PDF《湖南奥莎电梯集团股份有限公司 公开转让说明书》

湖南奥莎电梯集团股份有限公司 公开转让说明书

1 湖南奥莎电梯集团股份有限公司 公开转让说明书 主办券商 二零一六年四月 湖南奥莎电梯集团股份有限公司 公开转让说明书

2 声明本公司及全体董事、 监事、 高级管理人员承诺公开转让说明书不存在虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的 法律责任.

本公司负责人和主管会计工作的负责人、 会计机构负责人保证公开转让说明 书中财务会计资料真实、完整. 中国证监会、全国中小企业股份转让系统有限责任公司(以下简称 全国股 份转让系统公司 )对本公司股票公开转让所作的任何决定或意见,均不表明其 对本公司股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证. 任何与之相反的 声明均属虚假不实陈述. 根据《证券法》的规定,本公司经营与收益的变化,由本公司自行负责,由 此变化引致的投资风险,由投资者自行承担. 湖南奥莎电梯集团股份有限公司 公开转让说明书

3 重大事项提示 公司在生产经营过程中,由于自身及所处行业的特点,公司提醒投资者特 别关注如下重大事项,并认真阅读本公开转让说明书全部内容.

(一)税收优惠政策变化的风险

2013 年9月2日,公司按照《高新技术企业认定管理办法》的规定取得了 高新技术企业证书.自2013 年可享受减按 15%的税率征收企业所得税的税收优 惠. 高新技术企业证书有效期为

3 年,若公司未来不能满足高新技术企业重新认 定的条件,相关税收优惠将被取消.同时,未来国家关于高新技术企业税收政策 若发生进一步变化,也可能对公司业绩产生一定影响.

(二)应收账款坏账风险 公司

2015 年12 月31 日、2014 年12 月31 日应收账款分别为 22,928,495.25 元、10,292,035.92 元,占营业收入的比例分别为 42.27%、43.05%,公司应收账 款期末余额较大,未来期间,若公司未能正确评估信用销售政策的收益和成本、 未能采取有效的措施加强应收账款的管理,则将面临较大的应收账款回款风险.

(三)经营性现金流为负风险

2015 年度、2014 年度公司经营活动现金流量分别为-17,332,315.52 元、 -7,391,332.39 元.报告期内公司受市场、客户、业务性质等因素的影响,公司通 过经营活动获取现金流能力较弱,造成经营活动现金流量为负.如果公司经营活 动现金流量为负, 无法通过公司主营业务活动完成造血功能,将直接影响公司业 务的正常开展. 未来随着销售规模持续增加,公司将评估信用赊销带来的收益和成本,并通 过多种方式加强应收账款管理、 存货管理以及其他经营活动过程中收、付款时间 安排,保证经营活动现金流量能够持续改善,并形成稳定的现金净流入.

(四)控股股东不当控制风险 李汉军、黄艳夫妇合计直接持有公司 49.25%的股权,为公司控股股东,李 汉军现任公司董事长兼总经理. 若控股股东利用控股地位,通过行使表决权等方 湖南奥莎电梯集团股份有限公司 公开转让说明书

4 式对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能给公司经营和其他少数 权益股东带来风险.

(五)行业风险 电梯行业的下游是房地产、 城市基础设施建设等行业,受国家宏观经济政策 和社会固定资产投资影响较大, 与宏观经济周期的关联度较高.受到宏观经济景 气度影响,电梯行业发展速度减缓.同时,自2010 年以来,国家加强了对房地 产价格的宏观调控政策.前述政策的落地、施行对电梯行业造成不利的影响.虽 然目前房地产行业政策有所放松,经济形势有所回稳,但电梯行业整体面临的形 势仍不明朗. 公司以优良的产品性能、 较高的品牌知名度、 较强的成本控制能力, 在中南市场具有一定的竞争优势.但如果宏观经济未能有效复苏,经济环境出现 持续恶化,公司将面临一定的行业风险.