PDF《中国煤炭市场》

中中国国煤煤炭炭市市场场220

01 14 4( (第第44期期) ) I 市场分析(Market Analysis)1

2014 年3~4 月煤炭市场运行分析及后期走势预测.

1

2014 年3月煤炭市场运行综述.9

2014 年4月煤市动态综述:动力煤价格跌势趋缓 炼焦煤、无烟煤价格小幅下滑

15 一季度以来煤炭市场情况分析及预测

16 2014 年4月全国煤炭价格情况.19 区域动态(Region Performance)24 晋煤集团煤炭价格下调

25 河南煤化永煤集团粒级煤价格下调

25 山西晋城王坡矿出台量价优惠政策

25 山西晋城大宁矿无烟煤价格下调

25 阳煤集团喷吹煤价格下调

25 国际煤市(International Coal Market)26

2014 年4月国际煤炭市场分析.26 今年

2 季度日澳半软焦煤季度合同价格下调至每吨

90 美元

30 煤炭供应(Coal Supply)30 煤炭生产(Coal Production)30

2014 年3月全国煤炭生产情况简析.30 内蒙古首季煤炭产量降 7.6%33 煤炭运输(Coal Transportion)33

2014 年3月煤炭运输情况简述.33 山西组织召开

4 月份铁路运输协调例会

37 煤炭需求(Coal demand)37 电力行业(Power Industry)38

2014 年3月电力行业运行综述.38

2014 年1-3 月份电力工业运行简况.41 钢铁行业(Steel Industry)48

2014 年3月钢铁行业经济运行综述.48 不同角度宏观经济变化对钢材市场影响

52 焦炭行业(Coke Industry)54

2014 年3月焦炭行业经济运行综述.54 山西省焦炭市场整体趋稳

56 建材行业(Building Materials Industry)57

2014 年3月建材行业经济运行综述以及后期预测.57 一季度水泥产量增速略低于预期

60 煤化工(Coal-chemical Industry)60

2014 年3月化工行业经济运行综述.60 内蒙古将用

3 年攻坚煤制天然气等重点项目

64 中国经济(China Economy)65 II 宏观形势(Macrosituation)65

2014 年一季度国民经济发展运行评述.65 一季度国民经济开局平稳 总体良好

67 房地产业(Real Estate Industry)70 国土部:2016 年不动产登记制全面实施.70 汽车行业(Auto Industry)71

2014 年一季度汽车市场价格情况及后期预测.71 中国能源(China Energy)72 石油和天然气(Petroleum and Natural Gas)72 深度解读:我国天然气供需现状透视

72 新能源(New Energy)74 中国政府确立能源发展新战略 清洁能源撬动经济发展

74 能源透析(Deeply Analysis On Energy)75 优化能源布局 鼓励煤电联营

75 世界经济(World Economy)76 全球经济回升 增长格局转变

76 世界能源(World Energy)82 综合分析(Overview)82 乌危机致世界能源格局面临洗牌

82 油气(Petroleum&

Natural Gas)84 韩国欲在其国内大陆架开采石油和天然气

84 电力(Power)85 世界新增电力一半源自清洁能源

85 政策法规(Policy &

Law)85 国务院办公厅转发发展改革委关于建立 保障天然气稳定供应长效机制若干意见的 通知

86 国家发展改革委关于包神、准池铁路 货物运价有关问题的通知

88 国家发展改革委关于印发晋陕豫黄河金三角 区域合作规划的通知

88 关于废止

7 件铁路规章的决定(中华人民共和国交通运输部令

2014 年第

6 号)89 国家能源局关于做好

2014 年风电并网消纳工作的通知

90 国家能源局 国家煤矿安全监察局 关于做好

2014 年煤炭行业淘汰落后产能工作的 通知

92 国家能源局关于印发《电网安全风险管控办法(试行) 》的通知

93 国家安全监管总局办公厅

97 关于加强冶金煤气安全监管的通知

97 数据信息 (Data Information)98 表12014 年3月煤炭运销数据汇总

98 表22014 年3月煤炭及相关产品产量

98 表32014 年3月煤炭进出口情况

99 表42014 年3月煤炭及相关行业工业增加值增长速度

99 III 表52014 年3月工业生产者出厂价格

100 1 市场分析(Market Analysis)

