PDF《山西太钢不锈钢股份有限公司 2014 年度第二期短期融资券》

山西太钢不锈钢股份有限公司

2014 年度第二期短期融资券募集说明书

1 山西太钢不锈钢股份有限公司

2014 年度第二期短期融资券 募集说明书 发行人:山西太钢不锈钢股份有限公司 住所:太原市尖草坪

2 号 短期融资券据注册金额:

90 亿元 短期融资券据发行金额:

20 亿元 短期融资券据担保情况: 无担保 发行人主体评级: AAA 本期短期融资券债项评级: A-1 本期短期融资券发行期限:

365 天 主承销商及簿记管理人:中国工商银行股份有限公司 信用评级机构:大公国际资信评估有限公司

2014 年3月山西太钢不锈钢股份有限公司

2014 年度第二期短期融资券募集说明书

2 重要提示 投资者购买本期短期融资券, 应当认真阅读本募集说明书及 有关的信息披露文件,进行独立的投资判断.

本公司本期债务融资工具已在交易商协会注册, 注册不代表 交易商协会对本期债务融资工具的投资价值作出任何评价, 也不 代表对本期债务融资工具的投资风险作出任何判断. 投资者购买 本期债务融资工具, 应当认真阅读本募集说明书及有关的信息披 露文件,对信息披露的真实性、准确性、完整性和及时性进行独 立分析,并据以独立判断投资价值,自行承担与其有关的任何投 资风险. 本公司董事会已批准本募集说明书, 全体董事承诺其中不存 在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、 完整性、及时性承担个别和连带法律责任. 本公司企业负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责 人保证本募集说明书所述财务信息真实、准确、完整、及时. 凡通过认购、 受让等合法手段取得并持有本公司本期债务融 资工具的,均视同自愿接受本募集说明书对各项权利义务的约 定. 本公司承诺根据法律法规的规定和本募集说明书的约定履 行义务,接受投资者监督. 截至募集说明书签署日,除已披露信息外,无其他影响偿债 能力的重大事项. 山西太钢不锈钢股份有限公司

2014 年度第二期短期融资券募集说明书

3 目录

第一章 释义

5

第二章 风险提示及说明

8

一、短期融资券的投资风险.8

二、发行人的相关风险.8

第三章 发行条款

18

一、本期短期融资券发行条款.18

二、本期短期融资券发行安排.20

第四章 募集资金运用

22

一、本期短期融资券募集资金的使用.22

二、本期短期融资券募集资金的管理.23

三、发行人承诺.23

四、发行人偿债资金来源及措施.23

第五章 企业基本情况

26

一、发行人概况.26

二、发行人历史沿革.28

三、发行人股权结构及控股股东情况.30

四、发行人独立情况.32

五、发行人主要下属企业情况.32

六、发行人治理情况.37

七、发行人人员情况.43

八、发行人主营业务.47

九、发行人主要在建项目及投资规划.69

十、发行人主营业务发展规划.71 十

一、发行人所在行业状况.71

第六章 企业主要财务状况

89

一、发行人财务报告编制及审计情况.89

二、发行人历史财务数据.90

三、发行人财务情况分析(合并报表)95

四、偿债能力分析(合并报表)101

五、经营效率分析(合并报表)102

六、盈利能力分析(合并报表)103

七、现金流分析(合并报表)104