PDF《2018 年第一批天津市政府土地储备 专项债券项目情况汇总》

2018 年第一批天津市政府土地储备 专项债券项目情况汇总

一、基本情况

2018 年第一批天津市政府土地储备专项债券发行总额为 162.

02 亿元, 品种为记账式固定利率附息债券, 全部为新增债券. 此次天津市政府土地储备专项债券涉及

9 个地区,共发行

9 期债 券,期限分为

3 年期和

5 年期.其中,3 年期债券 50.02 亿元,5 年期债券

112 亿元.

二、土地储备债券募投项目情况

(一) 2018年天津市滨海新区土地储备专项债券 (一期) -2018 年天津市政府专项债券(五期) 1.区域情况.滨海新区是天津市下辖的副省级区、国家级新 区和国家综合配套改革试验区,国务院批准的第一个综合改革创 新区.滨海新区依托京津冀、服务环渤海、辐射 三北 、面向 东北亚,努力建设成为中国北方对外开放的门户、高水平的现代 制造业和研发转化基地、北方国际航运中心和国际物流中心. 2015-2017 年, 滨海新区分别实现一般公共预算收入 648.1 亿元、

673 亿元和

529 亿元,政府性基金收入分别为 99.5 亿元、138.5 亿元和 177.5 亿元,受土地出让收入增长带动,政府性基金收入 逐年上升. 滨海新区 2015-2017 年财政经济情况 项目

2015 年2016 年2017 年 地区生产总值(亿元)

9270 10002

6654 一般预算收入(亿元) 648.1 673.0 529.0 政府性基金收入(亿元) 99.5 138.5 177.5 其中:国有土地出让收入(亿元) 94.4 120.5 163.2 政府性基金支出(亿元) 106.1 119.0 190.1 其中:国有土地出让支出(亿元) 104.5 112.9 187.0 2.债券情况.

2018 年天津市滨海新区土地储备专项债券 (一期)-2018 年天津市政府专项债券(五期)期限为

5 年,发行规 模54 亿元,利息按年支付,到期还本并支付最后一次利息. 3.项目情况.此次滨海新区土地储备专项债券募集资金计划 用于汉沽老城区、轻纺经济区等

9 个地块的土地储备项目.新塘 公司土地整理储备项目、海河沿岸土地整理储备项目、汉沽老城 区土地整理储备项目等

6 个项目所在区域定位为京津冀协同发展 示范区、先进制造和研发创新基地、国际自由贸易示范区、国际 航运核心区、金融创新运营先行区以及创新性的生态宜居地,主 要规划用于居住、商业及工业发展.于家堡片区组团地块-

10、 于家堡片区组团地块-8 位于天津市于家堡金融区, 是滨海新区展 示国际大都市形象的标志区,预计在

2020 年成为集金融办公、 商业服务、配套公寓、文化娱乐、休闲旅游等功能于一体的国家 级金融商务中心.天津滨海新区临港经济区北区中欧经济发展区 地块位于天津港保税区临港区域,该区域是国家循环经济示范区 和国家新型工业化产业示范基地,地块规划用于商住用地、工业 及港口用地.目前,上述土地储备项目已经通过天津四方君汇律 师事务所合法性审核. 滨海新区土地储备专项债券募投项目概况 地块? 四至范围? 项目概况 投资计划 项目实施方 海河沿岸土 地整理储备 项目 东至滨海龙 都小区,南 至海河,西 至高辛庄, 北至贻港城 小区 地块原为新河船厂老厂区,企业搬迁 后对土地进行收储整理,地块位于滨 海新区核心区,周边公建配套完善, 未来规划为居住、商业用地. 后续补偿费根据搬迁进度 支付. 滨海新区土地 发展中心 汉沽老城区 土地整理储 备项目 东至明达窗 业,南至化 工街,西至 规划路三, 北至现状滨 河路, 该项目土地规划性质主要为工业用 地. 2018年计划支付5.5亿元, 剩余土地整理储备费用根 据土地收储及出让进度支 付. 滨海新区土地 发展中心 新塘公司土 地整理储备 项目 东至海兴 路,南至腾 飞路,西至 饮水河,北 至桃湖路 位于塘沽城区腾飞路以北,海兴路以 西,土地规划性质主要为居住和商业

