PDF《山东东方海洋科技股份有限公司》

二、年报显示,报告期内,公司对收购北儿医院(烟台)有限公司及 Avioq.Inc 所形成的商誉 495.94 万元、42,339.61 万元全额计提减值.Avioq.Inc

2018 年度实现的扣除非经常性损益后的净利润为-159.27 万美元,未实现承诺义 务人 X James Li 承诺的 1,200 万美元.请年审会计师对上述(1)-(5)事项进 行核查并发表明确意见. (1)请按照《会计监管风险提示第

8 号――商誉减值》的要求,补充披露 商誉所在资产组或资产组组合的相关信息,以及商誉减值测试的过程与方法, 包括但不限于可收回金额的确定方法、重要假设及其合理理由、关键参数(如 预计未来现金流量现值时的预测期增长率、稳定期增长率、利润率、折现率、 预测期等)及其确定依据等信息. 回复: 美国 Avioq,Inc.商誉减值测试: 根据《企业会计准则第

8 号―资产减值》的规定,资产减值测试应当估计 其可收回金额,然后将所估计的资产可收回金额与其账面价值比较,以确定是否

5 发生减值.资产可收回金额的估计,应当根据其公允价值减去处置费用后的净额 与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定. 公司聘请了烟台华达资产评估事务所有限公司为山东东方海洋科技股份有 限公司拟进行商誉减值测试涉及的 Avioq,Inc. 全部资产及负债形成的资产组合 进行评估. 根据烟台华达资产评估事务所有限公司

2019 年3月29 日出具以评估 基准日为

2018 年12 月31 日烟华达资评咨字[2019] 第03-1 号评估报告, 采 用收益法对 Avioq, Inc. 的全部资产和负债在

2018 年12 月31 日形成的资产 组价值进行了估值, 其现金流入独立于其他资产或者资产组的现金流入,因此 将该公司整体作为一个资产组,该资产组与购买日、以前年度商誉减值测试时所 确认的资产组一致. 本次商誉减值测试以采用收益法计算的估值资产组预计未来现金流量现值 作为估值资产组的可回收价值.

一、估值计算及分析过程:

1、基本估值思路 根据本次估值尽职调查情况以及各企业的资产构成和主营业务特点, 本次估 值的基本思路是以企业经审计模拟的会计报表口径估算其股东全部权益价值, 即 首先按收益途径采用现金流量折现法(DCF),估算企业的经营性资产价值,再 加上基准日的其他非经营性或溢余性资产的价值,得到企业整体价值,并由企业 整体价值经扣减付息债务价值后,来间接获得权益价值. 本次估值的具体思路是: (1)对纳入报表范围的资产和经营业务,按照最近几年的历史经营情况和 业务类型等估算预期净现金流量,并折现得到经营性资产的价值;

(2)对纳入报表范围,但在预期现金流量估算中未予考虑的诸如待置或闲 置设备等类资产,定义其为基准日存在的溢余性或非经营性资产(负债),单独 测算其价值;

(3)由上述各项资产和负债价值的估算加和.得到企业的整体价值,经扣 减付息债务后,得出资产组价值.

2、未........