PDF《生态链视角下农业企业成本粘性驱动要素分析》

黑龙江八一农垦大学研究生科研创新资助项目 价值链视角农业上市公司成本粘性 研究 (项目编号: YJSCX2017-Y80) 2018.

15 财会月刊・27・ 一且不够系统. 本文在生态文明的指引下, 以生态链 为视角, 以农业上市公司为桥梁, 将体现其社会性的 供应商、 客户集中度要素, 以及体现自然禀赋特性的 生态责任要素, 从单一到系统地分析其对成本粘性 的影响, 进而使得企业资源配置决策和成本管理更 具结构性和包容性, 为企业成本粘性的因素研究提 供一定的边际贡献.

二、 研究现状

(一) 现有企业成本粘性驱动因素整合

2003 年, Anderson、 Banker 和Janakiraman[1] (以 下简称为ABJ) 借鉴经济学中的价格粘性, 将成本在 企业业务量上升时增加的幅度大于业务量下降时减 少的幅度这一现象最早定义为成本粘性. 此后, 学界 与实务界围绕成本粘性进行了许多研究. 1. 生态责任相关研究. 企业承担生态责任是构 建和谐社会的第一步[5] 和建设社会主义生态文明的 内在要求[6] . 基于利益相关者探讨社会责任是近年 来企业社会责任研究的热点问题, 而民营企业是承 担生态责任的重要着落点[7] . 苏蕊芯等[8] 基于性质 本源这一理论视角并结合我国的产权制度背景, 分 别从经济硬约束、 生态目标软约束出发讨论生态责 任, 促使企业更有效地担当责任. 刘素杰、 李海燕[9] 从自身责任引导和社会责任实现机制层面, 分析企 业生态责任履行的伦理困境, 并从道德应当、 可持续 原则和激励机制方面提供思路. 基于企业的资源基 础理论, 企业履行生态责任会降低企业成本, 具体而 言, 环保及社会参与程度较高的公司能够获得较高 的信用评级, 从而能降低自身的债务成本以及潜在 的权益资本成本. 除了社会和文化的原因, 企业承担 生态责任还源于其降低外部成本的动因, 即这种行 为可以提高企业效率, 降低运营成本, 减少能源、 原 材料和废物处理的成本. 邹武平[10] 基于财务视角, 指出构建绿色会计理论体系及建立生态责任信息披 露机制等可有效培育资源型企业的生态责任. 2. 社会生态链上供需关系研究. 客户集中度越 高, 供应商越偏向于持有现金, 以便有足够底气履行 对客户的承诺, 降低未来客户流失风险. 从影响审计 视角出发, 张敏等[11] 在研究供应商―客户关系与审 计师选择时发现, 我国产权异质性下, 国有企业供应 商或客户集中度上升时, 公司聘用知名会计师事务 所进行审计的概率先降后升, 呈现出 U 型关系, 而 非国有企业供应商或客户集中度越高, 公司聘用知 名会计师事务所进行审计的概率会越低. 3. 社会责任与供需关系对成本粘性影响的研 究. 在我国制度背景下, 以企业职工福利和社会捐赠 支出等作为社会成本的研究变量, 研究结果表明, 非 经济动因的确可引致企业粘性成本行为, 且承担社 会成本更多的企业, 成本粘性程度显著更高[12] . 考 虑员工效益, 以 《劳动保护法》 和 《最低工资规定》 为 契机, 实证分析表明: 前者加剧人工粘性, 后者弱化 人工粘性;

薪酬激励有助于缓解高管自利动机与行 为;

但随着研究的逐渐深入发现承担社会责任的企 业成本粘性偏高, 这一结果并非坏事, 反而有利于企 业可持续性发展. 企业社会责任履行程度与成本息息相关, 社会 责任的履行意味着成本的支出. 公司治理不能局限 于传统责权利的配置, 应从更广阔的社会视角考虑 承担更多环境保护、 社会可持续发展、 社区和员工等 方面的责任, 而企业履行社会责任作为公司治理内 生嵌入的重要内容, 通过社会责任报告来向市场传 递积极的信号, 信息不对称程度低, 从而降低代理成 本, 增强投资者对企业的了解[13] . 基于代理理论和 公司治理理论, 在我国制度背景下, 非国有企业社会 责任的履行程度对成本粘性的作用更大[14] . 在资源依赖理论和不完全契约理论的基础上, 结合交易成本经济学, 通过实证方法研究客户和供 应商的关系. 上市公司在供应链上游采购环节保持 的供应商联系对成本粘性有重要影响, 供应商集中 度和波动程度因信息机制和治理机制分别影响调 整成本和代理成本, 从而作用于成本粘性. 于浩洋、 王满等[15] 的研究表明, 较高的供应商集中度可以降 低成本粘性, 较大的供应商波动程度却会提高成本 粘性;