2014 年3~4 月煤炭市场运行分析及后期走势预测 郝向斌 孟瑞雪

2014 年3月煤炭消费、生产日均量月环比上升,煤炭运输低位波动,净进口回升,供 求关系相对宽松, 心理预期依然悲观, 市场价格下跌, 市场景气度小幅反弹. 进入

4 月上旬, 煤炭供、需环比下降,供求关系依然宽松,心理预期有所好转,市场价格跌幅收窄.今后几 个月煤炭需求低位波动,供应能力充足,供求关系宽松格局不会动摇,如果气候因素对煤炭 需求形成明显减量, 则市场过剩压力较大, 反之则有可能在迎峰度夏高峰期向供求平衡方向 回调.

一、2014 年3月煤炭市场运行基本情况

3 月煤炭市场运行特征为: 1.煤炭需求、生产环比回升.据测算,2014 年3月商品煤消费量 3.32 亿吨,日均消 费量比

2 月环比上升 5.1%,同比上升 2.3%;

其中电力、钢铁、建材、化工四大行业煤炭消 费量分别为 1.87 亿吨、0.53 亿吨、0.46 亿吨、0.19 亿吨,同比增幅分别为 4.1%、-4.1%、 2.9%、6.4%.2014 年一季度全国累计商品煤消费量 9.34 亿吨,同比增长 0.54%;

其中电力、 钢铁、建材、化工四行业分别为 5.32 亿吨、1.53 亿吨、1.03 亿吨和 0.54 亿吨,同比增幅 分别为 2.1%、-1.4%、0.3%和8.3%.综上,3 月份经济基本面对煤炭需求拉动力度没有明显 增强,由于水电出力不及上年同期,火电同比增幅加大,煤炭消费同比增幅升高,结合上年 同期基数变化,计算得出

3 月煤炭需求偏异指数比上月小幅回升 2.7 个基点,达到-6.2.

1150 1076

987 990

1052 1030

986 974

1026 1046

954 1089

1070 1018

1024 900

1000 1100

1200 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月10月11月12月 单位:万吨/日2012年2013年2014年图12012~2014 年商品煤日均消费量

2 -6.2 -8.9 -6.8 -5.7 -2.3 -40 -30 -20 -10

0 10

20 30

40 10-10 10-11 10-12 11-01 11-02 11-03 11-04 11-05 11-06 11-07 11-08 11-09 11-10 11-11 11-12 12-01 12-02 12-03 12-04 12-05 12-06 12-07 12-08 12-09 12-10 12-11 12-12 13-01 13-02 13-03 13-04 13-05 13-06 13-07 13-08 13-09 13-10 13-11 13-12 14-01 14-02 14-03 需求偏异指数 图2煤炭需求偏异指数 生产方面,按煤炭产需存和进出口分析、测算,2014 年3月商品煤产量约 2.99 亿吨, 日均产量比

2 月上升 5.6%,同比下降 5.0%,同比增幅比上年同期回落 3.1 个百分点;

2014 年一季度全国累计商品煤产量 8.4 亿吨,同比下降 3.2%.运输方面,3 月全国铁路煤炭运量 1.96 亿吨,同比下降 0.9%,日均发运量比

2 月上升 0.4%;

一季度累计运量 5.89 亿吨,同 比增长 0.3%.3 月全国主要港口煤炭转运量

6622 万吨,同比增长 17.7%,日均量比

2 月增 长29.8%;

一季度累计转运量

16345 万吨,同比增长 6.6%.

1029 1047

917 998

927 830

975 866

1015 939

856 934

964 913

921 700

800 900

1000 1100 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月10月11月12月 单位:万吨/日2012年2013年2014年图32012~2014 年商品煤日均产量

162 182

168 185

164 175

175 187

202 186

195 205

163 165

214 120

220 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月10月11月12月 单位:万吨 2013年2014年图42013~2014 年全国主要港口日均发运量 2.煤炭进口、出口环比增加,净进口回升.3 月,全国进口煤炭

2529 万吨,同比下降 3.3%,环比

2 月回升 10.8%;

一季度累计进口煤炭

8396 万吨,同比增长 5.1%.3 月全国出 口煤炭

74 万吨,同比下降 3.5%,环比

2 月上升 32%;

一季度累计出口煤炭

197 万吨,同比 下降 3.5%.3 月全国煤炭净进口量

2455 万吨,同比下降 3.2%,环比

2 月回升 10.3%;

一季

3 度累计净进口煤炭

8199 万吨,同比增加国内供应

415 万吨.

