PDF《XIAOMI CORPORATION 小米集团》

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XIAOMI CORPORATION 小米集团 (於开曼群岛注册成立以不同投票股权控制的有限公司) (股份代号:1810) 截至2018年12月31日止年度之全年业绩公告小米集团 ( 「本公司」 ) 董事 ( 「董事」 ) 会(「董事会」 ) 欣然公布本公司及其附属公司 (统称 「本 集团」 ) 截至2018年12月31日止年度 ( 「报告期」 ) 的经审核综合业绩.该报告期合并财务报 表已由本公司独立核数师罗兵咸永道会计师事务所 ( 「核数师」 ) 根噬蠹谱荚蚪 审核,并由本公司审核委员会 ( 「审核委员会」 ) 审阅. 本公告内的 「我们」 指本公司 (定义见上文) ,倘文义另有所指,指本集团 (定义见上文) . 摘要 未经审核 截至以上日期止三个月 2018年12月31日2017年12月31日 同比变动 (人民币 ( 「人民币」 ) 百万元,除非另有说明) 收入 44,421.4 35,114.1 26.5% 毛利 5,661.2 3,640.5 55.5% 经营利润 3,213.3 3,014.0 6.6% 除所得税前利润 (亏损) 3,344.1 (12,703.1) 不适用 期间利润 (亏损) 3,392.0 (13,062.8) 不适用 非国际财务报告准则计量: 经调整净利润 1,853.2 550.4 236.7%

2 截至12月31日止年度 2018年2017年 同比变动 (人民币百万元,除非另有说明) 收入 174,915.4 114,624.7 52.6% 毛利 22,191.9 15,154.2 46.4% 经营利润

1 1,196.5 12,215.5 -90.2% 除所得税前利润 (亏损) 13,927.1 (41,829.4) 不适用 年度利润 (亏损) 13,477.7 (43,889.1) 不适用 非国际财务报告准则计量: 经调整净利润 8,554.5 5,361.9 59.5% 附注: 包括2018年第二季度一次性以股份为基础的薪酬人民币99亿元. 业务回顾及展望 1. 整体财务表现 报告期内,我们的所有业务分部收入均获强劲增长,录得收入人民币1,749亿元,同 比增长52.6%.经调整净利润同比增长59.5%至人民币86亿元.根IDC谘询 (北京) 有 限公司 ( 「IDC」 ) 统计,报告期内我们的智能手机出货量排名全球第四.我们的IoT平 台已连接的IoT设备 (不包括智能手机及笔记本电脑) 数达到约150.9百万台,同比增长 193.2%,巩固了我们的市场领先地位.截至2018年12月31日,搭载我们的人工智能 助理 「小爱同学」 并激活的智能设备数超过1亿台,截至2018年12月的月活跃用户超过 38.8百万人.我们的互联网服务分部同比增长61.2%,全年贡献收入人民币160亿元. 2. 智能手机 报告期内,智能手机分部的收入约人民币1,138亿元,较去年同比增长41.3%.在全球 智能手机市场出货量同比下滑4.1% (IDC统计) 的大环境下,我们於报告期智能手 机销量高达1.187亿部,较去年增长29.8%,是业内罕见於2018年保持持续高速增长的 公司. 报告期内,我们成功执行策略,持续强化在中国大陆中高端手机市场的地位,发布 了Mi 8及小米MIX 3等多款广受欢迎的旗舰智能手机.报告期,中高端机型收入较去 年有所增加.2018年第四季度,售价在人民币2,000元或以上的智能手机收入占智能 手机分部总收入的31.8%.得益於此,我们智能手机平均售价 ( 「ASP」 ) 的提升推动了 报告期内我们在中国大陆市场智能手机收入的持续同比增长.我们在中国大陆智能 手机的ASP同比提升17.0%.在国际市场中,由於我们在发达国家市场的智能手机出 货量日益增长,相应ASP亦同比增长9.7%.同时,我们持续专注於创新,不断加大智 能手机研发投入并获得卓越进展.以相机为例,我们於2019年2月发布的新款旗舰手 机Mi

9 的后置相机DxOMark评分为107分,於发布时排名世界前三.Mi

9 的视频分项 DxOMark评分亦高达99分,发布时该评分高於所有智能手机.我们亦是5G的先行者 之一,在2019年2月的世界移动通信大会上发布了我们的首款5G智能手机小米 MIX

3 5G .

