PDF《RP10/95-96》

RP10/95-96 就大学教育资助委员会各资助院校的 退休金计划更改提供款项的规定所提 出两个方案的分析 立法局秘书处 资料研究及图书馆服务部 ?九九六年?月1就大学教育资助委员会各资助院校的退休金计划更改提供款项的规定所提出两个方案的分析背景本研究文件因应立法局教育事务委员会的要求而拟备,旨在研究就大学教育资助委员会各资助院校的退休金计划更改提供款项的规定所提出的两个方案.

其??个方案是由全港大学教职员协会提出,另?个方案是由张文光议员提出.《职业退休计划条例》2.制定《职业退休计划条例》的目的是规管香港退休计划的运作.条例於?九九?年生效,规定所有本?退休计划须於?九九五年十月十五日前向当局注册.在该日期后,所有计划须於成立后?个月内申请注册.3.所有根吨耙低诵菁苹趵纷⒉岬募苹胧粢言は忍峁┛钕畹募苹,即计划须在应支付利益前已累积资产.大学教育资助委员会各院校的退休计划属界定利益计划,就该类计划而言,雇主须提供足够资金,使计划足以应付其既有总负债(亦称为离职负债)及所承担的过去服务总负债.根吨耙低诵菁苹趵诽峁┛钕畹墓娑4.根吨耙低诵菁苹趵,界定利益计划须在任何时间均具备偿付能力,即偿付能力比率在100%或以?.当?项计划具备足够的资产,可立即付出所有应支付的利益,便属具备偿付能力.换言之,该项计划的资产的市值应相等於或超过该计划以估值日计算的既有总负债.倘计划的偿付能力不足,有关雇主必须於?年内提供足够款项以补足该计划所需偿付数额的任何不足之数.5.此外,?项界定利益计划亦必须资金充裕,即具备足够的资产以应付过去服务总负债.过去服务总负债是日后应付的利益,当计划成员日后离职时,其应得的利益是按截至估值当日已完成的服务年期计算的.倘计划出现任何资金不足的情况,应依照精算师的指示,在?段时间内为计划提供款项.6.由於?项界定供款计划的退休利益是按照雇员的任职年期及离职时所支取的薪酬计算的,与投资回报无关,所以适当?提供款项及妥善管理计划十分重要.职业退休计划注册处处长有权於计划未获适当管理或融资时介入.2大学教育资助委员会各资助院校的退休金计划7.所有七间由大学教育资助委员会资助的院校,除於第10段所描述的例外情况外,均营办界定利益计划.该七间院校包括:香港大学、香港?文大学、香港理工大学、香港浸会大学、香港城市大学、香港科技大学及岭南学院.8.香港大学、香港?文大学及香港理工大学的退休金计划的偿付能力比率1均有?降的趋势并?跌至低於《职业退休计划条例》所规定的100%偿付能力要求(附录1).9.?项界定利益计划的雇主虽然有责任在计划出现资金短缺情况时填补其不足之数,但?述?间大专院校的计划已遇到问题.该等院校向其退休金计划作出的供款均倚赖政府给予的资助.政府规定,给予该等计划的供款限於雇员平均薪金的15%.该等院校除获政府的资助外,本身并无太多其他资源,可用以注入额外资产或提高提供款项的水平.10.为符合《职业退休计划条例》的提供款项规定,香港?文大学已由?九九五年?月?日起,将其计划改为界定供款计划.理工大学及香港大学亦已分别由?九九五年?月?日及?九九五年十月?日起,将其计划改为可变动利益计划2.该等院校其?部分教职员表示强烈反对修订计划,因为该等修订会削减他们将来可以取得的退休利益.建议简介11.全港大学教职员协会提出?项方案.该方案的主要目的是将大学教育资助委员会各资助院校的退休金计划提供款项的规定水平降低,并以?个十年的平均比率来衡量?项计划的偿付能力,而非以某?估值日的比率来衡量.该方案的要点如?:?应规定大学退休金计划的偿付能力比率在任何十年期间必须维持在90%的平均水平,以应付偿付能力比率在期间出现的惯常波动1关於大学教育资助委员会各资助院校的退休金计划的偿付能力比率分析,请参阅存放於立法局图书馆的研究文件RP06/94-95及RP09/94-95.2可变动利益计划的特色是可以在不利的情况?进行负面调整,而在有利的情况?进行正面补充.3?倘在任何时间该十年平均偿付能力比率低於90%,则《职业退休计划条例》的有关规定便适用於该情况312.张文光议员在?九九五年七月?十六日提交另?个方案.该方案的要点如?:?应准许此等计划在?个「安全网」的围内营办,意即在任何十年4期间计划的平均偿付能力比率应在90%至100%之间?倘平均偿付能力比率在90%或以?,教职员离职时可领取退休金的全数?倘平均偿付能力比率低於90%,则教职员离职时可根蹦甑某ジ赌芰Ρ嚷,按百分比支取部分退休金额?离职时按百分比支取部分退休金的教职员,可在偿付能力比率超过100%时获发还应得的其余退休金额?设立?个委员会,成员包括大学教育资助委员会、各院校校董会、职业退休计划注册处及各间大学的教职员协会的代表,以监察各院校退休金计划的运作对建议作出的评论未能反映现时的财政状况13.倘?项计划的资产是在某?日期估值,则资产值及偿付能力比率亦可能会随市场情况而波动.若在计算偿付能力时,以同?精算师检讨期内不同日期的比率平均值为依,会有助消除市场波动的影响.14.但全港大学教职员协会及张文光议员所建议的平均比率是按过去十年间每年某?估值日的比率,取其平均值.这种计算方法因此3见立法局财经事务委员会及立法局教育事务委员会於?九九五年六月七日的会议摘录第6页.在会议席?,全港大学教职员协会的代表详述应如何援引《职业退休计划条例》.他们表示:「任何长期财政问题可透过低於90%的十年平均偿付能力比率反映出来.在此情况?,《职业退休计划条例》便适用.倘若随后注册处处长命令该计划须结束,所有有关教职员可按比例获发给利益.」4张文光议员随后修订其方案,建议在计算平均偿付能力比率时以「?个指定时期」而非「任何十年」为基础.4不能消除短期市场波动的影响.此外,由於偿付能力比率是由长达十年的平均值所得出,以往的资料数崦杀渭苹质钡牟普榭.15.根饬礁龇桨,在计算退休金时以十年平均偿付能力比率而不用实际的比率为依,可能会出现不寻常的情况.例如:?名教职员离职时,虽然当年计划的偿付能力比率低於90%,但只要十年平均偿付能力比率高於90%,该名教职员仍可取得退休金的全数.另?方面,?名教职员在离职当年计划的表现极为理想,而当年的偿付能力比率亦远远超过100%,但由於平均偿付能力比率低於90%,该名教职员只可按比例取得部分退休金.欲恢复偿付能力却遇到困难及为时已晚16.就大学教育资助委员会各资助院校而言,部分计划的偿付能力有?降的趋势.尽管部分计划的十年期间平均比率是在90%以?,但现时比率却已?降至不足90%,远低於法定的100%偿付能力的规定.这点可从香港?文大学过去十年的偿付能力比率说明.1986