3399 2781

2397 2524

2544 2783

2183 2683

2788 2537

2277 2982

2455 2226

3523 500

1000 1500

2000 2500

3000 3500 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月10月11月12月 单位:万吨 2012年2013年2014年图52012~2014 年煤炭月度净进口量 3.全社会存煤回落,煤矿存煤高于正常水平,中转地处于正常水平,终端用户存煤处 于或略高于正常水平.3 月各产业恢复正常生产,煤炭消耗增加,但用户接煤不积极,全社 会存煤略有下降,使全社会存煤天数明显下降.据分析,截至

3 月末全社会存煤可周转天数

32 天,比2月末减少 2.5 天;

3 月末全社会存煤正常度为 7.4%,比2月末下降 8.3 个百分 点;

结合前两个月存煤天数变化情况,计算

3 月煤炭供求平衡指数-11.6,比上月回升

5 个 基点.

6 16

7 17

16 4

12 16

15 -1

27 22

19 22

5 -20 -10

0 10

20 30

40 50 1月 2月 3月 4月 5月 6月 7月 8月 9月10月11月12月 1月 2月 3月 2013年2014年 单位:% 库存水平正常区间 图62013~2014 年全社会煤炭库存正常度 -8.0 -10.7 -16.6 -11.6 -50 -40 -30 -20 -10

0 10

20 30

40 10-10 10-11 10-12 11-01 11-02 11-03 11-04 11-05 11-06 11-07 11-08 11-09 11-10 11-11 11-12 12-01 12-02 12-03 12-04 12-05 12-06 12-07 12-08 12-09 12-10 12-11 12-12 13-01 13-02 13-03 13-04 13-05 13-06 13-07 13-08 13-09 13-10 13-11 13-12 14-01 14-02 14-03 供求平衡 指数图7煤炭供求平衡指数 分流通环节看,3 月末煤矿存煤高于正常水平,中转地处于正常水平,终端用户存煤处

4 于或略高于正常水平.3 月末全国煤矿存煤天数 8.8 天,高于正常存煤水平;

主要港口存煤

4019 万吨,存煤天数 18.8 天,比正常水平高 8.6%,其中秦皇岛港煤炭库存

575 万吨,比正 常水平低 3.2%;

重点发电企业库存

6946 万吨, 存煤天数 18.7 天, 比正常存煤水平高 12.9%;

重点监测钢厂炼焦煤存煤天数

14 天,比正常存煤水平高 1%. 4.市场预期依然悲观.宏观经济先行指标走弱,产能过剩压力不断加大,地方矿停产 面积居高不下,使得市场主体心理预期依然悲观,北方港口的锚地船舶数量低位运行,3 月 市场预期指数与上月持平. 24.6 -15.3 -37.8 -38.6 -38.6 -60 -50 -40 -30 -20 -10

0 10

20 30

40 50 10-10 10-11 10-12 11-01 11-02 11-03 11-04 11-05 11-06 11-07 11-08 11-09 11-10 11-11 11-12 12-01 12-02 12-03 12-04 12-05 12-06 12-07 12-08 12-09 12-10 12-11 12-12 13-01 13-02 13-03 13-04 13-05 13-06 13-07 13-08 13-09 13-10 13-11 13-12 14-01 14-02 14-03 市 场预期 指数 图8煤炭市场预期指数 5.市场价格持续下跌.2014 年3月底,全国市场交易煤炭平均报价 644.5 元/吨,比 上月末下跌 2.1%;

其中焦肥精煤平均报价为 1079.1 元/吨,比上月末下降 3.7%,中等动力 煤平均报价 535.4 元/吨,比上月末下跌 1.6%.3 月26 日,秦皇岛港

5500 大卡/千克山西优 混煤价格

530 元/吨,比上月末下跌

25 元/吨.总体看,3 月煤炭价格偏异指数为-18.2,比 上月回落 4.5 个基点........