PDF《2015 年株洲市湘江风光带建设开发有限公司 公司债券信用评...》

3 信用评级报告声明

一、除因本次评级事项联合资信评估有限公司(联合资信)与株洲市湘江风光带 建设开发有限公司构成委托关系外,联合资信、评级人员与株洲市湘江风光带建设开 发有限公司不存在任何影响评级行为独立、客观、公正的关联关系.

二、联合资信与评级人员履行了实地调查和诚信义务,有充分理由保证所出具的 评级报告遵循了真实、客观、公正的原则.

三、本信用评级报告的评级结论是联合资信依据合理的内部信用评级标准和程序 做出的独立判断,未因株洲市湘江风光带建设开发有限公司和其他任何组织或个人的 不当影响改变评级意见.

四、本信用评级报告用于相关决策参考,并非是某种决策的结论、建议等.

五、本信用评级报告中引用的企业相关资料主要由株洲市湘江风光带建设开发有 限公司提供,联合资信不保证引用资料的真实性及完整性.

六、2015 年株洲市湘江风光带建设开发有限公司公司债券信用等级自本期公司债 券发行之日起至到期兑付日有效;

根据跟踪评级的结论,在有效期内信用等级有可能 发生变化. 公司债券信用评级报告 株洲市湘江风光带建设开发有限公司

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一、主体概况 株洲市湘江风光带建设开发有限公司(以 下简称 公司 )是于

2009 年6月25 日经株 洲市人民政府批准成立的国有独资公司,公司 注册资本为

5000 万元,后经过历次增资,截至2014 年底,公司注册资本

2 亿元.株洲市 湘江建设发展集团有限公司(以下简称 湘江 集团 ) 为公司唯一出资人, 股权比例为 100%, 公司实际控制人为株洲市人民政府. 公司经营范围为:湘江风光带建设、经营 及环境综合治理;

旧城改造;

城市基础设施投 资与建设;

土地平整;

房地产开发、经营(凭 资质证经营) . 截至

2014 年底,公司下营销策划部、财 务部、工程管理部和综合部

4 个职能部门;

同时,公司共出资参股两家子公司,分别为:对 株洲神农城开发建设有限公司出资

5000 万元, 占10.00%的股权;

对株洲市国投水木开发建设 有限公司出资

100 万元,占1%的股权,公司 对以上两参股公司都不具有控制权,也不参与 经营管理. 截至2014年底, 公司资产总额66.80亿元, 所有者权益 44.09 亿元.2014 年,公司实现营 业收入 0.94 亿元,利润总额 0.50 亿元. 公司注册地址:株洲市芦淞区沿江中路

8 号;

公司法人代表:沈平.

二、本期公司债券及募投项目概况 1. 本期公司债券概况 公司计划于

2015 年申请发行

15 亿元公司 债券 (以下简称 本期债券 ) ,本期债券为

7 年期固定利率债券,采用单利按年计息,不计 复利,逾期不另计息.本期债券采用提前偿还 方式,从第

3 个计息年度开始偿还本金,每个 计息年度末偿还本金的 20%. 2. 募投项目概况 本期债券拟募集资金

15 亿元,资金将全 部用于株洲清水塘铜塘港及沿线片区历史遗 留重金属污染场地修复治理工程项目建设,建 设内容包括重金属污染场地修复治理及基础 设施配套工程、安置小区、物流仓储、物流商 务中心等工程. 该项目所需建设投资为 24.23 亿元.截至

2014 年底,项目已累计投入 8.02 亿元,已经 完成工程的 33.09%. 3. 项目审批情况 项目已经株洲市发展和改革委员会《关于 株洲市清水塘铜塘港及沿线片区历史遗留重 金属污染场地修复治理工程可行性研究报告 的批复》 (株发改发【2013】406 号) 、株环评 【2013】66 号、株规选【2013】0078 号、株 国土资预审字【2013】502 号批准. 4. 项目收益情况和偿债保障措施 本项目是以建设现代物流园以及修复旗 滨地块的重金属污染土地为核心,并配套建设 道路基础设施、安置小区、物流仓储、物流商 贸中心等工程,激活该区域的经济增长点,是 促进株洲市的两型发展、推动物流产业发展的 需要.本项目通过对物流仓储用房的销售与出 租,以及对安置小区及物流商务中心的销售等 获得一定的收益.根据测算,预计可获得的总 收入约为 24.50 亿元,其中经营性收入约为 17.52 亿元. 株洲市水利建设投资有限公司(以下简称 株洲水利 ) 以其拥有的面积为 7.12 万平方 米(约106.73 亩)的一宗土地使用权、公司以 自有的总面积为 29.52 万平方米 (约442.75 亩) 的四宗土地使用权为本期债券还本付息提供 抵押担保. 经中威正信(北京)资产评估有限公司评 估,株洲水利拥有的土地使用权评估价为 5.04 亿元,公司自有的四宗土地使用权评估价为 19.73 亿元.上述五宗土地使用权评估总价为 24.78 亿元,为本期债券发行总额的 1.55 倍. 公司债券信用评级报告 株洲市湘江风光带建设开发有限公司