PDF《股票简称：特变电工 股票代码：600089》

股票简称:特变电工 股票代码:600089 特变电工股份有限公司 新疆维吾尔自治区昌吉市延安南路

52 号 公开增发股票(A股)招股意向书 保荐人(主承销商) : 东北证券股份有限公司 公告时间:二八年七月二十九日 公开增发股票(A 股)招股意向书 1-1-1 声明本公司全体董事、监事、高级管理人员承诺本招股意向书及其摘要不存在任 何虚假、误导性陈述或重大遗漏,并保证所披露信息的真实、准确、完整.

公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人(会计主管人员)保证 本招股意向书及其摘要中财务会计报告真实、完整. 证券监督管理机构及其他政府部门对本次发行所作的任何决定,均不表明其 对发行人所发行证券的价值或者投资人的收益作出实质性判断或者保证. 任何与 之相反的声明均属虚假不实陈述. 根据《证券法》的规定,证券依法发行后,发行人经营与收益的变化,由发 行人自行负责,由此变化引致的投资风险,由投资者自行负责. 本招股意向书的所有内容均构成招股说明书不可撤销的组成部分,与招股说 明书具有同等法律效力. 公开增发股票(A 股)招股意向书 1-1-2 重大事项提示

1、原材料价格波动风险 公司输变电产品的主要原材料包括取向硅钢片、铜、铝、钢材等金属材料, 原材料成本占产品生产成本的比重在 90%左右,其中取向硅钢片成本占原材料成 本的比重在 50%左右,铜材料成本的比重在 30%左右.近年来主要原材料均出现 较大幅度上涨,近期虽有所回落,但仍处于高位,给公司造成较大的成本压力. 尤其在取向硅钢片方面,世界范围内仅有少数几家钢铁企业能生产取向硅钢片, 国内能够生产取向硅钢片的企业仅有武钢一家, 目前公司所需的高牌号取向硅钢 片仍以进口为主,随着公司变压器产品结构向高端转移,高牌号取向硅钢片的需 求量将逐步增加.虽然近期国内外企业纷纷扩大产能,全球取向硅钢片供需紧张 局面得到了有效缓解,供求关系正在发生有利于变压器行业的变化,其价格继续 大幅上涨的可能性较小,但受铁矿石价格不断上升等因素影响,取向硅钢片的价 格长期看仍呈震荡上升趋势. 上述原材料价格波动将直接影响公司的盈利水平.

2、沈变公司整体搬迁对公司经营业绩影响的风险

2007 年4月,沈变公司就现址资产整体搬迁事宜与沈阳市铁西区人民政府 签订了《协议书》 ,沈变公司将整体搬迁至沈阳经济技术开发区,整体搬迁工作 在协议书生效后

3 年内完成.2007 年沈变公司业务收入占本公司业务收入 25%, 净利润占本公司净利润 23%.若沈变公司整体搬迁工作组织不充分,则会对本公 司经营业绩产生不利影响. 公开增发股票(A 股)招股意向书 1-1-3 目录

第一节 释义.6

第二节 本次发行概况.9

一、发行人基本情况.9

二、本次发行基本情况.9

三、发行方式与发行对象.9

四、承销方式及承销期.10

五、发行费用.10

六、主要日程与停复牌安排.10

七、本次发行证券的上市流通.11

八、本次发行的有关机构.11

第三节 风险因素.14

一、原材料供应风险.14

二、跨地区经营的管理风险.15

三、募集资金运用风险.15

四、经营风险.16

五、财务风险.18

六、国家宏观产业政策风险.20