PDF《有序监管》

季度报告 2017年7月至9月 有序监管 优 市场 本报告是证券及期货事务监察委员会於2017-18财政年度第二份季度报告, 载述2017年7月1日至9月30日期间的工作.

目录

2 摘要

3 工作回顾

3 中介人

6 投资产品

8 上市及收购

10 市场基础设施与交易

11 执法

13 全球监管事务

15 与持份者沟通

16 机构发展

17 活动数

21 财务报表

21 证券及期货事务监察委员会

31 投资者赔偿基金

40 联合交易所赔偿基金

2 优化监管措施 《财政资源规则》 :本会分别就建议为从事场外衍生工具活动的持牌机构制订的监管资本制度,以及建议对 《财政资源规则》作出的其他修改发表谘询总结. 上市规管: 本会与香港联合交易所有限公司(联交所)就建议改善联交所的上市监管决策及管治架构的联合谘询发表总结文件. 上市及收购 上市申请:在双重存档制度下,本会审阅的新上市申请数目达至110宗的新高,较上一季度上升27.9%;

我们亦发出了最终决定通知,对两宗上市申请提出反对. 收购事宜: 本会公开谴责三名人士及一家公司违反了《收购守则》 , 并对其中一名人士施加为期24个月的冷淡对待令. 中介人 持牌机构及人士和注册机构: 截至2017年9月30日, 持牌机构及人士和注册机构的总数达至43,976的新高,按年增加3.3%;

其中,持牌机构的数目上升12.7%至2,613家,亦创纪录新高. 监管沙盒:本会公布推出证监会监管沙盒,为使用金融科技的企业提供一个受限制的监管环境. 首次代币发行(initial coin offering,简称ICO) :本会在9月发出的声明阐述了ICO中所发售或销售的 数码代币可能受到香港证券法例的规管. 资产管理:本会发出了两份通函,阐述在监察资产管理公司的过程中所发现的多项不寻常的情况及常见的 不合规情况. 视察:本会对持牌机构进行了80次以风险为本的现场视察,以检视它们对相关监管规定的遵守情况. 市场发展 互认安排:本会在7月与法国金融市场管理局就基金互认安排签署了谅解备忘录. 基金活动:我们最近的《基金管理活动调查》显示,截至2016年底,香港的基金管理业务合计资产按年增 长5.2%至182,930亿元. 黄金期货:本会批准了香港交易及结算所有限公司有关引入两只实物交收的黄金期货合约的建议. 执法 内幕交易:原讼法庭颁令孙敏向因其就中国笤垂庞邢薰竟煞萁械哪谀唤灰锥苡跋斓51名投 资者支付逾1,560万元. 违反董事职责:原讼法庭取消汉能薄膜发电集团有限公司前主席的董事资格,为期八年,并饬令他促致结 欠该公司的应收款项得以支付. 纪律处分行动:本会对两名在客户的帐户进行未经授权交易的持牌代表采取纪律处分;

他们分别被终身禁 止重投业界及禁止重投业界12个月. 市场监察:本会在监察股价及成交量的异动情况后,向中介机构提出2,300项索取交易及帐户纪录的要求. 监管合作 海外监管机构:本会与英国金融行为监管局就监管受规管机构及人士签订谅解备忘录,及分别与迪拜金融 服务局及马来西亚证券事务监察委员会签订金融科技合作协议. 执法:本会与香港警务处在8月签订谅解备忘录,就打击金融罪行确立及加强合作关系. 摘要

3 中介人 牌照申请 本会今季收到2,128宗牌照申请1 , 较2016年同期减少6.6%, 其中机构申请的数量为65宗, 按年减少42%. 截至2017年9月30日,持牌机构及人士和注册机构 的总数为43,976, 按年增加3.3%;