PDF《联想控股股份有限公司》

C

1 C 香港交易及结算所有限公司及香港联合交易所有限公司对本公告的内容概不负责,对其准确性或完整性亦不发表任何声明,并明确表示,概不就因本公告全部或任何部份内容而产生或因倚赖该等内容而引致之任何损失承担任何责任.

联想控股股份有限公司 Legend Holdings Corporation (於中华人民共和国注册成立的股份有限公司) (股份代号:3396) 截至2018年12月31 日止年度全年业绩公布联想控股股份有限公司董事会宣布本公司及其附属公司截至2018 年12 月31日止年度之经审核全年业绩连同上年同期的比较数缦: 财务摘要-本公司及其附属公司综合业务收入为人民币3,589.20 亿元,较去年同期上升13% - 本公司权益持有人应占净利润为人民币43.62 亿元,较去年同期下降14% - 每股基本盈利为人民币1.87 元,较去年同期下降13% - 截至2018 年12月31日止年度,董事会建议派付末期股息,每股普通股人民币0.30元 (除 税前) ,较去年同期上升11% C

2 C 截至12月31日止年度2018年2017年 (人 民币百万元) (人民币百万元) 收入358,920 316,263 战略投资358,301 315,649 财务投资651

653 抵销(32) (39) 归属本公司权益持有人净利润4,362 5,048 战略投资5,223 1,824 财务投资540 4,308 未分摊(1,401) (1,094) 抵销C10 每股基本盈利(人 民币元) 1.87 2.16 每股摊薄盈利(人 民币元) 1.85 2.14 C

3 C 总裁致辞我们面对的外部环境正在发生深刻变化,2018 年中国经济增速面临下行压力、防化解金融风险受到高度重视、中美贸易摩擦悬而未决;

中国正处於重要战略机遇期,经济结构优化升级的进程中企业迎来的挑战与机会并重.作为伴随中国市场化进程最长的企业之一,改革开放的历史契机让我们有幸打造出联想这一具有国际影响力的品牌,因此我们深知企业的发展脱离不开时代的大背景.而在当前复杂的形势下,联想控股保持对宏观环境的持续跟踪与研究,在推进战略的同时结合环境的变化适时对策略进行调整,确保了业务的稳健发展.2018 年我们对财务安全投入更多关注,战略投资通过管控服务增强抗风险能力,通过资源配置和资本运作改善资产组合,打造支柱型资产的战略目标取得了突破性进展;

财务投资对风险进行主动防,确保良好的长期基本面. 面对企业营商环境上的诸多不确定性,公司一贯保持的稳健业务基础、 规的经营和优良的公司治理,更加赢得金融市场的认可,从而能够保证业务稳定发展所需的资金支持,加之公司一如既往重视现金流管理, 都保证了联想控股整体的财务安全. 报告期内联想控股战略投资各板块业务和运营实现全面提升,财务投资尽管直接受到资本市场环境的影响,从利润贡献来看承受显著的冲击, 但基本面良好.全年联想控股收入增长13%至人民币3,589.20 亿元,归属於本公司权益持有人净利润下降14%至人民币43.62 亿元. C

4 C 战略投资五大板块全部实现盈利,整体利润大幅增长.战略投资组合的管控服务从运营提升和资本运作两方面促进其业务发展和价值增长, 2018年战略投资五大板块经营性业务均实现增长,战略投资整体收入增长14%至人民币3,583.01 亿元,归属於本公司权益持有人净利润增长186% 至人民币52.23 亿元. ? IT板块联想集团智能化转型取得阶段性成果,所有主营业务的盈利均获提升,PC全球市场份额创历史新高达24.6%,稳居全球市场冠军, 移动业务实现扭亏为盈,数行囊滴裼刀畋３指咴龀げ⑹迪钟降母纳.收入同比增长10% 至人民币3,307.80 亿元,归属於本公司权益持有人净利润扭亏为盈至人民币10.85 亿元. ? 金融服务板块在监管趋严和利率波动的环境下保持稳健增长态势, 包括卢森堡国际银行、正奇金融、君创租赁和考拉科技在内的附属公司收入保持增长.报告期内正奇金融递交了港股上市申请,此外我们签订了出售所持有苏州信托全部股权的协议.报告期内金融服务板块收入增长91%至人民币69.62 亿元,归属於本公司权益持有人净利润增长56% 至人民币25.67 亿元. ? 创新消费与服务板块报告期内重点强化投资后管理和被投企业运营提升的工作效果得以体现,德济医院和三育教育基本面稳健发展, 神州租车租赁收入增长,拜博口腔引入泰康人寿作为控股股东,通过强化体系建设和运营管理实现了经营改善.全年板块归属於本公司权益持有人净利润实现扭亏至人民币10.99 亿元,拜博口腔转为联营公司引起板块收入下降30%至人民币12.88 亿元. C

5 C ? 农业与食品板块沿着既定策略继续开展业务,水果和海产两大供应链体系得到进一步夯实与发展,整体业务布局更为清晰,报告期内佳沃集团实现对鑫荣懋的控股,完成了丰联集团的股权重组,旗下鑫荣懋、佳沃股份等附属企业收入、利润均实现增长.报告期内农业与食品板块收入增长161%至人民币129.40亿元,经营利润继续成长, 但由於报告期内佳沃股份股价波动导致商誉减值,归属於本公司权益持有人净利润下降9% 至人民币2.10 亿元. ? 先进制造与专业服务板块运营持续提升,联泓集团旗下业务运营效率和关键指标保持行业领先、产品结构持续优化,东航物流发力航空速运及高端物流解决方案并优化运营降低成本,均实现收入与净利润的增长.报告期内先进制造与专业服务板块收入增加8% 至人民币63.31亿元,归属於本公司权益持有人净利润下降31%至人民币2.62 亿元,主要由於2017 年包含转让星恒电源股权产生的一次性收益. C

