PDF《湖南华天大酒店股份有限公司 重大资产购买报告书（修订稿）》

第一节 重大事项提示

一、重大不确定性

(一)盈利预测的不确定性 本报告书摘要中

第六节 财务会计信息 包含了本公司对酒店公司2008 年9-12月、2009年度的盈利预测. 上述盈利预测基于多种假设,尽管盈利预测的编制遵循了谨慎性原则,但 其中某些假设的实现可能存在一定的不确定性, 可能出现实际经营成果与盈利 预测结果存在一定差异的情况,提请投资者对上述风险予以关注,并结合其他 分析材料进行适当判断及投资决策. 投资者在参考盈利预测数据时应对相关假 设予以关注.

(二)资产交割日的不确定性 本次交易已获得湖南省国资委、本公司股东大会批准及中国证监会核准. 本次交易从获得中国证监会核准至完成资产交割尚需履行必要的手续, 资产交 割日具有一定的不确定性.

(三)收购标的与目前营业主体不一致 本公司本次购买的标的为酒店公司 100%股权. 酒店公司系交易对方为方便 本次交易而设立的有限公司,拥有的主要资产为长春华天大酒店(原 长春京 都大酒店 )及相关配套设施,除此之外,酒店公司目前尚未开展其他经营活 动. 长春华天大酒店已由本公司承包经营,并于

2008 年4月9日正式营业. 截至本报告书摘要签署日, 长春华天大酒店的经营管理具体由长春吉安房地产 开发有限公司华天大酒店(为吉安房地产的分公司)实施.吉安华天分公司开 立了独立银行帐户,独立经营,独立核算,独立纳税,其管理人员和工作人员 均由本公司直接委派或由本公司招聘.本公司对其具有实质控制权. 为控制经营风险,维护公司和全体股东的利益,本公司与吉安房地产、酒 店公司于

2008 年10 月23 日签订了《协议书》 ,并就以下问题进行约定: 湖南华天大酒店股份有限公司 重大资产购买报告书 (修订稿) 摘要 1-4-1-9

1、本公司收购酒店公司后,吉安房地产将吉安华天分公司的全部资产与 负债以零价格转让给酒店公司, 酒店公司同意对吉安华天分公司现有员工全员 安置,上述资产、负债转让及人员安置完毕后吉安房地产将吉安华天分公司注 销;

2、若本公司收购酒店公司 100%股权获得批准,则吉安华天分公司在定价 基准日前的全部损益按原承包合同约定归属于本公司, 在定价基准日后的损益 归属于酒店公司;

若本公司收购酒店公司 100%股权未获批准, 则吉安华天分公 司的全部损益按原承包合同约定归属于本公司.

二、特别风险提示 投资者在评价本次交易时,请特别注意以下风险因素:

(一)市场竞争风险 长春华天大酒店开业时间较短,定位为五星级酒店.在市场客源并未大规 模增加的前提下, 长春华天大酒店将与现有众多酒店一起争夺长春市的高端客 源,存在一定的市场竞争风险.

(二)债务结构不尽合理的风险 截至

2008 年6月30 日,本公司资产负债率(母公司)为57.92%.流动负 债占负债总额的比例为 64.97%,短期借款占银行贷款总额的比例为 61.57%, 公司债务结构不尽合理,本次收购完成后资产负债率将有所提高.虽然公司经 营活动产生现金流的能力较强,信用记录良好,目前各大商业银行给予的授信 额度较为充裕,但仍面临因债务结构不尽合理而引致的短期偿债风险. 湖南华天大酒店股份有限公司 重大资产购买报告书 (修订稿) 摘要 1-4-1-10