PDF《天风证券股份有限公司 对《关于北京塞瑞斯科技股份有限公司》

2015 年末,公司所面临的市场环境发生变 化,包括中考、高考英语考试教学大纲及模式转变和英语口语培训的 普及,为公司口语教学软件的推广提供了良好的市场发展空间. 4)公司期间费用结构及明细如下表所示: 项目

2015 年度

2014 年度 金额 增长率 金额 增长率 期间费用 11,352,640.97 74.20% 6,517,118.61 51.45% 其中:销售费用 5,348,453.86 75.98% 3,039,192.42 144.73% 管理费用 5,068,309.41 44.98% 3,495,772.52 14.31% 财务费用 935,877.70 -5,344.09% -17,846.33 -701.56% 销售费用占营业收入比重 32.28% 130.97% 管理费用占营业收入比重 30.59% 150.64% 天风证券股份有限公司 对《关于北京塞瑞斯科技股份有限公司挂牌申请文件的反馈意见》的回复 财务费用占营业收入比重 5.65% -0.77% 期间费用占营业收入比重 68.51% 280.84% 其中,报告期各期销售费用及管理费用明细如下: 费用类别 项目

2015 年度

2014 年度 增长率 销售费用 职工薪酬 3,656,963.64 1,978,390.82 84.85% 宣传、展会费 1,202,428.77 1,051,795.00 14.32% 办公、差旅费、业务招待费 317,807.45 9,006.60 3428.61% 培训费 154,244.00 - 100.00% 其他 17,010.00 - 100.00% 合计 5,348,453.86 3,039,192.42 75.98% 管理费用 租赁费 2,045,499.56 1,778,142.00 15.04% 审计咨询费 894,475.90 149,373.44 498.82% 职工薪酬 740,549.01 369,023.74 100.68% 差旅费 514,513.29 302,731.17 69.96% 办公费 326,681.72 267,612.05 22.07% 其他管理费用 546,589.93 628,890.12 -13.09% 合计 5,068,309.41 3,495,772.52 44.98% 报告期内,公司主营业务收入大幅增长,2015 年12 月31 日员 工人数由

2014 年末的

12 人增至

53 人,期间费用随业务规模及员工 人数而增长,同时由于收入增长幅度较大,期间费用占销售收入比例 下降.总体而言,公司期间费用的变动与营业收入的增长相适应,具 有合理性. 公司销售费用

2015 年度较

2014 年度增长 75.98%,其中业务人 员的薪酬费用、宣传展会费和差旅、业务招待费分别增长 84.85%、 14.32%和3428.61%.公司通过招聘各大区销售业务人员、参加教育 行业交流会、展会推广业务、维护客户关系及对客户提供新模式口语 培训课程提供解决方案;

公司通过对市场的调研与分析,在口语教学 天风证券股份有限公司 对《关于北京塞瑞斯科技股份有限公司挂牌申请文件的反馈意见》的回复 细分领域业务的拓展投入为公司业务增长带来了正面效果. 公司管理费用

2015 年度较

2014 年度增长 44.98%,其中管理人 员薪酬费用、房租费分别增长 100.68%和15.04%.大区管理部设立导 致房租增加, 同时业务增长导致公司管理人员薪酬增加从而导致期间 费用增加,同时,公司逐步规范管理,制定了相应的费用管理办法, 控制其他管理费用支出,使得管理费用增幅控制在合理范围内. 财务费用的增加主要系汇率折算损失,与主营业务无直接联系. 综上所述,结合公司业务发展情况、销售规模、人员变动情况、 期间费用变动情况,公司业绩大幅增长具有合理性.

2、请主办券商及会计师就公司毛利率水平较高的合理性、经营 业绩的真实性发表明确意见;

请公司补充披露. 已在公开转让说明书

第四节 公司财务/

六、 报告期利润形成的 有关情况/

(三)毛利率分析 中补充披露以下内容: 报告期内公司主营业务的毛利率分别为 84.78%和84.49%,毛利 率较高的主要原因是: 公司主要通过提供英语口语教育培训软件获得 收入,其主要成本为非专有技术摊销成本、技术人员薪酬和技术外包 费;