2018 年计划支付

10 亿元, 其他补偿费及土地整理储 备费用于 2019-2021 年随 土地收储及土地出让进度 支付 滨海新区土地 发展中心 轻纺经济区 土地整理储 备项目 东至规划中 央大道,南 至规划路, 西至海景大 道,北至上 高公路 地块现为天津经济技术开发区中区, 地块内已完成土地整理,部分基础实 施已建设完成,将建设成为北方轻纺 工业基地和化工产品集散基地. 2018年度计划支付3亿元, 剩余土地整理储备费用根 据土地收储及出让进度支 付. 滨海新区土地 发展中心 滨海新区塘 沽海景大道 (中部新城 南部起步 区) 东至西中环 延长线,南 至轻纺大 道,西至海 景大道,北 至规划路 地块作为轻纺经济区配套生活区,已 完成部分基础设施配套建设.

2018 年度计划支付

10 亿元,剩余土地整理储备费 用根据土地收储及出让进 度支付. 滨海新区土地 开发有限公司 滨海新区塘 沽新塘组团 胡家园示范 区建设项目 地块 东至黑猪河 东岸、南至 津塘二线规 划路中线、 西至塘沽区 西外环及中 心桥干渠、 北至陈圈水 库北岸 该项目位于滨海新区塘沽胡家园街新 塘组团胡家园示范区内,高速公路可 与外省链接,未来规划为住宅、商业 用地. 2018年计划支付8.5亿元. 剩余土地整理储备费用根 据土地收储及出让进度支 付. 天津滨海新塘 建设发展有限 公司 于家堡片区 组团地块-8 东至新金融 大道,南至 友谊道,西 至融义路, 北至金昌道 位于于家堡金融区,地理位置优越, 规划为金融商业用地.

2018 年支付 5.86 亿元. 剩 余土地整理储备费用根据 土地收储及出让进度支 付. 天津经济技术 开发区规划和 国土资源房屋 管理局 于家堡片区 组团地块 -10 东至新华 路,南至汇 通道,西至 融和路,北 至金滨道 位于于家堡金融区,地理位置优越, 规划为金融商业用地.

2018 年支付 4.44 亿, 剩余 土地整理储备费用根据土 地收储及出让进度支付. 天津经济技术 开发区规划和 国土资源房屋 管理局 天津滨海新 区临港经济 区北区中欧 经济发展区 地块 东至珠江二 街,南至瑞 丽江道,西 至空地,北 至空地等 该地块位于天津港保税区临港区域, 目前已成陆,规划为商住用地、工业 及港口用地.

2018 年投资收储,土地整 理储备费用根据土地收储 及出让进度支付. 天津港保税区 管委会 4. 资金平衡.此次债券发行对应的

9 宗地块计划收储土地 面积合计

3265 万平方米, 项目总投资合计 398.3 亿元, 其中自有 资金

71 亿元,项目融资 327.3 亿元.地块大部分将于

2019 以后 进行出让,预计土地出让收入合计 493.2 亿元.土地出让前,项 目融资还本付息资金通过该区土地出让金政府净收益安排.融资 成本测算方面,以海河沿岸土地整理储备项目为例,该项目总投 资8.9 亿元,预计土地出让收入 12.4 亿元,此次发行债券 1.5 亿元,假设债券利率为

5 年期国债收益率上浮约 30%,即利率水平 为4.5%,预计到期本息 1.8 亿元.同时按照该地块融资计划,预 计未来年度发行地方政府债券 6.4 亿元,假设债券期限为

