PDF《江苏亨通光电股份有限公司》

2010、2011 年度新建配网工程 以及乳源

2013、

2014、

2015 年度的中低压配网新建工程等多个重要项目. 此外, 万山电力还长期配合华东院、 西南院及

15 个省级电力设计院, 共同完成 1000kV、 +800kV、750kV、500kV、220kV、110kV 等铁塔结构设计制图工作. 为开拓新的业绩增长点,万山电力在全力拓展核心业务的同时,还拓展在电 力产业链上的延伸业务,主要包括新能源发电(分布式光伏发电)业务、电网运 维和电网网络优化等业务.

(五)主要财务指标 经具有证券期货业务资格的中兴华会计师事务所(特殊普通合伙)审计,截至2015 年8月31 日,标的公司主要财务指标如下: 项目2015 年8月31 日2014 年12 月31 日 资产总额(元) 112,856,100.82 90,225,357.71 负债总额(元) 60,409,785.52 39,458,569.27 归属于母公司所有者权益(元) 52,446,315.30 50,766,788.44 项目2015 年1-8 月2014 年度 营业收入(元) 103,274,509.06 127,168,151.98 归属于母公司所有者的净利润 (元) 21,679,526.86 19,793,650.62

(六)本次评估情况 经具有证券期货业务资格的中铭国际资产评估(北京)有限责任公司评估, 出具了 《江苏亨通光电股份有限公司股权收购涉及福州万山电力咨询有限公司股

6 东全部权益价值项目资产评估报告》 (中铭评报字[2015]第0059 号) ,评估基准 日为

2015 年8月31 日.本次评估分别采用资产基础法和收益法两种方法进行, 在依据实际状况充分、 全面分析后,最终以收益法的评估结果作为评估报告使用 结论. 万山电力净资产账面价值为 5,031.45 万元,收益法评估股东全部权益价值 为27,023.85 万元,增值额为 21,992.40 万元,增值率为 437.10%.经交易各方协 商,本次交易标的公司 51%股权最终交易价为 13,770.00 万元. 公司董事会认为,本次评估对预期未来收入增长幅度、折现率等重要评估参 数的选取符合标的公司实际情况,数值合理,评估结果公允合理.

(七)交易标的的定价情况及公平合理性分析 根据中铭国际资产评估(北京)有限责任公司出具的《江苏亨通光电股份有 限公司股权收购涉及福州万山电力咨询有限公司股东全部权益价值项目资产评 估报告》 (中铭评报字[2015]第0059 号)所载的评估结果为定价基础,经交易各 方协商,本次交易标的公司 51%股权最终交易价为 13,770.00 万元. 本次评估机构具备独立性, 评估假设前提合理,评估方法与评估目的具有相 关性,评估实施了必要的评估程序.鉴于万山电力主要从事电力设计业务,为轻 资产行业, 其企业价值主要体现在其从事该项业务多年来积累的技术、企业品牌 和客户资源等方面.资产基础法评估工作中,未能对专有技术、企业商标、客户 关系、 公司品牌、 人力资源、 合同权益和商誉等无形资价值进行单独区分和评估, 而收益法评估结果包含了可能存在的上述无形资产在内的股东全部权益的价值, 故以收益法的结果作为最终评估结论.评估结果客观、公正地反映了评估基准日 评估对象的实际状况, 评估结果具备合理性;

在评估基础上经交易双方协商确定 的标的资产定价公允、合理,不存在损害公司或全体股东合法权益的情形.

四、交易合同或协议的主要内容

(一)合同主体 甲方(受让方) :江苏亨通光电股份有限公司 乙方(转让方) :颜家晓、陈兆猛、王建铭、陈峻岭 丙方(标的公司) :福州万山电力咨询有限公司