PDF《保华集团有限公司*》

5 待售集团之财务概要 下文载列待售集团摘录自其根愀酃匣峒谱荚虮嘀浦淳蠛瞬莆癖ū碇刂炼阋话四昙岸阋痪拍耆氯蝗罩沽礁瞿甓戎莆褡柿: 截至三月三十一日止年度 二零一八年 二零一九年 人民币百万元 人民币百万元 除税前溢利

29 34 除税后溢利

23 27 於三月三十一日 二零一八年 二零一九年 人民币百万元 人民币百万元 待售公司拥有人应占资产净值

510 535 保华集团之资料 保华为一间投资控股公司.保华集团专注於中国长江流域之港口和基础建设之开发及投资,以及港口和物流设施之营运.保华集团亦从事与港口及基础建设开发相关之土地及物业开发及投资、证券交易和投资,以及提供贷款融资服务.此外,保华集团通过保华建业集团有限公司(保华间接拥有其48.23 % 股权之联营公司)提供全面之工程及物业相关服务. 买方之资料 买方为一间国有企业,其主要在宜昌及三峡地区从事交通及旅游开发.买方之注册资本为人民币10亿元,资产总值超过人民币54亿元,拥有雇员逾6,300名. 进行出售事项之原因及裨益 如保华截至二零一七年及二零一八年三月三十一日止年度之年报以及截至二零一七年及二零一八年九月三十日止六个月之中期报告所载,有鉴於现时政府政策特别著重长江 流域地区 港口资产 ( 透过 整合所有权 及经营权 之方式 ) 更有效 运用及消 除 恶性 竞争,保华集团将与该等政策对接,继续聚焦於把握潜在出让投资之良机以进一步变现长江策略价值.

6 在中央政府 「一带一路」 的战略方针下,湖 北省政府公布了 「十三五交通规划」 ,进一 步重点 发展该省 的海运.在 「三 城六区一中 心」 的管理模 式下,三峡 枢纽港的 年吞吐 量将在该规划期结束前提升至约1.5 亿吨.由於待售集团地理位置优越,受有关发展计划直接影响并按计划转型升级,待售集团势将成为全国重要的货物和商品配送中心及长江沿岸的主要港口之一. 於此背景下,董事认为,订立出售事项之时机适当,亦是保华集团自撤资取得合理收益及巩固保华集团财务状况之良机,这可让其根；

诺钠笠稻劢共呗造痘岢鱿质弊鞒鐾蹲始敖试粗匦碌髋湟跃劢轨镀渌⒒,并特别著重液化天然气(「液化天然气」 ) 的基础设施发展. 鉴於以上所述,董事认为,出售事项之条款符合一般商业条款,属公平合理,且符合保华及股东整体之利益. 出售事项之财务影响及所得款项用途 於出售事项完成后,保华集团将不再持有待售公司之任何权益.待售公司将不再为保华之附属公司,且其财务业绩将不再於保华之综合财务报表内入账. 为作 说明用 途,按照(i)保 华於二 零一九 年三月 三十一 日之待售 集团账 面值;

及(ii) 调整前代价计算,估计余下集团将就出售事项录得收益约6,000 万港元(扣除交易成本及税项后 ) . 务请注意,余下集团将就出售事项录得之实际收益将视乎调整及保华於完成日期之待售集团账面值之最终金额而定. 假设并无调整,保华集团预期可自出售事项变现所得款项净额约人民币3.35 亿元(相等於约3.80亿港元 ) ( 扣除交易成本及税项后 ) . 保华集团拟将出售事项之所得款项净额用於偿还到期之银行贷款及其他借款、把握机遇寻求其他 新投资(特别著重液化天然气产 业),包 括民生石油的液化天 然气设施的资本开支 ( 倘进行 ) 及用作保华集团之一般营运资金.