编辑: 怪只怪这光太美 | 2015-08-28 |
2018 年3月2日下发的《关于请做好相关项目发审委会议准备工 作的函》 的要求, 兴业证券股份有限公司 (以下简称 兴业证券 或 保荐机构 ) 作为莱克电气股份有限公司(以下简称 莱克电气 或 发行人 或 公司 ) 本次公开发行的保荐机构, 会同发行人及其他中介机构本着勤勉尽责、 诚实守信 的原则, 就本函所提问题逐项进行认真讨论、核查与落实,并逐项进行了回复说 明.
具体回复内容附后. 除非文义另有所指, 本回复中所使用的词语含义与《莱克电气股份有限公司 公开发行 A 股可转换公司债券募集说明书》 一致. 本回复中
2017 年1-9 月及
2017 年全年财务数据未经审计.
2 问题
1、2017 年9月30 日,申请人货币资金余额为 18.9 亿元,流动资产为 38.3 亿元,流动负债 17.5 亿元.请申请人结合货币资金使用计划和营运资金需 求,说明本次可转债融资的必要性和募集资金金额的合理性.请保荐机构、会计 师发表核查意见. 【回复】
一、货币资金使用计划和营运资金需求 截至
2017 年9月30 日,公司货币资金余额为 18.89 亿元. 单位:万元 项目
2017 年9月30 日 库存现金 20.53 银行存款 188,843.95 合计 188,864.49 公司账面货币资金均为保持日常经营、业务增长所必需,有明确使用计划.
1、受益于国内市场消费升级及家用电器行业产品升级趋势等因素影响,公司2016 年以来销售收入保持高速增长趋势.根据公司
2017 年第三季度报告及
2017 年度业绩快报,莱克电气
2017 年1-9 月销售收入同比增长 32.59%,2017 年全年销售收入同比增长 30.46%.公司在未来 2-3 年内维持销售高速增长将大 幅增加对公司营运资金的占用. 假设未来三年公司保持 20%的销售增长率, 可计 算得到公司需要增加营运资金 4.46 亿元,公司日常经营管理对营运资金需求量 较大. 项目
2017 年2017 年各指标 占营业收入比
2018 年2019 年2020 年 销售收入 570,959.60 100.00% 685,151.52 822,181.83 986,618.19 经营性流动 资产 198,486.88 34.76% 238,184.25 285,821.11 342,985.33 应收票据 11,831.38 2.07% 14,197.65 17,037.18 20,444.62 应收账款 109,012.47 19.09% 130,814.97 156,977.96 188,373.55 预付账款 5,274.58 0.92% 6,329.49 7,595.39 9,114.47 存货 72,368.45 12.67% 86,842.14 104,210.57 125,052.68
3 经营性流动 负债 137,272.42 24.04% 164,726.90 197,672.28 237,206.74 应付票据 32,662.93 5.72% 39,195.51 47,034.62 56,441.54 应付账款 95,630.16 16.75% 114,756.20 137,707.44 165,248.92 预收账款 8,979.33 1.57% 10,775.19 12,930.23 15,516.28 流动资金占 用金额 61,214.46 10.72% 73,457.35 88,148.82 105,778.59 流动资金缺 口12,242.89 14,691.47 17,629.76
2、截至
2017 年12 月31 日,公司一年内到期的长期借款余额 3.00 亿元. 上述借款即将到期,公司计划在
2018 年6月13 日到期偿还该部分借款.
3、本次募投项目总投资额 13.03 亿元,拟投入募集资金 10.20 亿元,差额部 分2.83 亿元需要公司使用自有资金进行投入.
4、根据公司
2017 年业绩快报,预计
2017 年销售收入达到 57.10 亿元,平 均每个月的收入规模接近 4.76 亿元. 公司根据行业特点和日常生产经营的需求, 账面需要维持