PDF《台湾期货交易所「小型美元兑人民币汇率期货」契约规格》

18 家指定银行提供的上午

11 时 报价中,剔除

3 个最高及

3 个最低报价,再以平均数定出,并於上午

11 时15 分公布,汤森路透代码 .故不同於 CNT,其定盘价 系以参考报价的平均数为基准. 壹/商品篇 商品篇 壹04

05 (3) 前揭定盘价皆属银行间汇率,另依外汇市场实务,定盘价 ( 或即期汇 率)一般系反映

2 个营业日后的交割价格,故本商品之最后结算价代 表最后交易日后第

2 个营业日进行交割的汇率. 交易时间为何?何时进行结算? (1) 本契约之交易日与银行营业日相同. (2) 不同於现行股价指数期货,交易时间为上午

8 时45 分至下午

4 时15 分,收盘时间较股价指数期货延后 2.5 小时.另最后交易日之交 易时间为上午

8 时45 分至

11 时,与现行股价指数期货不同,提醒 交易人需多加注意. (3) 最后交易日与最后结算日与股价指数期货相同,为每个月的第三个 星期三. 交易美元兑人民币汇率期货之交易税率为何? 依财政部公告. 同时挂牌两个人民币汇率期货之原因为何? (1) 兼顾国际与国内交易人偏好:CNT 定盘价采成交价,且相关交易资 讯揭露较为即时,国内交易人对其接受度较高.而香港离岸人民币 市场发展较早且规模较大,国际交易人对 CNH 定盘价之熟悉度与接 受度较高. (2) 产品差异化,同时推出大、小型契约,满足法人与散户需求:「小型 美元兑人民币期货」契约规模为

2 万美元,契约规模较小可降低交 易门槛,吸引一般交易人参加.而「美元兑人民币期货」之契约规 模为

10 万美元,符合国际交易人习性. (3) 提供市场多元化避险管道,促进两商品间之策略交易:交易人可依 身资金与交易习惯选择不同契约.而由於两商品之标的均为离岸人民 币,理论上价格走势应相当接近,交易人可进行跨商品间之套利交易. 何处可取得 CNT 与CNH 相关资讯? 除汤森路透等资讯系统可查得资讯外,期交所网站亦可查询相关资讯: (1) 有关 CNT 之资讯,取得台北外汇经纪公司及台北外汇市场发展基金 会之授权,於期交所行情揭示网页 http://info512.taifex.com.tw 即时 揭示台北外汇经纪公司之美元兑台湾离岸人民币 (CNT) 最佳买、卖 报价及成交价与上午

11 时15 分公布之每日定盘价,供交易人参考. (2) 有关 CNH 之资讯,已取得香港财资市场公会授权,於每日上午

11 时15 分在期交所网站上公布当日 CNH 定盘价. Q5 Q6 Q7 Q8 A5 A6 A7 A8 壹/商品篇

06 07 「小型美元兑人民币期货」(RTF) 与「美元兑人民币期货」(RHF) 是否有提供额交易? 是.「小型美元兑人民币期货」(RTF) 与「美元兑人民币期货」(RHF) 均设有额交易.其同一契约额交易最低买卖申报数量为

50 口,详 细规定可参考额交易作业办法. 「小型美元兑人民币期货」(RTF) 与「美元兑人民币期货」(RHF) 是否有部位限制? 是.「小型美元兑人民币期货」(RTF) 与「美元兑人民币期货」(RHF) 均设有部位限制,两者部位限制为分开控管,交易人於任何时间持有买 进或卖出同一方之未了结部位合计数,不得逾期交所公告之限制标准. 上市初期自然人最低部位限制数为一千口契约,法人为三千口契约,期 货自营商及从事本契约造市业务者以法人部位限制之三倍为限. Q1 Q2 Q3 Q4 A1 A2 A3 A4 「小型美元兑人民币期货」(RTF) 与「美元兑人民币期货」 (RHF),一定围市价委托之「一定点数」计算方式为何? 一定围市价委托「一定点数」计算方式采取百分比制,单式委托之百 分比为 0.1%,跨月价差委托则为单式委托之一半,为0.05%.计算基 准为前一日最近月份契约之每日结算价,惟若前一日遇最后交易日,则 采取前一日次近月份契约之每日结算价. 例:前一日最近月份契约每日结算价为 6.2001,故单式委托加减 0.1% 之「一定点数」为0.0062001.若下单时市场上最佳买价为 6.1005,则 单式委托之买单将转换为 6.1068 之限价单 ( 即最佳买价 6.1005,加上 一定围点数 0.0062001 ,为6.1067001,无条件进位至小数点后第