PDF《东方红价值精选混合型证券投资基金》

1 东方红价值精选混合型证券投资基金 招募说明书(更新) (2019年第1号) 基金管理人:上海东方证券资产管理有限公司 基金托管人:招商银行股份有限公司 二一九年四月二十九日

2 【重要提示】 东方红价值精选混合型证券投资基金(以下简称 本基金 )的 募集申请经中国证监会2016年4月22日证监许可【2016】911号文准予 注册.

本基金的基金合同于2016年9月23日正式生效. 基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整. 本招募说明书经中国证监会注册,但中国证监会对本基金募集的 注册, 并不表明其对本基金的投资价值和市场前景做出实质性判断或 保证,也不表明投资于本基金没有风险. 本基金投资于证券市场,基金净值会因为证券市场波动等因素产 生波动.投资有风险,投资人认购(或申购)基金时应认真阅读本招 募说明书及基金合同等信息披露文件,自主判断基金的投资价值,全 面认识本基金产品的风险收益特征和产品特性, 充分考虑自身的风险 承受能力,理性判断市场,对认购(或申购)基金的意愿、时机、数 量等投资行为作出独立决策,自行承担投资风险.投资者在获得基金 投资收益的同时,亦承担基金投资中出现的各类风险,可能包括:证 券市场整体环境引发的系统性风险、个别证券特有的非系统性风险、 封闭期无法赎回和开放期大量赎回或暴跌导致的流动性风险、 基金管 理人在投资经营过程中产生的操作风险、本基金特有的风险等.基金 管理人提醒投资者基金投资的 卖者尽责、买者自负 原则,在投资 者作出投资决策后,基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险, 由投资者自行负责. 本基金投资于中小企业私募债券,由于中小企业私募债券采取非

3 公开发行的方式发行,即使在市场流动性比较好的情况下,个别债券 的流动性可能较差,从而使得基金在进行个券操作时,可能难以按计 划买入或卖出相应的数量,或买入卖出行为对价格产生比较大的影 响,增加个券的建仓成本或变现成本.并且,中小企业私募债券信用 等级较一般债券较低,存在着发行人不能按时足额还本付息的风险, 此外,当发行人信用评级降低时,基金所投资的债券可能面临价格下 跌风险. 本基金是一只混合型基金,属于较高预期风险、较高预期收益的 证券投资基金品种, 其预期风险与预期收益高于债券型基金与货币市 场基金,低于股票型基金. 基金的过往业绩并不预示其未来表现.基金管理人管理的其他基 金的业绩并不构成本基金业绩表现的保证. 基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运 用基金财产,但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益. 本基金单一投资者持有基金份额数不得达到或超过基金份额总数 的50%,但在基金运作过程中因基金份额赎回等情形导致被动达到或 超过50%的除外. 本招募说明书所载内容截止至2019年3月22日, 基金投资组合报告 和基金业绩表现截止至2018年12月31日(财务数据未经审计).

4 目录

一、绪言.5

二、释义.6

三、基金管理人.10

四、基金托管人.21

五、相关服务机构.27

六、基金的募集.31

七、基金合同的生效.32

八、基金份额的申购与赎回.33

九、基金的投资.44

十、基金的业绩.56 十