PDF《焦作万方铝业股份有限公司 关于收购拉萨经济技术开发区万吉...》

5、油气资源勘探、开采失败、延期的风险 目前标的公司在合同区域范围内开展初步勘探工作,但目前地质工作程度较低, 尚未核实储量.由于油气资源的差异性,以及资源勘查方法、技术的局限性,对于资 源勘探结果具有不确定性,存在勘查失败不能获得预期储量的风险,会对标的公司的

3 评估价值产生不利影响. 油气资源的开采建设周期长、资金投入大,如实际投资建设完成时间和开始取得 石油分成收入的时间晚于目前进行评估时的预期时间,会对标的公司的评估价值产生 不利影响.

6、行业风险和政治风险 石油和天然气资源是油气行业发展的根本基础,石油天然气资源的地理分布、再 生规律、国家储备计划、调运方案,都直接决定油气勘探开采的分布和规模.油气产 品市场还具有很强的周期性,对宏观经济条件和供给量也十分敏感.另外,油气资源 勘探开采是一个建设周期长、资金投入大的行业,经营成本较高.目前,世界油气资 源将面临着总体短缺的现状,行业未来发展存在不确定性. 石油和天然气行业具有与生俱来的国际化特征,油气资源在全球范围内不均衡分 布,受国际政治因素影响非常大.本次交易完成后,本公司将享有来源于蒙古国和摩 洛哥王国油气资源的勘探开发分成之合同权益,该等权益的实现可能存在政策风险和 汇率风险.

7、缺乏油气行业经营管理方面技术人才和业务整合的风险. 若本次交易完成,本公司主营业务将转向油气资源的勘探开发,可持续盈利能力 得到提升.但公司整体规模的提升和业务领域的变化亦增加了公司管理及运作的难 度,对公司的经营管理层及核心技术层提出更高的能力要求,存在业务整合的风险. 对此,公司,虽然进行了充分的应对准备,但由于公司目前缺乏充分的新业务领域运 营经验,因此,不能保证完全避免因在上述业务的管理、人员、技术上经验缺乏而对 公司生产经营产生的不利影响.

8、本次交易存在导致本公司第一大股东发生变更的风险. 截至本公告披露日,吉奥高投资已拟按每股

8 元的价格协议受让本公司 206,503,758 股股票(总价款为 1,652,030,064 元) ,占本公司已发行股本总额的 17.2%.上述协议转让完成后吉奥高投资将成为公司第二大股东,比第一大股东中国 铝业股份有限公司持有的股份数量少 948,158 股.中国铝业股份有限公司无通过增持 本公司股票维持第一大股东地位的计划. 根据本次交易的安排,吉奥高投资有义务以剩余价款 479,69,944 元继续购买本

4 公司股票,如用该等剩余价款购买的股票数量超过 948,158 股(即平均购买成本低于 每股 50.59 元) ,吉奥高投资的最终持股数量将超过中国铝业股份有限公司,成为本 公司第一大股东.

9、交易无法实现的风险 本次交易需要本公司股东大会的审议批准,存在着不确定性. 一........