PDF《嘉实对冲套利定期开放混合型发起式》

嘉实对冲套利定期开放混合型发起式 证券投资基金招募说明书 基金管理人:嘉实基金管理有限公司 基金托管人:招商银行股份有限公司 二一四年四月 招募说明书 嘉实对冲套利定期开放混合型发起式证券投资基金 招募说明书 重要提示 本基金根据2014年2月28日中国证券监督管理委员会《关于核准嘉实对冲套利定期开放 混合型发起式证券投资基金募集的批复》(证监许可[2014]238号)的注册进行募集.

基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整.本招募说明书经中国证监会注 册, 但中国证监会对本基金募集申请的注册, 并不表明其对本基金的价值和收益作出实质性 判断或保证,也不表明投资于本基金没有风险. 证券投资基金(以下简称 基金 )是一种长期投资工具,其主要功能是分散投资,降 低投资单一证券所带来的个别风险. 基金不同于银行储蓄和债券等能够提供固定收益预期的 金融工具,投资者购买基金,既可能按其持有份额分享基金投资所产生的收益,也可能承担 基金投资所带来的损失. 本基金采用 多空(long-short) 投资策略,在控制基金资产的股票系统性风险暴露的 前提下, 实现基金资产的保值增值. 因此除面临一般混合型基金风险外还包括本基金所特有 的风险.首先,本基金的多空投资策略是否能实现剥离多头股票系统性风险的不确定性;

其次, 本基金允许一定的股票系统性风险暴露, 因此在策略风险外基金资产有可能承担额外的 股票系统性风险;

另由于目前主要投资策略通过股指期货剥离多头股票部分的系统性风险, 因此基金资产会受到投资标的带来的交易对手方风险、 基差风险等;

在本基金的封闭运作期 间, 基金份额持有人还面临不能赎回基金份额的风险;

此外, 本基金投资中小企业私募债券, 中小企业私募债是根据相关法律法规由非上市中小企业采用非公开方式发行的债券. 由于不 能公开交易, 一般情况下, 交易不活跃, 潜在较大流动性风险. 当发债主体信用质量恶化时, 受市场流动性所限, 本基金可能无法卖出所持有的中小企业私募债, 由此可能给基金净值带 来更大的负面影响和损失. 基金分为股票基金、混合基金、债券基金、货币市场基金等不同类型,投资者投资不同 类型的基金将获得不同的收益预期,也将承担不同程度的风险.一般来说,基金的收益预期 越高,投资者承担的风险也越大. 投资者认购或申购基金份额时应当认真阅读本基金 基金合同 、 招募说明书 等基金 招募说明书 法律文件,了解本基金的风险收益特征,并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资 产状况等判断本基金是否和投资者的风险承受能力相适应. 投资者应当通过本基金管理人或代销机构购买和赎回基金.本基金在募集期内按 1.00 元面值发售并不改变基金的风险收益特征.投资者按 1.00 元面值购买基金份额以后,有可 能面临基金份额净值跌破 1.00 元、从而遭受损失的风险. 本基金管理人承诺以诚实信用、 勤勉尽责的原则管理和运用基金资产, 但不保证本基金 一定盈利,也不保证最低收益.基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现. 本基金管理人提醒投资者基金投资的 买者自负 原则,在做出投资决策后,基金运营 状况与基金净值变化引致的投资风险,由投资者自行负担. 招募说明书 目录