PDF《山鹰国际控股股份公司 公开发行可转换公司债券募集资金使用》

0001896 号.

(二)年产

220 万吨高档包装纸板项目(三期) 公司年产220万吨高档包装纸板项目(三期)即年产49万吨PM26银杉/红杉生产 线项目,本项目拟通过对全资子公司华中山鹰增资的方式实施,充分利用公司已有 的技术储备和研发成果以及规模化生产组织能力和现有市场基础投资建设该项目. 本项目建成后,将形成49万吨箱板纸生产能力.

1、项目的必要性 (1)本项目的建设是公司在长江经济带和华中地区布局的需要 因为造纸项目的运输成本较高,所以一般就近销售,如要开拓市场,则需要进 行多点布局.公司主要造纸基地布局于安徽马鞍山和浙江嘉兴海盐,这两个基地主 要针对华东地区的市场.2017年,公司通过收购福建省联盛纸业有限责任公司,扩 展在华南这一重要市场的份额. 而本项目为公司年产220万吨高档包装纸板项目的子 项目之一,公司在湖北省荆州市公安县布局该项目,是公司在长江经济带和华中地 区开拓市场的重要举措. 长江通道是我国国土空间开发最重要的东西轴线,长江是货运量位居全球内河 第一的黄金水道,长江经济带涵盖了11个省(市) ,该区域占全国经济总量超过40%、 国土面积占比20%、承载6亿人口,近24万亿元的经济体量.2014年9月国务院发布了 《关于依托黄金水道推动长江经济带发展的指导意见》和《长江经济带综合立体交 通走廊规划》, 旨在进一步加快开发长江黄金水道,加快推动长江经济带发展.可 以预见,长江沿线经济将迎来新一轮发展高潮. (2)本项目的建设是包装纸市场快速发展的需要 随着我国经济的稳步发展、对外贸易的不断扩大,尤其是近年来电商的快速发 展,各行业对纸品包装材料的需求保持高速增长.以箱板纸和瓦楞纸为例,根据中 国造纸协会的数据, 箱板纸2016年产量为2,305万吨, 2007年~2016年均增长率6.04%;

瓦楞原纸2016年生产量为2,270万吨, 2007~2016年生产量年均增长率为6.03%. 更为 重要的是, 国家近年大力加强环保核查力度, 对污染程度高的小纸厂加强整治力度, 要求小纸厂增加环保设施和环保投入,使小纸厂不具有经济可行性,大量小纸厂的 落后产能被清退,造成包装纸市场供不应求,纸价大幅上涨,公司箱板纸不含税平 均价格由2016年一季度的2,469.78元/吨,上涨至2017年四季度的4,093.34元/吨, 上涨65.74%.包装纸市场的供不应求亟需环保、节能、污染少的造纸项目进入市场, 缓解供不应求的局面. (3)本项目的建设公司业务快速发展的需要 本公司近年业务快速发展,2017年公司营业收入174.70亿元,比上年增加 43.96%,归属于上市公司股东的净利润20.15亿元,比上年增加471%.2017年公司实 现造纸产量357.67万吨,公司目前的产能已无法满足市场需求的快速发展,亟需扩 大产能,从而满足市场需求的不断扩大和公司快速发展的需要.

2、项目的可行性 (1)项目符合国家产业政策,符合园区产业规划 本项目不属于《产业结构调整指导目录(2011年本) 》 (2013年修订)中限制类、 淘汰类项目,符合国家和地方产业政策.根据《中国造纸协会关于造纸工业 十三 五 发展的意见》 (中纸协[2017]11号) ,新建造纸项目起始规模的要求为:箱纸板 单条生产线30万吨/年及以上;

瓦楞纸单条生产线10万吨/年及以上,特种纸起始规 模不做要求.本项目年产箱板纸49万吨,单条生产线规模满足要求.根据鄂环函 〔2013〕35号文件,青吉工业园重点发展包装造纸产业,本项目用废纸等再生资源 为原料,绿色造纸,符合园区产业规划. (2)本项目通过技术创新实现节能减排,推进绿色生产 本项目采用行业先进的清洁生产技术和污染治理措施,能耗及取排水水平均能 达到《制浆造纸行业清洁生产评价指标体系-2015》Ⅰ级水平,为行业先进水平,从 而实现 绿色造纸,保护环境 ,达到清洁生产、节能降耗、污染预防的目的. (3)技术和人才储备为本次募投项目奠定坚实的基础 公司一直从事包装纸生产,拥有十几年的包装纸生产经验,为全国第三大包装 纸生产商.公司是国家高新技术企业,具备一流的技术装备和完善的配套设施.公 司建有省级企业技术中心及博士后科研工作站, 有较强的科研实力和持续创新能力. 本项目引进了国内外一流造纸设备和技术,机器设备自动化程度高,吨纸平均综合 能耗、平均取水量较低,核心技术达到国际先进水平.