内最大的铸铁锅炉片制造基地、国内唯一的铸铁锅炉出口 基地、国内唯一拥有真空铸造工艺的生产企业、世界上单台出力最大铸铁锅炉的制造商.产品主要用于 供暖和提供生活热水,并已通过 ISO9001 认证和美国机械工程师学会的 ASME 认证.公司正逐步由经营 燃油燃气铸铁、铸铝、移动热源等锅炉一体化的生产商,转变为用户提供分布式供暖解决系统方案,提 供供暖冷建设、运营、移交服务(供暖 BOT 模式),并进行节能服务合作、开展供暖机组节能改造及托 管运营的下游产业拓展.利用互联网+提升系统自动化控制、远程控制技术,提高系统热效率,降低系 统运营成本;

开展现有产品的技术改造,实现所利用能源的多样化,扩大产品技术服务覆盖范围,提高 市场占有率.充分利用现有产品优势,积极拓展新农村服务市场,实现经营模式的稳步转型.客户群体 主要为酒店、学校、政府机关、部队营区及企事业单位办公场所和居民生活小区........