PDF《中海惠利纯债分级债券型证券投资基金》

中海惠利纯债分级债券型证券投资基金 更新招募说明书(2018 年第

2 号) 基金管理人:中海基金管理有限公司 基金托管人:招商银行股份有限公司 中海惠利纯债分级债券型证券投资基金 招募说明书

1 【重要提示】 本基金于

2013 年8月13 日经中国证券监督管理委员会证监许可 〔2013〕

1083 号文核准.

本基金管理人保证招募说明书的内容真实、准确、完整. 本招募说明书经中国证监会核准,但中国证监会对本基金募集的核准,并不 表明其对本基金的价值和收益作出实质性判断或保证, 也不表明投资于本基金没 有风险. 基金合同生效后,每2年为一分级运作周期.分级运作周期内,本基金的基 金份额按照不同流动性、预期收益和预期风险特征划分为惠利 A 份额和惠利 B 份额两级份额,所募集的基金资产合并运作,惠利 A 份额和惠利 B 份额的份额配 比原则上不超过 7:3. 本基金投资于证券市场,基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动, 投资者根据所持有的基金份额享受基金收益,同时承担相应的投资风险.本基 金投资中的风险包括:因整体政治、经济、社会等环境因素对证券市场价格产 生影响而形成的系统性风险,个别证券特有的非系统性风险,由于基金份额持 有人连续大量赎回基金产生的流动性风险,基金管理人在基金管理实施过程中 产生的积极管理风险,本基金的特定风险等. 本基金可投资中小企业私募债券,中小企业私募债券是指中小微型企业在 中国境内以非公开方式发行和转让,约定在一定期限还本付息的公司债券,其 发行人是非上市中小微企业,发行方式为面向特定对象的私募发行.因此,中 小企业私募债券较传统企业债的信用风险及流动性风险更大,从而增加了本基 金整体的债券投资风险. 本基金是债券型基金,属于证券投资基金中较低风险的基金品种,长期风 险收益特征高于货币市场基金,低于股票型基金、混合型基金. 本基金《基金合同》生效后的分级运作周期内,本基金经过基金份额分级 后,惠利 A 份额为较低预期风险、收益相对稳定的基金份额,但在本基金资产 出现极端损失情况下,惠利 A 份额仍可能面临无法取得约定应得收益乃至投资 中海惠利纯债分级债券型证券投资基金 招募说明书

2 本金受损的风险,此时惠利 B 份额剩余资产可能为 0,若惠利 B 份额获得保本赔 付差额,将不再对惠利 A 份额未获得的约定收益部分进行补足;

惠利 B 份额为 中等预期风险、中等预期收益的基金份额,由于本基金的资产及收益的分配将 优先满足惠利 A 份额的约定应得收益的分配,在本基金资产出现极端损失而仅 能乃至未能满足惠利 A 份额的约定收益与投资本金的情况下,则惠利 B 份额可 能面临投资本金亏损,若在分级运作周期内惠利 B 份额设置保本保障机制的, 则惠利 B 份额将获得保本赔付差额,表现为较低预期风险、中等预期收益的基 金份额. 本基金于

2013 年11 月21 日成立, 于2015 年12 月21 日进入第二个分级运 作周期,第二个分级运作周期到期日为

2017 年12 月21 日.根据基金合同约定 及相关法律法规规定,惠利 B 份额不再满足保本基金存续条件,因此本基金转入 第三个运作周期时不再对惠利 B 份额设置保本保障机制. 故招募说明书中关于惠 利B份额的保本保障机制的相关内容均不再适用. 基金的过往业绩并不预示其未来表现. 投资人在投资本基金之前,请仔细阅读本基金的招募说明书和基金合同, 全面认识本基金的风险收益特征和产品特性,并充分考虑自身的风险承受能 力,理性判断市场,谨慎做出投资决策. 基金管理人依照恪尽职守、 诚实信用、 谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产, 但不保证基金一定盈利,也不保证最低收益.基金管理人提醒投资人基金投资的 买者自负 原则,在作出投资决策后,基金运营状况与基金净值变化引致的投 资风险,由投资人自行承担. 本基金单一投资者持有基金份额数不得达到或超过基金份额总数的 50%, 但 在基金运作过程中因基金份额赎回等情形导致被动达到或超过 50%的除外. 本招募说明书(更新)所载内容截止日为