PDF《2017 年绵阳宏达资产投资经营（集团）有限公司公司债券》

1、利润率=营业利润/营业收入

2、总资产收益率=净利润/总资产平均额

3、净资产收益率=净利润/所有者权益合计平均额

2016 年度和

2017 年度,发行人实现营业总收 32,492.56 万元和 75,498.18 万元.近两年来发行人主营业务收入主要来自于代建项目 收入.

2、现金流分析 发行人近两年的现金流量表摘要 单位:万元 项目

2017 年度

2016 年度 经营活动现金流入合计 120,244.41 102,726.46 经营活动现金流出合计 216,190.47 144,258.47 经营活动产生的现金流量净额 -95,946.07 -41,532.01 投资活动现金流入合计 -7,911.10 7.84 投资活动现金流出合计 39,668.43 2,399.59 投资活动产生的现金流量净额 -47,579.54 -2,391.75 筹资活动现金流入合计 248,601.00 119,883.62 筹资活动现金流出合计 65,255.32 21,732.82 筹资活动产生的现金流量净额 183,345.68 98,150.80 现金及现金等价物净额 103,649.19 63,829.11 发行人

2016、2017 年的经营活动产生的现金流量净额分别是 -41,532.01 万元和-95,946.07 万元.2017 年经营活动产生的现金流量 净额较

2016 年减少 131.02%,主要系代建项目垫资较多所致.发行

7 人

2016、2017 年的投资活动产生的现金流量净额分别为-2,391.75 和-47,579.54 万元,2017 年投资活动产生的现金流量净额较

2016 年减 少1,889.32%,主要系构建固定资产增加所致.发行人

2016、2017 年的筹资活动产生的现金流量净额分别为98,150.80 万元和183,345.68 万元.2017 年筹资活动产生的现金流量净额较

2016 年增 加86.80%,主要系会计期间筹资增加所致. 综合来看,公司发展状况良好,短期和长期偿债能力较强,融资 能力较强,有足够的能力按时兑付公司债券. 以上情况,特此公告. (本页以下无正文) ........