6 C 财务投资控制风险,稳健发展.在2018 年初,我们便格外关注到潜在的政策和市场风险,适当放缓投资节奏.同时,通过与被投企业管理层的积极沟通达成共识,更加注重业务基础的夯实,并加速推动被投企业尽快完成融资,为未来发展奠定更坚实的基础.报告期内虽然受全球资本市场走低影响,财务投资板块归属於本公司权益持有人净利润下降87% 至人民币5.40 亿元,但在前述策略指引下,三家基金平台基本面良好, 在募资、新投和退出方面保持稳定节奏;

基金组合健康发展,所投企业运营良好,业绩持续提升.其中: ? 联想之星成功完成首次对外募资,三期人民币基金募资总额超过人民币7亿元,三期美元基金募资2,000 万美元.报告期内联想之星投资境内外项目近40 个,超过60 家所投企业完成下轮融资,实现价值增长,全部或部份退出项目10 个. ? 君联资本基金管理总规模突破人民币430亿元,2018年新募集了五期人民币成长基金和二期医疗人民币基金,并完成了二期文化体育基金的最终募集,报告期内募集基金总额人民币34.5 亿元,君联资本继续巩固在TMT及创新消费、智能制造、专业服务、医疗健康、文化体育等行业投资的影响力,2018 年累计完成50 项新项目投资,全部或部份退出项目24个,11家所投企业在境内外资本市场成功上市, 另有两家已通过IPO 审核. ? 弘毅投资基金管理总规模突破人民币800 亿元,一方面继续巩固PE 和地产金融领域的优势,另一方面在公募基金、对冲基金及特殊机会投资等新业务上寻求突破,形成「2+3」 的业务发展布局.报告期内, 弘毅募集基金总额为人民币58亿,完成17个项目的投资以及19个项目的完全退出或部份退出,2家被投企业在境内资本市场成功上市. ? 三家基金平台连续数年在专业机构评选的年度投资机构中分别名列风险投资、私募股权投资和天使投资的前茅. C

7 C 联想控股在2018 还完成了两个重要里程碑,即成功收购卢森堡国际银行和获批首家H股 「全流通」 试点.这两项成果是联想控股凭藉洞察力和执行力实现既定战略目标的再一次体现,将对我们未来的业务运营和价值实现产生深远影响. 打造支柱型资产的战略目标成功落地.2018 年7月,我们正式完成了对卢森堡国际银行的股权收购,成为其持股89.94% 的控股股东.这是欧洲央行第一次批准中资非金融企业收购受欧洲央行监管的、欧洲「其 他系统重要性」 银行.整个过程中联想控股一方面接受并通过了来自境内外10余个监管部门,特别是欧洲央行、欧盟反垄断主管机构、卢森堡金融监管委员会、瑞士金融市场监管局的审批;

另一方面也赢得了第二大股东卢森堡政府以及卢森堡国际银行管理层和员工的认可与欢迎.这体现了联想控股品牌的国际影响力,也反映出联想控股具备领先的业务实力和实的合规性. 收购完成后,联想控股资产规模显著提升,由2017 年底的人民币3,350.74 亿元增加67%至人民币5,582.67 亿元;

我们的资产结构发生了积极变化, 金融服务板块占比提升至45%、IT板块占比36%、其他板块占比19%,境内外资产配置更为多元,整体均衡性得到改善;

此外,卢森堡国际银行有望为联想控股长期贡献较为稳定的利润,并帮助平衡我们整体利润的波动水平.联想控股财务稳定性和融资能力得到进一步强化. 除了财务上的影响,我们还看好卢森堡国际银行及其与联想控股合作创造的长远发展机会.作为一家国际化的公司,联想控股既要站稳中国战场,也要把握海外资源和机会.尽管当前全球政经环境发生了剧烈变化,但我们始终相信良性的协同能够创造价值.卢森堡国际银行在服务中小企业客户以及企业主客户、财富管理等方面具有较为领先的优势和深厚经验,与联想控股特别是金融服务板块关注的方向紧密契合.我们相信作为卢森堡国际银行的长期股东,除了帮助卢森堡国际银行完成其既定战略,在卢森堡和其他重点市场继续发展其品牌,长期我们还将重点关注该银行与中国、与联想控股在中国市场相关业务和金融科技方面的互动,为其未来的创新及国际业务的发展创造价值,将其进一步打造成为一家更为智能化、国际化的银行. C

8 C 联想控股成功获批首家H 股 「全 流通」 试点.联想控股一贯保持对资本市场改革方向的敏锐跟踪,把握有助於自身或被投企业价值实现的机会. 中国监管机构看到了H股上市公司对解决流动性问题的迫切需求,开创性推出了「全 流通」 试点方案;

在严格的标准要求下,联想控股能够最终首批首家获批H 股 「全 流通」试点反映出监管机构对我们业务和品牌的充分肯定,我们亦非常荣幸能够取得监管机构的认可,成为改革的先行者. 年内内资股转换为H股的相关工作已经全部完成,联想控股H股流通比例由16.63%增加至53.98%. 我们相信这一转换对全体股东有着积极意义,也为联想控股上市公司平台进一步发展拓展了基础.现在我们的流通市值得以更大程度匹配公司整体价值,公司H 股股东结构更为多元化.流通性的提升将使得公司及各方股东之间利益联系更为紧密,有助於激励高管团和员工积极性的进一步的发挥,推动公........