3 3. IoT与生活消费产品 报告期内,IoT与生活消费产品分部的收入为人民币438亿元,较去年增长86.9%. 2018年,小米大家电业务从新兴的业务发展为强大的业务部门.报告期内,全球智 能电视出货量为8.4百万部,同比增长225.5%.我们亦进入白电市场,分别在2018年 7月和12月推出了米家互联网空调 和米家互联网洗烘一体机 . 报告期内,我们诸多的品类均录得优异的销售业绩.除智能电视和笔记本电脑之外, 小米手环 、米家电动滑板车 和米家扫地机器人 等生态链产品的销量大幅增长.报告 期内,米家扫地机器人 的出货量在中国大陆排名第二.根IDC统计,小米穿戴式设 备出货量在2018年第四季度全球排名第二.报告期内,我们获得43项国际工业设计 奖项,包括iF设计奖、红点设计奖、IDEA国际设计优秀奖、Good Design优良设计奖 及亚洲最具影响力设计奖等,其中米家全景相机 及米家智能后视镜 分别荣获iF设计 金奖及红点最佳设计奖,这是工业设计领域的最高荣誉.这些奖项进一步证明了我 们优异的设计实力和工艺水平. 2018年,我们的IoT业务开始向全球扩张,进入诸多海外市场.如智能电视於2018年 2月进入印度市场,并於报告期内获在该市场电视线上出货量排名第一. 截至2018年12月31日,拥有超过五个小米IoT设备 (不包括智能手机及笔记本电脑) 的 用户约为230万名,环比增长16.2%,同比增长109.5%. 4. 互联网服务 互联网服务分部收入於报告期同比增长61.2%至人民币160亿元.广告收入达人民币 101亿元,同比增长79.9%,主要得益於推荐算法持续的优化吸引用户更多更频繁地 使用我们的互联网业务.互联网增值服务收入亦达人民币59亿元,同比增长36.7%, 其中游戏收入达人民币27亿元,同比增长7.3%.其他互联网增值服务收入达人民币 32亿元,同比增长79.9%,主要得益於互联网金融业务和有品电商平台收入贡献的增 长. 2018年第四季度,我们超过30%的互联网服务收入来自中国智能手机广告及游戏以 外的互联网服务.我们相信这反映了我们互联网服务收入的日益多元化.2018年第 四季度,海外互联网服务收入占互联网服务总收入的6.3%,同比增长1,295.6%.我们 继续在国际市场优化海外互联网服务并推出热门互联网服务.例如,我们於报告期 向印度及印尼推出视频、应用程序商店及动态消息服务.智能电视及小米盒子 的月 活跃用户实现55.3%的同比增长,在2018年12月达到了18.6百万人.电视互联网服务 收入占互联网服务总收入在2018年第四季度达到8.2%,同比增长119.1%.2018年第 四季度,互联网金融业务和有品电商平台的收入分别占互联网服务总收入的11.9%及4.1%,同比增长80.5%及427.6%.

4 基於我们庞大、多样且高度参与的用户群,我们在报告期内有效地拓展了互联网 服务.通过销售更多智能手机、丰富产品及内容、完善客户体验、持续优化推荐算 法,我们的应用程序实现了更高的活跃用户数并整体提升了每名MIUI用户平均收入 ( 「ARPU」 ) .MIUI的月活跃用户由2017年12月的170.8百万人增长41.7%至2018年12月的242.1百万人.互联网服务的ARPU由截至2017年12月31日止年度的人民币57.9元增 长到报告期内的人民币65.9元. 5. 国际市场 报告期内,我们向国际市场的业务拓展取得了巨大成功.国际市场收入同比增长 118.1%至人民币700亿元,占总收入比由截至2017年12月31日止年度的28.0%提升至报 告期的40.0%. 我们的智能手机国际出货量持续强劲增长,根Canalys的资料,在印度,我们的智 能手机连续六个季度保持出货量第一,报告期同比增长59.6%.报告期,我们的智能 手机在印尼的出货量同比增长299.6%,按出货量计市场份额排名第二;

我们的智能 手机在西欧市场的出货量同比增长415.2%,按出货量计市场份额排名第四.同时, 我们的IoT业务开始向全球扩张,并取得良好进展,亦将对国际收入增长作出更大贡 献. 6. 策略升级 AIoT 我们的IoT平台规模持续增大,保持业内领先.截至2018年12月31日,我们的IoT平台 已连接的IoT设备 (不包括智能手机及笔记本电脑) 数达到约150.9百万台,环比增长 14.7%,同比增长193.2%.我们的IoT开放平台吸引了越来越多的第三方接入.在2018 年12月,我们与宜家达成战略合作.,宜家全系智能照明产品将接入小米IoT平台.我们智能手机平台的IoT用户群体更多元化.2018年12月,米家 应用程序的月活 跃用户数达2,030万,超过50%用户来自非小米智能手机.透过AI赋能,我们IoT设备 的用户体验得以大幅提升.截至2018年12月31日,搭载我们的人工智能助理 「小爱同 学」 并激活的的智能设备数超过1亿台,小爱同学月活跃用户数超过3,880万,已成为 中国大陆最活跃的人工智能语音交互平台之一.同时,我们的智能音箱累计出货量 超过9百万台.我们将继续丰富AIoT平台,连接更多设备,渗透更多应用场景,并利 用海量保密数晟莆颐堑娜斯ぶ悄苌疃妊耙. 多品牌战略 报告期内,我们为智能手机确立了多品牌策略.自2019提1月起,小米和Redmi已成 为独立运营的品牌.小米品牌将专注先进技术的研发,立足中高端市场、立足线上 线下融合的新零售渠道.Redmi品牌将追求极致性价比并专注线上渠道.除此之外, 黑鲨、美图及POCO品牌,将分别主要面向游戏用户、女性用户及科技爱好者.多品 牌策略可以让我们更有效地服务不同用户群,进一步扩大我们的用户群体.

