PDF《海通证券股份有限公司 关于福建天马科技集团股份有限公司》

1 海通证券股份有限公司 关于福建天马科技集团股份有限公司 媒体报道核查意见 中国证券监督管理委员会:

2016 年11 月21 日,界面新闻刊登《与进口数据不符,即将上市的天马科 技巨量鱼粉采购从哪里来》,文中提到福建天马科技集团股份有限公司(以下简 称天马科技、 公司、 发行人) 及鱼粉供应商的鱼粉数据与海关数据存在较大缺口, 存在鱼粉存货虚增可能性, 同时质疑公司核心客户存在数据造假嫌疑、天马科技 股东存在代持情况.

海通证券股份有限公司(以下简称 保荐机构 )作为天马科 技首次公开发行并上市的保荐机构,现对上述情况的核查说明如下:

一、鱼粉采购情况 媒体质疑点 1:招股书显示,2011-2015 年,公司鱼粉采购总量分别为 26,411.93 吨、47,855.64 吨、17,994.20 吨、29,798.50 吨和 33,061.61 吨.来自海 关总署的官方数据显示,天马科技 2011-2015 年期间鱼粉进口总量分别仅为 9,907.59 吨、24,216.12 吨、6,163.28 吨、13,369.11 吨和 20,457.51 吨.公司鱼粉 采购量与海关进口数据存在高达 38.12%至65.75%的缺口. 经核查,保荐机构认为发行人招股说明书中披露的公司鱼粉采购总量数据 与实际采购情况一致.公司鱼粉采购总量与其海关进口数据差异部分由国内采 购鱼粉、公司代理进口鱼粉两个因素构成. 公司鱼粉采购总量与海关进口数据差异具体分析如下:

1、公司鱼粉采购总量=进口鱼粉国外采购数量+进口鱼粉国内采购数量+ 国产鱼粉采购数量 2011-2015 年, 公司鱼粉采购总量分别为 26,411.93 吨、 47,855.64 吨、 17,994.20 吨、29,798.55 吨和 33,061.61 吨,上述鱼粉采购包括进口鱼粉采购和国产鱼粉采

2 购两部分. 进口鱼粉是指原产地为国外的鱼粉,但其采购途径并非只通过海关进 口, 亦可向国内鱼粉贸易商采购进口鱼粉, 向国内鱼粉贸易商采购属于国内贸易. 公司鱼粉采购分类构成具体情况如下(合并口径): 单位:吨 年度 进口鱼粉国外 采购数量 进口鱼粉国 内采购数量 国产鱼粉 采购数量 合计采购数量

2011 9,575.52 15,623.35 1,213.06 26,411.93

2012 10,543.83 36,328.00 983.81 47,855.64

2013 2,816.46 10,545.68 4,632.07 17,994.20

2014 8,086.01 17,815.34 3,897.21 29,798.55

2015 13,311.64 17,001.48 2,748.49 33,061.61 总计 44,333.46 97,313.85 13,474.65 155,121.94

2、公司海关进口数据=进口鱼粉国外采购数量+为其他公司代理进口鱼粉 数 公司在信用证额度充足的情况下,存在为其他公司代理鱼粉进口业务的情 形, 该等鱼粉进口在海关体现为公司名义下的进口,但在公司层面并不形成采购 入库, 而体现为其他业务收入中的代理业务收入,故海关进出口数据与公司采购 项下的进口鱼粉国外采购数量存在差异. 单位:吨 年度 公司海关进口数据 采购项下进口鱼粉国 外采购数 为其他公司代理进口 鱼粉数

2011 10,432.59 9,575.52 857.07

2012 24,216.12 10,543.83 13,672.29

2013 8,356.74 2,816.46 5,540.28

2014 13,369.11 8,086.01 5,283.10

2015 20,956.36 13,311.64 7,644.72 总计 77,330.92 44,333.46 32,997.46

3、公司海关进口数据=天马科技海关进口数据+天马饲料海关进口数据+ 厦门金屿海关进口数据

3 公司自身的鱼粉进口业务除通过天马科技外,还通过子公司天马饲料、厦门 金屿进行.媒体报道中 来自海关总署的官方数据显示,天马科技 2011-2015 年 期间鱼粉进口总量分别仅为 9907.59 吨、24216.12 吨、6163.28 吨、13369.11 吨和20457.51 吨. ,媒体报道的海关数据与公司查询的海关数据存在差异,遗漏 子公司的部分进口数据. 单位:吨 年度 公司海关进口数据 媒体报道数据 两方海关数据差异