5 年, 利率水平 4.5%,预计到期本息 7.8 亿元,该项目总融资成本约为 9.7 亿元,预计土地出让收入对融资成本覆盖倍数为 1.3.同理, 综合考虑滨海新区其他地块预计土地出让收入、未来债券发行计 划及现有其他融资成本,可以得出,此次滨海新区土地储备专项 债券对应地块项目预计土地出让收入对融资成本覆盖倍数为 1.1 至2.6 之间,项目收益可以覆盖融资成本(详见下表). 滨海新区土地储备项目投资资金来源 单位:万元 项目名称 计划出让时间 项目总需求 资金来源 预计项目融 资到期本息 小计 自有资金 项目融资 海河沿岸土地整理 储备项目

2020 年89060

89060 10000

79060 96849 汉沽老城区土地整 理储备项目

2021 年6396

6396 896

5500 6738 新塘公司土地整理 储备项目

2023 年161533

161533 2000

159533 189891 轻纺经济区土地整 理储备项目 2019-2024 年2714687

2714687 598599

2116088 2585908 塘沽区新塘组团胡 家园示范区建设项 目2019-2022 年97235

97235 12235

85000 104125 滨海新区塘沽海景 大道 (中部新城南部 起步区) 2019-2024 年677851

677851 59893

617958 756999 于家堡片区组团地 块-10

2023 年44375

44375 375

44000 53900 于家堡片区组团地 块-8

2023 年58568

58568 12568

46000 56350 天津滨海新区临港 经济区北区中欧经 济发展区地块

2024 年133809

133809 13809

120000 147000 合计

3983515 3983515

710375 3273140

3997759 滨海新区土地储备项目融资还本付息情况 单位:万元 项目名称 年度 期初本金 余额 本期新增 本金 本期偿还 本金 期末本金余 额 当年偿还 利息 当年还本付息 合计 海河沿岸 土地整理 储备项目

2018 15000

15000 2019

15000 64060

79060 675

675 2020

79060 79060

3558 3558

2021 79060

79060 3558

3558 2022

79060 79060

3558 3558

2023 79060

15000 64060

3558 18558

2024 64060

64060 2883

66943 合计

79060 17789

96849 项目名称 年度 期初本金 余额 本期新增 本金 本期偿还 本金 期末本金余 额 当年偿还 利息 当年还本付息 合计 汉沽老城 区土地整 理储备项 目2018

5500 5500

2019 5500

5500 248

248 2020

5500 5500

248 248

2021 5500

5500 248

248 2022

5500 5500

248 248

2023 5500

5500 248

5748 合计

5500 1238

6738 项目名称 年度 期初本金 余额 本期新增 本金 本期偿还 本金 期末本金余 额 当年偿还 利息 当年还本付息 合计 新塘公司 土地整理 储备项目

2018 100000

100000 2019

100000 59533

159533 4500

4500 2020

159533 159533

7119 7119

2021 159533

159533 7119

7119 2022

159533 59533

100000 7119

66652 2023

100000 100000

4500 104500 合计

159533 30358

189891 项目名称 年度 期初本金 余额 本期新增 本金 本期偿还 本金 期末本金余 额 当年偿还 利息 当年还本付息 合计 轻纺经济 区土地整 理储备项 目2017

200000 200000

2018 200000

30000 230000

7740 7740

2019 230000

1886088 2116088

9090 9090

2020 2116088

2116088 93964

93964 2021

2116088 2116088

93964 93964

2022 2116088

200000 1916088

93964 293964

2023 1916088

30000 1886088

86224 116224

2024 1886088

84874 1970962 合计

2116088 469820

2585908 项目名称 年度 期初本金 余额 本期新增 本金 本期偿还 本金 期末本金余 额 当年偿还 利息 当年还本付息 合计 塘沽区新 塘组团胡 家园示范 区建设项 目2018

85000 85000

2019 85000

85000 3825

3825 2020

85000 85000

3825 3825

2021 85000

85000 3825

3825 2022

85000 85000

3825 3825

2023 85000

85000 3825

88825 85000

425000 19125

104125 项目名称 年度 期初本金 余额 本期新增 本........