5 效率 报告期内,在巩固线上渠道的同时,我们持续拓展高效的线下渠道.截至2018年12 月31日,我们在中国大陆已设586个小米之家 ,主要分布於一线、二线和三线城市. 此外,为在中国中小城市及乡镇地区开展线下新零售业务,我们於报告期建立了具 规模的授权店网络.我们截至2018年12月31日合共设立了1,378家授权店,相比截至 2017年12月31日设立62家. 质量 2018年是小米集团产品品质提升突飞猛进的一年.为提升我们对改善质量的投入, 我们任命颜克胜先生为本集团副总裁兼质量委员会主席. 我们产品及服务品质在报告期内赢得了诸多肯定.例如,我们荣获中国质量协会颁 发的 「中国质量技术奖一等奖」 .我们亦荣获 「2018年度人民之选匠心产品奖」 及「2018 年全国质量标杆」 等其他著名奖项. 通过不懈努力,我们的产品质量得到大幅提升.报告期内,我们的中国大陆智能手 机故障反馈率同比下降43.7%.实际产生的保内维修费用不断下降.为与用户分享我 们因质量改善而节省的资源,我们重新定义智能手机的质量标准,Redmi Note 7系列 提供18个月超长质保,高出业界标准50%. 我们的承诺: 我们的使命是始终坚持做 「感动人心、价格厚道」 的好产品,让全球每个人都能享受 科技带来的美好生活.为此,2018年5月,经董事会批准,我们向所有现有和潜在的 用户承诺,从报告期开始,每年小米整体硬件业务 (包括销售智能手机、IoT及生活 消费产品) 的综合净利率不会超过5.0%.如有超出的部分,我们都将回馈给用户. 报告期内,我们的硬件业务 (包括智能手机、IoT及生活消费产品) 的综合净利润率为 正,且低於1.0%,履行了我们的承诺.有关硬件业务净利润率的定义,请参阅硬件 业务净利润率. 战略合作 1. 2018年第四季度,我们与美图公司 ( 「美图」 ) 签订战略合作协议,宋颐墙涸 美图品牌智能手机 ( 「合作智能手机」 ) 的设计、研发、生产、业务营运、销售及市 场推广,而美图将负责合作智能手机相机的部分图像相关算法及技术.美图的 图像相关算法及技术让我们可为用户提供更好的拍摄体验.同时,借助美图品 牌在女性用户中的影响力,我们将进一步扩大和丰富用户群体. 2. 2018年第四季度,我们与TCL集团股份有限公司 ( 「TCL」 ) 达成战略合作,将在智 能硬件及核心电子元件开展联合研发.在家电产业供应链及制造产能方面的合 作将有助我们在家电领域的进一步拓展.

6 展望及策略 1. 智能手机及AIoT:2019年,我们正式启动 「手机+ AIoT」 双引擎战略.智能手机业 务方面,我们将继续:(i)夯实内部流程,(ii)投资创新、品控及供应链管理,并(iii)推行多品牌策略.我们亦将继续投资开发开放的AIoT平台.随著5G部署即将 到来,我们相信AIoT日后会有更多创新应用.为抓住该机遇,我们预期於未来5 年在AIoT领域投资逾人民币100亿元. 2. 国际化:我们将继续开拓全球市场,将我们在印度市场的成功复制到印尼及西 欧等其他重点市场.2019年,我们亦将进军更多新的国际市场. 3. 新零售:我们将继续加强在中国大陆的渠道销售能力,建设提供全品类的全渠 道新零售网络.在继续保持电商市场领先的同时,我们亦会继续完善线下分销 渠道,进一步加强效率优势.我们也将把新零售渠道建设经验复制到国际市场. 4. 互联网:我们将进一步丰富、加强及优化中国大陆互联网服务,继续扩展及丰 富客户群体................